授权收购保诚退休业务，交易金额为35.5亿美元

在退休服务行业发生重大变革之际，Empower宣布以3.55亿美元收购Prudential Financial的全方位退休业务。这一具有里程碑意义的交易将重塑竞争格局，打造具有无与伦比规模的行业巨头。

交易规模

此次收购将立即使Empower成为退休管理领域的主导力量。交易在2022年初完成后，Empower的参与者基础将激增至1660万个人，其退休服务记录保存资产将达到约1.4万亿美元。这些数字凸显了此次整合的变革性。

被收购的Prudential退休业务涵盖超过4300个工作场所储蓄计划，管理的参与者资产约为$314 十亿。交易还包括1800多名专业员工，他们目前负责全面的记录保存和管理服务。

交易内容

Empower收购包括Prudential的全部定义缴款和定义福利平台、非资格退休账户、滚存IRA业务以及包括稳定价值和分离账户产品在内的投资工具。这一全面方案意味着Empower将为大型、巨型、中型和小型企业的401(k)计划、从州级到市政机构的政府计划、非营利组织的403(b)实体以及Taft-Hartley集体谈判计划提供服务。

资本结构与融资

为支持此次整合，已通过转让业务的现有资产负债表和Empower自身的资本储备筹集了21亿美元的资金。Prudential预计将从交易中获得约28亿美元的总收益，交易相关的成本和税费估计约为$400 百万。

双方的战略理由

对Empower而言，此次收购增强了其现有的能力和技术基础设施。借助其2020年收购Personal Capital的专业经验，Empower计划将Prudential的客户基础整合到一个统一的、最先进的技术平台中，提供个性化的数字财富管理体验。

对Prudential而言，此次交易符合其更广泛的转型战略，旨在变得更加敏捷，专注于高增长细分市场。这家金融服务领导者计划在2023年前向股东返还$11 十亿资金，高于之前宣布的105亿美元，同时利用收益加强资产负债表并降低财务杠杆。

Prudential的剩余业务

Prudential将通过其机构投资产品部门在退休市场保持重要地位，该部门继续为退休人员和雇主提供服务。此外，公司还保留其个人年金业务和PGIM——全球前十的资产管理公司。Prudential剩余的退休业务将专注于养老金风险转移、国际再保险、结构性和解以及其机构稳定价值保障产品。

市场影响与时间表

预计该交易将在2022年第一季度完成，需经过标准的监管批准。交易完成后，合并实体将管理约71,000个工作场所储蓄计划，进一步整合零散的退休记录保存市场，并可能为较小的竞争对手设置更高的门槛。