Cách chọn Quỹ tương hỗ vốn trung bình tốt nhất: Hướng dẫn so sánh

Quỹ tương hỗ trung-cap cung cấp cho nhà đầu tư một mức độ hấp dẫn ở giữa giữa sự ổn định của cổ phiếu vốn hóa lớn và tiềm năng tăng trưởng của các khoản đầu tư vốn hóa nhỏ. Đối với những người tìm kiếm các quỹ trung-cap tốt nhất, các quỹ pha trộn — kết hợp tiếp xúc với cổ phiếu tăng trưởng và giá trị — đưa ra một chiến lược hấp dẫn để xây dựng danh mục cân bằng. Các quỹ này thường tập trung vào các công ty có vốn hóa thị trường từ 2 tỷ USD đến 10 tỷ USD, định vị chúng như là “vùng Goldilocks” của đầu tư cổ phiếu.

Hiểu về Quỹ Tương Hỗ Trung-Cap và Những Ưu Điểm của Chúng

Các công ty trung-cap thường đại diện cho một cơ hội bị bỏ qua trong nhiều danh mục đầu tư. Những công ty này thường mang lại lợi nhuận cao hơn so với các đối tác vốn hóa lớn trong khi duy trì mức biến động thấp hơn đáng kể so với cổ phiếu vốn hóa nhỏ. Quỹ pha trộn, còn gọi là quỹ lai, đạt được cân bằng này bằng cách duy trì tiếp xúc với cả chứng khoán tăng trưởng và chứng khoán giá trị. Cách tiếp cận kép này bắt nguồn từ khung phong cách cổ phiếu, thể hiện trực quan nơi các quỹ phân bổ vốn của họ trên phạm vi tăng trưởng-giá trị.

Sức hấp dẫn của quỹ tương hỗ trung-cap nằm ở khả năng bắt kịp các công ty trong giai đoạn tăng trưởng — những công ty đã chứng minh mô hình kinh doanh của mình nhưng chưa đạt đến mức bão hòa thị trường. Đối với nhà đầu tư muốn đa dạng hóa tiếp xúc mà không gặp rủi ro quá mức, các quỹ pha trộn trung-cap cung cấp một giải pháp tinh tế.

Ba Quỹ Tương Hỗ Trung-Cap Tốt Nhất: So Sánh Song Song

Mỗi trong số các quỹ tương hỗ sau đây đều nhận được xếp hạng hàng đầu và được công nhận về khả năng vượt trội hơn các đối thủ cùng loại:

Quỹ Cổ Phiếu Phổ Thông FMI (FMIMX) tiếp cận theo hướng tập trung bằng cách đầu tư vào các công ty có vốn hóa nhỏ đến trung bình, với vốn hóa thị trường dưới 7 tỷ USD khi mua. Các cố vấn của quỹ chọn các công ty giao dịch trong nước và chứng khoán nước ngoài niêm yết trên các sàn giao dịch chính, bao gồm cả ADR và ADS tính bằng USD. FMIMX nổi bật với danh mục tập trung gồm 34 khoản đầu tư. Trong quá khứ, quỹ đã mang lại kết quả mạnh mẽ với lợi nhuận trung bình hàng năm trong vòng ba năm khoảng 20%, trong đó Henry Schein Inc. là một vị trí đáng kể. Chiến lược tập trung này phù hợp với nhà đầu tư thoải mái với việc tiếp xúc tập trung hơn.

Quỹ Danh Mục Cổ Phiếu U.S. Vector (DFVEX) theo đuổi chiến lược khác bằng cách nhấn mạnh vào các công ty có vốn hóa nhỏ hơn với định giá hấp dẫn và các chỉ số lợi nhuận mạnh mẽ. Các quản lý của quỹ xây dựng danh mục có trọng số các công ty niêm yết tại Mỹ, đặc biệt ưu tiên các công ty giao dịch ở mức giá thấp hơn so với giá trị tương đối và có khả năng sinh lời rõ ràng. Điều đặc biệt của DFVEX là chi phí thấp — quỹ duy trì tỷ lệ chi phí chỉ 0,28%, thấp hơn đáng kể so với trung bình của ngành là 1,01%. Lợi thế về chi phí này có thể nâng cao lợi nhuận ròng theo thời gian. DFVEX đã tạo ra lợi nhuận trung bình hàng năm trong vòng ba năm gần 18%, rất phù hợp với nhà đầu tư chú trọng chi phí.

Quỹ Cổ Phiếu Trung-Cấp Fidelity (FMCSX) phù hợp với các chỉ số trung-cap chính, tham chiếu cả Chỉ số Russell Midcap và S&P MidCap 400 làm chuẩn. Quỹ có tính linh hoạt cho phép đầu tư vào các chứng khoán vốn lớn và nhỏ, có đặc điểm tăng trưởng hoặc giá trị. Dưới sự quản lý của Nicola Stafford từ năm 2017, FMCSX duy trì việc thực hiện kỷ luật, mang lại lợi nhuận trung bình hàng năm khoảng 19% trong vòng ba năm. Cách tiếp cận dựa trên chỉ số này phù hợp với nhà đầu tư muốn tiếp xúc với toàn bộ thị trường trung-cap thay vì đặt cược tập trung.

Quyết Định của Bạn: Chọn Quỹ Trung-Cap Phù Hợp

Khi đánh giá các quỹ tương hỗ trung-cap tốt nhất này, hãy xem xét mục tiêu đầu tư và khả năng chịu đựng rủi ro của bạn. FMIMX phù hợp với nhà đầu tư tin tưởng vào các khoản đầu tư tập trung và thoải mái với rủi ro quản lý chủ động. DFVEX hấp dẫn những ai ưu tiên chi phí thấp và kỷ luật định giá. FMCSX cung cấp cách tiếp cận theo dõi chỉ số rộng hơn dành cho nhà đầu tư muốn đa dạng hóa tiếp xúc trung-cap.

Các số liệu lợi nhuận trong vòng ba năm — dao động từ 18% đến 20% — cho thấy tiềm năng cạnh tranh của các quỹ trung-cap trong việc mang lại tăng trưởng ý nghĩa. Tuy nhiên, thành tích trong quá khứ không đảm bảo kết quả trong tương lai. Hãy xem xét các khoản đầu tư, triết lý đầu tư và tỷ lệ chi phí của từng quỹ để xác định quỹ phù hợp nhất với chiến lược danh mục của bạn.

Quỹ tương hỗ trung-cap xứng đáng được xem xét như một phần cốt lõi trong danh mục đầu tư của các nhà đầu tư cân bằng, muốn tiếp xúc giữa vốn hóa lớn và nhỏ.