Вступ

Кожен інвестор мріє про досягнення стабільних прибутків в постійно змінному світі фінансових ринків. Проте ринкова невизначеність, емоційні коливання та зовнішні впливи часто залишають трейдерів відчуттям втраченості, ув'язненими в циклах втрат. Відсутність системного підходу до торгівлі є коренем більшості невдач.

Прибуткова торгівельна система не повинна бути надто складною. Вона повинна бути простою, ефективною та постійно вдосконалюватися шляхом практики, рефлексії та корекції, з часом перетворюючись у систему, яка підходить кожному індивідууму. Повна торгівельна система повинна включати кілька ключових елементів: сигнали входу, стратегії виходу, вибір таймфрейму та управління позиціями.

Стратегії входу

При побудові торгової системи стратегія входу є важливим каменем — вона в значній мірі визначає ризик втрати капіталу. Часовий вхід забезпечує, що потенційні втрати зводяться до мінімуму навіть у випадку короткострокової волатильності. У той час як стратегії виходу (включаючи зупинку збитків та прийняття прибутку) визначають, скільки прибутку ви зафіксуєте, якість вашого входу встановлює фундамент для того, чи взагалі можливі прибутки. Іншими словами, хороші входи створюють можливість; виходи визначають розмір винагороди. Ефективна система входу зазвичай ґрунтується на двох основних компонентах: сигналах свічок та сигналах індикаторів. Ці два сигнали доповнюють один одного та утворюють технічну основу для виявлення ринкових можливостей.

Свічкові сигнали

Свічні сигнали відображають ринкову структуру та просторові патерни. Загальні формації включають:

1. Сигнали вибиття з ладу

Прорив лінії тренду: рух ціни поза зростаючою або спадною лінією часто сигналізує продовження або реверс тенденції.

Фрактальний прорив: Прорив вище або нижче ключового високого/низького фракталу зазвичай вказує на зміну тренду.

Прорив діапазону: коли ціна виходить за межі консолідаційної зони, вона зазвичай входить в новий напрямний тренд.

2. Рівні підтримки/опори

Зони підтримки та опори є ключовими ціновими областями, що представляють баланс між покупцями та продавцями. Коли ціна наближається до цих рівнів, трейдерам слід уважно спостерігати за реакцією ринку. Бикові моделі свічок реверсії (наприклад, молот, вечірня зірка, поглиблення) біля підтримки часто вказують на можливості для покупки, тоді як ведмежі моделі біля опори можуть сигналізувати про продажний тиск. Області, які були повторно перевірені без розриву, зазвичай служать сильною підтримкою або опорою. Крім того, ключові таймфрейми, такі як щомісячні або щотижневі відкриття та закриття, часто діють як значущі цінові бар'єри. Сигнали біля цих зон, особливо коли підтверджуються іншими індикаторами, можуть пропонувати налаштування угод з високою ймовірністю успіху.

3. Ложні прориви

Хибні прориви - це обманливі цінові дії, коли ціна коротко проколює ключові рівні підтримки або опору, але швидко розвертається, створюючи биківські або ведмежі пастки. Ці налаштування можуть бути ідеальними для трейдерів протитренду, особливо коли супроводжуються певними рисами:

Аномалії обсягів: Часто хибний вибій характеризується неправильним обсягом - або непереконливим стрибком, або підозрілим спадом.

Реверси моменту: Швидкі реверси в індикаторах моменту, такі як зменшення або обертання гістограм MACD, можуть підтвердити пастку.

Оскільки стоп-лоси можуть бути розміщені тісно біля точки фальшивого вибуху, такі налаштування пропонують вигідні співвідношення ризику до винагороди.

