Cổ phiếu Vàng và Kim loại quý của Canada tăng mạnh: Đây là lý do tại sao thị trường tăng vọt trong tuần này

Ngành khai thác mỏ của Canada đã trải qua một tuần ghi nhận mức tăng ấn tượng, với các chỉ số chứng khoán chính đều đạt mức cao kỷ lục. Chỉ số S&P/TSX Composite tăng 2,51 phần trăm, trong khi Chỉ số S&P/TSX Venture Composite tăng vọt 4,91 phần trăm—đặt nền móng cho hiệu suất mạnh mẽ của các cổ phiếu tập trung vào tài nguyên. Nhưng động lực thực sự đằng sau đà tăng này không chỉ là tâm lý thị trường; đó là sự kết hợp giữa các sự kiện địa chính trị và biến động giá kim loại quý đã tạo điều kiện hoàn hảo cho sự tăng giá của cổ phiếu khai thác mỏ.

Chất xúc tác địa chính trị: Cuộc biến động ở Venezuela thúc đẩy đợt tăng giá kim loại quý

Vào ngày 3 tháng 1, lực lượng quân sự Mỹ đã thực hiện một chiến dịch bắt giữ Tổng thống Venezuela Nicolas Maduro, gây chấn động thị trường toàn cầu. Những ngày sau đó, Tổng thống Trump đã thông báo qua Truth Social rằng Venezuela sẽ chuyển tối đa 50 triệu thùng dầu cho Hoa Kỳ—được định giá khoảng 2,8 tỷ USD. Sự kiện địa chính trị này đã kích hoạt một sự phân bổ lại dòng vốn đầu tư đáng kể vào các tài sản trú ẩn an toàn, đặc biệt là kim loại quý.

Giá vàng phản ứng ngay lập tức, giao dịch gần mức cao kỷ lục vào cuối tuần. Kim loại vàng tăng 4,36 phần trăm để đạt US$4.506,84 mỗi ounce vào thứ Sáu, phản ánh tâm lý chạy trốn khỏi rủi ro của nhà đầu tư. Thậm chí còn ấn tượng hơn, bạc đã bùng nổ tăng 10,17 phần trăm, đóng cửa tuần ở mức US$79,75 mỗi ounce sau khi chạm US$82,54 vào thứ Ba—mức chưa từng thấy trong nhiều năm.

Cách các cổ phiếu vàng và khai thác mỏ của Canada tận dụng đà tăng giá

Sự tăng mạnh của giá kim loại quý đã trực tiếp mang lại lợi ích cho các cổ phiếu khai thác mỏ của Canada. Gold Reserve, một công ty sở hữu mỏ khoáng sản tại Venezuela, đã nổi bật như một trong những cổ phiếu dẫn đầu tuần với mức tăng ấn tượng 131,78 phần trăm trong tuần. Giá cổ phiếu của công ty đã tăng lên C$5,47, đưa vốn hóa thị trường lên C$662,66 triệu. Đà tăng của Gold Reserve phản ánh sự lạc quan của nhà đầu tư về khả năng giải quyết tranh chấp lâu dài với chính phủ Venezuela liên quan đến dự án Siembra Minera—một tranh chấp đã kéo dài từ sau khi có quyết định trọng tài trị giá 1 triệu USD vào năm 2014.

Ngoài Gold Reserve, các công ty thăm dò nhỏ hơn cũng hưởng lợi từ đợt tăng giá kim loại quý. Peloton Minerals, tập trung vào khai thác lithium tại Nevada, đã tăng 92,86 phần trăm khi các nhà đầu tư chuyển hướng vào các cổ phiếu khoáng sản quan trọng. Decade Resources tăng 77,78 phần trăm dựa trên kỳ vọng rằng giá vàng tăng có thể thúc đẩy nhanh quá trình phát triển dự án Del Norte tại British Columbia. SouthGobi Resources, một nhà sản xuất than đá với danh mục đa dạng về hàng hóa, đã tiến 68,89 phần trăm, trong khi Regency Silver tăng 65,38 phần trăm nhờ vào hiệu suất giá bạc phi thường.

Kim loại cơ bản cho tín hiệu trái chiều giữa bối cảnh toàn cầu bất ổn

Không phải tất cả các mặt hàng đều hưởng lợi như nhau. Đồng, mặc dù chạm mức cao kỷ lục US$6,12 mỗi pound vào thứ Hai, đã giảm trở lại và kết thúc tuần giảm 0,67 phần trăm ở mức US$5,91. Sự giảm này phản ánh những lo ngại còn tồn đọng về tăng trưởng kinh tế Trung Quốc và nhu cầu công nghiệp. Tuy nhiên, Chỉ số Hàng hóa Goldman Sachs của S&P vẫn ghi nhận mức tăng 2,06 phần trăm trong tuần để đóng cửa ở mức 559,83, cho thấy sức mạnh tổng thể của thị trường tài nguyên.

Dữ liệu việc làm tạo bối cảnh cho động thái thị trường

Các số liệu việc làm của Canada đã thêm phần tinh tế vào câu chuyện thị trường trong tuần. Thống kê Canada báo cáo có 8.200 việc làm mới trong tháng 12, mặc dù tỷ lệ thất nghiệp tăng lên 6,8 phần trăm. Dữ liệu cho thấy chất lượng việc làm được cải thiện, với số vị trí toàn thời gian tăng 50.000 trong khi các vị trí bán thời gian giảm 42.000. Ở phía bên kia biên giới, nền kinh tế Mỹ đã tạo ra 50.000 việc làm trong tháng 12 với tỷ lệ thất nghiệp ở mức 4,4 phần trăm, mặc dù tổng số việc làm tạo ra trong năm 2025 là 584.000, đánh dấu năm yếu nhất kể từ cuộc khủng hoảng tài chính 2008—một thị trường lao động mềm yếu thường hỗ trợ kỳ vọng lãi suất thấp hơn và sức mạnh vàng tiếp tục duy trì.

Tiếp theo cho các cổ phiếu khai thác mỏ của Canada là gì?

Tuần kết thúc với các diễn biến lớn trong ngành cho thấy hoạt động vẫn tiếp tục. Rio Tinto và Glencore đã khởi động lại các cuộc thảo luận về sáp nhập sau khi đàm phán bị đình trệ vào năm 2024, có khả năng định hình lại cảnh quan khai thác mỏ cấp cao. Trong khi đó, các công ty thăm dò nhỏ vẫn tiếp tục thực hiện các chương trình của mình, chuẩn bị để hưởng lợi từ đà tăng của kim loại quý kéo dài.

Đối với các nhà đầu tư theo dõi ngành khai thác mỏ của Canada, sự kết hợp giữa bất ổn địa chính trị, giá kim loại quý mạnh mẽ và các chỉ số chứng khoán đạt mức cao kỷ lục cho thấy điều kiện vẫn còn thuận lợi cho các danh mục đầu tư tập trung vào tài nguyên. Câu hỏi bây giờ là liệu đà này có thể duy trì hay lợi nhuận sẽ xuất hiện khi giá cả điều chỉnh ở mức cao.