Stream Tài chính là gì? Giao thức Stablecoin sinh lợi cho DeFi

Stream Finance là một giao thức Stablecoin sinh lợi phi tập trung cho phép người dùng kiếm lợi nhuận trên chuỗi thông qua các chiến lược tự động, trung lập delta, cung cấp một phương án không giữ gìn tài sản so với các stablecoin truyền thống với khả năng cầu nối đa chuỗi liền mạch và giảm thiểu rủi ro.

Tổng quan về Stream Finance: Vault sinh lợi và Tài sản đã đóng gói

Stream Finance xây dựng các vault sinh lợi bằng cách sử dụng hai thành phần chính: hợp đồng wrapper bao bọc stablecoin cơ sở (ví dụ, USDC cho vault StreamUSDC), và hợp đồng vault nơi người dùng thế chấp token đã đóng gói để kiếm lợi nhuận tỷ lệ theo thu nhập từ trang trại của giao thức. Token chia sẻ này đại diện cho phần góp vốn của người dùng, cho phép kiếm lợi thụ động trong khi duy trì tính thanh khoản. Khác với các mô hình lạm phát, Stream Finance vẫn giữ trung lập delta, tránh các Giao dịch mang tính lãi suất để giảm thiểu tiếp xúc với biến động thị trường.

Thiết kế của giao thức đảm bảo người dùng giữ quyền kiểm soát các vị trí của mình, với các hoạt động thế chấp hoàn toàn trên chuỗi và có thể rút bất cứ lúc nào, thúc đẩy niềm tin vào hệ sinh thái TVL hơn 1 tỷ đô la của DeFi.

Tích hợp LayerZero: Token Khả năng tương tác đa chuỗi cho Cầu nối liền mạch

Stream Finance tích hợp tiêu chuẩn Token Khả năng tương tác đa chuỗi $150 OFT( của LayerZero V2, cho phép cầu nối gốc của cả token đã đóng gói và token chia sẻ vault qua tất cả các chuỗi được hỗ trợ. Điều này cho phép người dùng dễ dàng di chuyển vị trí giữa các mạng, duy trì khả năng kiếm lợi nhuận mà không bị phân mảnh. Cấu trúc này phản ánh USDe và sUSDe của Ethena nhưng nhấn mạnh trung lập delta, đảm bảo ổn định mà không đặt cược mang tính đầu cơ.

Khả năng tương tác này mở khóa khả năng ghép nối DeFi đa chuỗi, với người dùng kiếm lợi nhuận trong khi triển khai token trong các pool cho vay hoặc thanh khoản trên các hệ sinh thái khác nhau.

Quỹ Bảo hiểm: Giảm thiểu rủi ro qua lợi nhuận

Stream Finance phân bổ lợi nhuận của giao thức vào quỹ bảo hiểm, bảo vệ người dùng khỏi các rủi ro mất peg do các rủi ro hợp đồng thông minh hoặc giảm nhẹ nhỏ. Mô hình tự bảo hiểm này tăng cường khả năng chống chịu, với việc phân tách ví liên tục theo chiến lược )USD, BTC, ETH tiếp xúc( và dự kiến có ví bảo hiểm riêng trong tuần tới. Phương pháp tính phí chi tiết và phân bổ lợi nhuận sẽ được công bố sau, tăng cường minh bạch.

Sự tăng trưởng của quỹ liên quan trực tiếp đến hiệu suất, tạo ra chu trình thuận lợi nơi lợi nhuận thành công củng cố tính an toàn.

Triển vọng năm 2025: TVL 100 triệu đô la )

Stream Finance có thể đạt TVL 100 triệu đô la $200M vào cuối năm, chiếm 5% thị trường stablecoin trị giá hàng tỷ đô la. Các yếu tố thúc đẩy tăng trưởng: Mở rộng đa chuỗi; rủi ro giảm: Kiểm thử biến động 10% thị phần.

Đối với người dùng, cách thế chấp Stream Finance qua giao thức đảm bảo lợi nhuận. Cách cầu nối token Stream và quỹ bảo hiểm của Stream Finance cung cấp các góc nhìn.

Tóm lại, vault sinh lợi của Stream Finance, khả năng cầu nối LayerZero và quỹ bảo hiểm tiên phong cho stablecoin trung lập delta, mở ra khả năng kiếm tiền an toàn, đa chuỗi cho làn sóng DeFi năm 2025.