Сигнали індикатора

Технічні індикатори надають уявлення про внутрішню динаміку ринку. Ключові сигнали включають:

1. Золотий Крест & Смертельний Крест

Це деякі з найбільш інтуїтивних сигналів, широко використовуваних в системах ковзного середнього та осциляторах:

Золотий крос: коли короткострокова середня перетинається з довгостроковою, це булішний сигнал.
Смертельний хрест: коли короткостроковий середній показник опускається нижче довгострокового, це вказує на ведмежі тиску.
Проте не всі перетини рівні - деякі індикатори є надійнішими за інші.
Наприклад, перетини MACD зазвичай працюють краще на ринках з вираженою тенденцією, тоді як KDJ реагує швидше в умовах діапазонування.

Трейдерам слід вибирати сигнали перетину, які відповідають поточному ринковому середовищу та їх особистому стилю, уникати сліпої покладання, що призводить до чрезмерної торгівлі.

Примітка:
MACD (Moving Average Convergence Divergence) - це індикатор імпульсу, який слідує за трендом і показує взаємозв'язок між двома рухомими середніми.
KDJ, також відомий як стохастичний осцилятор, вимірює ціновий імпульс та визначає перекупленість або перепродані умови.

2. Перекуплений & Перепроданий

Сигнали перекуплених та перепроданих є важливими інструментами для визначення потенційних точок повороту ринку за допомогою осциляторів імпульсу. Коли показники, такі як індекс відносної сили (RSI), KDJ або стохастичний осцилятор, досягають екстремальних рівнів порогу, вони часто відображають перенапруженість або надмірне стискання в ціновій дії - умови, які можуть передувати реверсу тенденції. Наприклад, показник RSI вище 70, як правило, інтерпретується як перекуплений стан, що потенційно сигналізує про формування верху ринку, тоді як показник нижче 30 вказує на перепроданий стан, що може вказувати на можливе дно ринку.

Примітка:
Індекс відносної сили (RSI) - це індикатор імпульсу, який вимірює швидкість та величину останніх рухів цін. Він оцінює відношення зростання цін до падіння цін за визначений період, щоб визначити, чи актив є у перекупленому або перепроданому стані. Значення RSI коливаються від 0 до 100.

3. Явище розходження

Дивергенція є провідним сигналом в технічному аналізі, який виявляє розбіжність між рухами цін і основним імпульсом. Коли ціна досягає нового максимуму, але відповідні індикатори (такі як MACD, RSI тощо) не встигають за нею, утворюється ведмежа дивергенція. Це часто свідчить про те, що биковий імпульс слабшає, і може утворюватися потенційний верх ринку, що надає можливість для продажу. Навпаки, коли ціна робить новий мінімум, а індикатори - ні, з'являється бикова дивергенція, що вказує на те, що продажний тиск зменшується, і можливо, наближається дно, що надає можливість для покупки.

Сила сигналів розбіжності, як правило, корелює з часовими рамками, в яких вони з'являються. Розбіжності на тижневих або щомісячних графіках є більш значущими, ніж ті, що на інтраденних графіках.

Торговці повинні вибрати 2-3 основні індикатори, які відповідають їх стилю та розвинути глибоке розуміння того, як ці інструменти поводяться в різних ринкових середовищах. Це дозволяє їм ефективно тлумачити сигнали індикаторів та побудувати систему, яка відповідає їх торговій логіці.

Сигнал конфлюенції

Визнання свічкових та індикаторних сигналів є фундаментальним для побудови надійної системи входу. Однак ключ до високоімовірних входів полягає в конфлюенції сигналів - коли кілька сигналів співпадають у той самий час.

Злиття сигналу може відбуватися на кількох рівнях:

Між індикаторами: Наприклад, RSI відбивається від перепроданої території, тоді як MACD формує бикове перехрещення.

На різних відрізках часу: сигнал на покупку з'являється одночасно на щоденних та щотижневих графіках, що додає вірогідності установці.

Технічний та фундаментальний злиття: Бикове графічне налаштування підтверджується позитивними фундаментальними новинами.

Злиття ціни та обсягу: Вибій супроводжується значним зростанням торгового обсягу.

Злиття в різних вимірах служить фільтрувальним механізмом, допомагаючи уникнути помилкових сигналів та збільшуючи ймовірність успішної угоди.

