Cách Duan Yongping xây dựng danh mục cổ phiếu Mỹ trị giá hàng tỷ đô la tập trung vào Apple

Sinh ngày 10 tháng 3 năm 1961 tại Nam Xương, tỉnh Giang Tây, Trung Quốc, Duan Yongping đã khẳng định vị thế của mình như một trong những doanh nhân và nhà đầu tư thành công nhất thế giới. Hành trình từ việc sáng lập các công ty điện tử tiêu dùng tiên phong đến thống lĩnh thị trường đầu tư toàn cầu thể hiện một bài học về tầm nhìn chiến lược và phân bổ vốn có kỷ luật. Hiện nay, thông qua công ty Đầu tư Quốc tế H&H của mình, Duan Yongping quản lý danh mục đa dạng trị giá khoảng 16,6 tỷ USD tính đến Quý 2 năm 2024, khiến ông trở thành một trong những nhân vật có ảnh hưởng lớn nhất châu Á trên thị trường cổ phiếu Mỹ.

Từ Người tiên phong trong lĩnh vực điện thoại thông minh đến Nhà đầu tư giá trị: Khởi nguồn kinh doanh của Duan Yongping

Sự nghiệp ban đầu của Duan Yongping thể hiện khả năng xuất sắc trong việc nhận diện cơ hội thị trường và mở rộng doanh nghiệp. Ông đã sáng lập và phát triển Subor và BBK Electronics trở thành những ông lớn trong ngành, trước khi cùng thành lập OPPO và vivo—hai thương hiệu đã định hình lại thị trường điện thoại thông minh toàn cầu. Những công ty này không chỉ chiếm lĩnh thị phần lớn tại Trung Quốc mà còn xây dựng được lượng người dùng đáng kể trên thị trường quốc tế, đưa Duan Yongping trở thành một doanh nhân công nghệ huyền thoại.

Tuy nhiên, chính chuyển đổi của Duan Yongping sang lĩnh vực đầu tư chuyên nghiệp mới khẳng định danh tiếng của ông như một bậc thầy phân bổ vốn. Cam kết của ông đối với giáo dục và tiến bộ xã hội—được thể hiện qua hơn 1 tỷ nhân dân tệ quyên góp cho Đại học Zhejiang—cho thấy một triết lý sâu sắc hơn: sự giàu có phải đi đôi với đóng góp xã hội. Phương pháp dựa trên giá trị này còn được thể hiện rõ trong cách ông đầu tư.

Triết lý đầu tư của Duan Yongping: Kiên nhẫn, Đa dạng hóa và Giá trị dài hạn

Bước ngoặt trong sự nghiệp đầu tư của Duan Yongping đến vào năm 2001 khi ông nhận thấy NetEase bị định giá quá thấp. Niềm tin duy nhất này—kết hợp với khả năng giữ vững qua biến động thị trường—đã mang lại lợi nhuận vượt quá 100 lần, biến ông thành một nhân vật huyền thoại trong giới đầu tư. Thành công này không phải do may mắn mà phản ánh cách tiếp cận tinh vi của ông đối với đầu tư giá trị: phát hiện các doanh nghiệp chất lượng cao đang giao dịch dưới giá trị nội tại và duy trì vị thế trong thời gian dài.

Triết lý đầu tư của Duan Yongping tập trung vào ba nguyên tắc cốt lõi: xác định doanh nghiệp thực sự vượt trội, mua ở mức giá hợp lý và kiên nhẫn vượt trội. Thay vì chạy theo xu hướng thị trường, ông phân tích kỹ các yếu tố nền tảng của công ty, lợi thế cạnh tranh và tiềm năng tăng trưởng dài hạn. Phương pháp kỷ luật này đã chứng minh hiệu quả rõ rệt qua các chu kỳ thị trường và biến động kinh tế vĩ mô.

Phân bổ danh mục: Duan Yongping phân chia 16,6 tỷ USD như thế nào qua chín cổ phiếu Mỹ

Tính đến Quý 2 năm 2024, danh mục đầu tư của Duan Yongping bao gồm chín cổ phiếu niêm yết tại Mỹ, trải rộng qua nhiều lĩnh vực kinh tế. Gã khổng lồ công nghệ Apple chiếm tỷ trọng lớn nhất, chiếm 80,95% tổng giá trị danh mục—khoảng 13,46 tỷ USD. Sự tập trung này phản ánh niềm tin tuyệt đối của ông vào vị thế cạnh tranh, khả năng đổi mới và khả năng sinh lời của Apple.

Ngoài Apple, danh mục của ông còn thể hiện chiến lược đa dạng hóa cẩn thận qua các lĩnh vực bổ trợ:

• Công nghệ: Apple (vị trí chính), Google C lớp, Alibaba
• Dịch vụ tài chính: Berkshire Hathaway lớp B, Bank of America
• Năng lượng & Hàng hóa: Occidental Petroleum
• Y tế / Công nghệ sinh học: Moderna
• Tiêu dùng / Bán lẻ: Disney, Pinduoduo

Việc phân bổ theo ngành này cho thấy dù Duan Yongping vẫn lạc quan dài hạn về công nghệ, ông cũng nhận thức rằng sự giàu có thực sự cần có sự đa dạng trong các loại tài sản không tương quan. Năng lượng, các trung gian tài chính và các công ty y tế cung cấp đặc tính phòng thủ và phòng chống lạm phát, bổ sung cho sự biến động của ngành công nghệ.

Thay đổi chiến lược trong Quý 2 năm 2024: Điều chỉnh danh mục và nhận định thị trường của Duan Yongping

Trong quý 2 năm 2024, Duan Yongping đã thực hiện các điều chỉnh đáng kể trong danh mục, thể hiện đánh giá thị trường theo thời gian thực của ông. Ông đã giảm các vị thế trong Apple, Berkshire Hathaway lớp B, Google C, Disney, Pinduoduo và Bank of America. Những điều chỉnh chiến thuật này có thể phản ánh việc ông thận trọng trong quản lý rủi ro trước các định giá cao và các rủi ro tiềm tàng của thị trường.

Song song đó, ông tăng tỷ trọng vào Alibaba và Occidental Petroleum, cho thấy niềm tin mới vào sự phục hồi của thương mại điện tử Trung Quốc và các yếu tố cơ bản của ngành năng lượng. Vị trí không đổi trong Moderna cho thấy sự tin tưởng bền vững vào các yếu tố tăng trưởng dài hạn của ngành công nghệ sinh học và tiềm năng của pipeline của công ty.

Những điều chỉnh này thể hiện rõ triết lý đầu tư của Duan Yongping: duy trì sự ổn định danh mục qua các vị thế cốt lõi (Apple vẫn chiếm 80,95%) trong khi chủ động cân đối lại các vị thế ngoại vi dựa trên biến động định giá và điều kiện vĩ mô. Thay vì dự đoán thị trường, các bước đi này phản ánh việc cân nhắc kỹ lưỡng và kỷ luật—chính phương pháp đã giúp ông đạt lợi nhuận 100 lần từ khoản đầu tư NetEase cách đây nhiều thập kỷ.

Thành công bền vững trong phương pháp đầu tư của Duan Yongping chứng minh rằng may mắn chỉ đến với người có kỷ luật. Thông qua sự kết hợp giữa lý luận triết lý, đa dạng hóa ngành và kiên nhẫn giữ các doanh nghiệp xuất sắc qua các chu kỳ, Duan Yongping đã xây dựng một đế chế đầu tư trở thành mẫu mực cho những nhà tích lũy của cải nghiêm túc, hướng tới sự tăng trưởng vốn ổn định dài hạn.