Стратегії виходу

Стратегії виходу складаються з планів стоп-лоссу та тейк-профіту.

Припинити збитки

Стоп-лос - це найважливіший механізм самозахисту в торгівлі. Встановлення належного стопу після входу в позицію - це перший крок у збереженні капіталу. Хоча тактика стоп-лос варіюється залежно від часового проміжку, дві основні філософії використовуються загалом:

1. Стратегія тісного стопу

Після відкриття довгої позиції, якщо ринок не підтверджує биківське утрирювання, позицію слід негайно зменшити. Ця стратегія надає перевагу контролю ризику і ідеально підходить для трейдерів, які працюють в дуже невизначених середовищах, і вони віддають перевагу швидким виходам, коли імпульс не вдається виконати.

2. Стратегія відкритої зупинки

Після відкриття довгого позицію, якщо ринок продовжує виявляти вузлові характеристики, позиція закривається лише після того, як ці знаки підтверджені. Ця стратегія надає більше повітряного простору і підходить для тих, хто хоче захопити більші рухи за рахунок можливих більших втрат.

Як показано на вищезазначеній діаграмі: Допустимо, ціна перериває важливий рівень опори (вказаний синьою лінією), що спонукає до відкриття довгої позиції. Однак, якщо вибій не вдається утримати і ціна знову падає нижче попередньої зони підтримки, слід розглянути встановлення stop-loss.

Перше червоне поле підкреслює відносно агресивну стратегію стоп-лосс. Коли ціна швидко відступає після прориву вище рівня опору і згодом падає нижче безпосередньої підтримки, це може сигналізувати про помилковий прорив, що вказує на те, що бичачий імпульс не матеріалізувався. У таких випадках розміщення стоп-лоссу трохи нижче рівня підтримки та його швидке виконання допомагає захистити капітал і запобігає подальшим збиткам. Ключова перевага цього підходу полягає в його оперативності: як тільки очікуваний тренд не розкривається, позиція швидко закривається, мінімізуючи потенційне просідання за однією угодою. Ця стратегія добре підходить трейдерам з меншою толерантністю до ризику або тим, хто вважає за краще фіксувати більш точні трендові рухи.

На противагу цьому, друге червоне поле ілюструє більш консервативний підхід стоп-лосс. Ця стратегія заснована на ідеї, що якщо ціна рішуче не проб'ється нижче попереднього значного мінімуму, наприклад, мінімуму останньої точки коливання, бичачий тренд не слід передчасно вважати недійсним. Навіть якщо ціна опуститься нижче рівня підтримки, поки вона тримається вище попереднього мінімуму, залишається ймовірність відскоку. Однак, як тільки ціна пробивається нижче цього ключового мінімуму, це, як правило, розцінюється як сильніший сигнал розвороту. Це говорить про те, що попередній висхідний рух зазнав невдачі і що низхідний імпульс, швидше за все, прискориться. Встановлення стоп-лоссу на цьому рівні допомагає трейдерам уникнути передчасного струшування через короткострокову волатильність. Компроміс полягає в тому, що, хоча він дає ціні більше простору для дихання та знижує ризик бути зупиненим під час «струсу», він може наразити трейдера на більші втрати, якщо ринок рухатиметься несприятливо.

Кожна стратегія має свої плюси й мінуси. Немає абсолютно правильного чи неправильного — це стосується відповідності підходу вашому стилю торгівлі, апетитам до ризику та розумінню ринкової структури.

Перш за все, дисципліна - ключ. Як тільки ціна досягає вашого стопу, вам слід виконати без вагань. Надія - не стратегія. Збереження капіталу завжди є головним пріоритетом. Оволодіння виконанням стоп-лос заповнення значно підвищує вашу довговічність на ринках.

Забезпечити прибуток

Планування прибутку є так само важливим, як стоп-лос та критичним для закріплення прибутку та підтримання психологічного балансу. Стратегії забезпечення прибутку, як правило, поділяються на дві категорії: фіксована ціль та вихід за сигналом.

1. Фіксований вихід на мішень

Вихід з фіксованою метою є відносно простою та простою у реалізації стратегією виходу. Трейдери заздалегідь визначають конкретну суму прибутку перед входом в позицію, і як тільки нереалізований прибуток досягає цього порогу, позиція закривається для фіксації прибутку. Наприклад, якщо стоп-лосс встановлено на рівні 50 пунктів, цільовий показник тейк-профіту може становити від 50 до 150 пунктів. Ключові переваги цього методу полягають в його наочності і простоті. Він не піддається впливу ринкового шуму або емоцій трейдера, допомагаючи прищепити дисципліновані звички фіксації прибутку та уникнути пасток жадібності, таких як занадто довге утримання та віддача прибутку. Крім того, такий підхід полегшує розрахунок співвідношення ризику і прибутку і підтримує більш структуроване планування торгівлі. Однак помітним недоліком таргетингу з фіксованим прибутком є його потенціал обмежити зростання на трендових ринках. Коли відбувається сильний спрямований рух, занадто ранній вихід на основі заздалегідь визначеної мети може призвести до втрачених можливостей для отримання більшого прибутку.

2. Вихід на основі сигналу (динамічний)

Цей підхід ґрунтується на ціновій дії та ключових свічкових патернах для визначення точок виходу. Це дозволяє трейдерам адаптуватися до ринкових змін у реальному часі та максимізувати захоплення тренду. Коли з'являються розворотні патерни, такі як "Голова і плечі", "Подвійна вершина" або "Ведмеже поглинання" в бичачому тренді, або "Подвійне дно", "Обернена голова і плечі" або "Бичаче поглинання" в ведмежому тренді, вони часто сигналізують про потенційний розворот тренду і представляють ідеальну можливість зафіксувати прибуток. Сила цієї стратегії полягає в її гнучкості — вона пристосовується до мінливих ринкових умов і спрямована на забезпечення прибутку до того, як відбудеться повний розворот. Однак це вимагає сильних навичок розпізнавання образів, обізнаності на ринку та активного моніторингу торгівлі.

Торгові таймфрейми

Розуміння та дотримання обраного вами торгового періоду має важливе значення. Ваш торговий таймфрейм (також відомий як таймфрейм виконання) визначає ваш погляд на ринок і актуальність різних сигналів. Наприклад, якщо ви торгуєте за 30-хвилинним трендом, то всі ваші рішення - входи, стопи та виходи - повинні ґрунтуватися на 30-хвилинному графіку. Тимчасові контрсигнали на 5-хвилинному графіку не повинні заважати, оскільки вони можуть бути просто шумом у контексті вашого основного тренду. Якщо 4-годинний графік показує спадний тренд, а на 30-хвилинному графіку ви плануєте торгувати довгим сетапом, то ваш тейк-профіт повинен бути узгоджений з 30-хвилинними цілями, а не сподіватися на розворот на 4-годинній шкалі. Ваша логіка виходу повинна відповідати вашим часовим рамкам входу:

• Увійшовши на 5-хвилинну діаграму? Вийдіть на 5-хвилинній діаграмі.
• Увійшли на 30-хвилинну діаграму? Вийдіть на основі зон опору 30 хвилин.

Короткострокова торгівля особливо важка через часті зміни торгівельних циклів. Це вимагає від трейдерів швидко реагувати. Навіть невелике нерішучість може призвести до втрати можливостей або збитків. Крім того, швидкий темп може призвести до того, що трейдери не помітять загальної тенденції і будуть непідготованими, коли відбудуться більші ринкові рухи.

Корисною практикою є створення торгового плану заздалегідь - позначте ключові зони входу, цілі та рівні анулювання на графіку. Як тільки угода активується, залишайтеся сконцентрованими на цьому часовому проміжку. Більші рухи на вищих часових рамках - це окремі торгові можливості, а не розширення поточної установки. Дотримання обраного часового проміжку зберігає вашу стратегію узгодженою та допомагає відсіяти відволікаючі фактори. Це покращує послідовність та торговельну ефективність в довгостроковій перспективі.

Розмір позиції

Розмір позиції - це душа торгівлі - це основа збереження капіталу та досягнення довгострокової стабільної прибутковості. Основний принцип управління позицією - це спочатку ризик: визначте розмір своєї позиції на основі прийнятної втрати, стратегію часто називають "визначення ризику розміру". Відповідним керуванням позиціями трейдери можуть покращити свій резерв на помилку в окремих угодах, зберігаючи потенціал для виявлення значних тенденційних рухів. Основна ідея проста: визначте максимальну суму (або відсоток), яку ви готові втратити перед входом в будь-яку угоду. Потім, виходячи з цього ризик-толерантності та вашого попередньо встановленого рівня стоп-лосу, розрахуйте ідеальний розмір позиції.

Приклад: Припустимо, трейдер виявляє перспективну можливість для тривалої угоди після аналізу ринку. Щоб строго контролювати ризик, вони вирішують, що готові ризикувати лише 100 доларів на цю угоду. Використовуючи технічний аналіз - такі як рівні підтримки та патерни волатильності - вони вирішують встановити стоп-лос 5% нижче наміченої ціни входу.

Щоб визначити максимальний розмір позиції, можна використовувати наступну формулу:

Максимальний розмір позиції = Максимальний допустимий збиток / Відсоток стоп-лосу

Підключення чисел:

Максимальний розмір позиції = $100 / 5% = $100 / 0.05 = $2,000

Це означає, що для того щоб утримати потенційні втрати в межах $100, затримка втрат має бути розміщена на 5% нижче ціни входу, трейдер може інвестувати до $2,000 в цю угоду. Фактичний розмір позиції потім буде скоригований в залежності від розміру рахунку трейдера.

Коли з'являється сприятлива установка з жорстким стоп-лоссом, трейдери можуть розглянути можливість незначного збільшення розміру позиції. Вдало розміщена угода може принести значний прибуток, навіть якщо вона націлена лише на короткостроковий або середньостроковий крок. Тим не менш, для більшості трейдерів, особливо початківців, бажано дотримуватися невеликих позицій з більш широкими стоп-лоссами, зосереджуючись на лові основних тенденцій. Уникайте спокуси гонитви за високим кредитним плечем і наджорсткими стоп-лоссами, оскільки часті стоп-аути можуть зашкодити впевненості та призвести до того, що ви втратите реальні можливості. Навіть якщо ви пропустите ідеальний вхід, вхід з невеликою «тестовою» позицією все одно можливий, щоб переконатися, що ви готові до більшого ходу, якщо він матеріалізується. Зрештою, ефективний розмір позиції полягає в тому, щоб знайти правильний баланс між ризиком, гнучкістю та прибутковістю, виходячи з вашої толерантності до ризику, технічних навичок та розуміння ринкових циклів.

Висновок

Створення власної торгової системи схоже на створення витвору мистецтва — це вимагає терпіння, відданості та витонченості. Оскільки кожен трейдер тяжіє до різних інструментів, індикаторів та філософій, кожна система, природно, відображатиме особистий стиль та сильні сторони. Стабільно прибуткова система не обов'язково повинна бути занадто складною. Насправді, найкращі системи часто прості та ефективні, створені для забезпечення позитивної очікуваної цінності з часом. Замість того, щоб гнатися за незліченними стратегіями, зосередьтеся на освоєнні одного фірмового прийому — уточнюйте, повторюйте та виконуйте його дисципліновано. Після того, як ваша система буде встановлена, підкріпіть її постійним бектестуванням, тонким налаштуванням і, що найважливіше, непохитним виконанням. Прибутковість у трейдингу — це не про швидкі виграші, це поступовий процес. Зрештою, ви займете своє місце на ринку завдяки наполегливості та дисципліні.