Hiểu về các khoảng trống trên thị trường: Hướng dẫn thực tế về gap

Khi giá mở cửa không liên kết với mức đóng cửa trước đó, không có giao dịch trung gian, chúng ta gọi đó là một khoảng trống (gap). Đối với các nhà giao dịch mới và kỳ cựu, những biến động đột ngột này có thể gây ngạc nhiên, nhưng hiểu rõ chúng là điều thiết yếu để giao dịch thành công trên thị trường chứng khoán.

Gap là gì trong giao dịch cổ phiếu

Một gap thể hiện sự gián đoạn trên biểu đồ giá nơi không có hoạt động giao dịch. Xảy ra khi một cổ phiếu hoặc công cụ tài chính nhảy vọt lên hoặc xuống mạnh mẽ, mở cửa ở mức rất khác so với mức đóng cửa trước đó. Hiện tượng này tạo ra một khoảng trống trực quan trên biểu đồ nến, báo hiệu một chuyển động nhanh của thị trường.

Bốn loại gap bạn sẽ gặp trong giao dịch

Có các loại gap khác nhau, mỗi loại có đặc điểm riêng:

Gap phổ biến: Chỉ đơn giản thể hiện một khoảng trống trong động thái giá, không theo mẫu hình dự đoán trước. Hiếm khi mang lại cơ hội giao dịch vững chắc.

Gap phá vỡ: Chỉ ra rằng tài sản “rời khỏi” mẫu hình giá trước đó. Khi đi kèm với khối lượng lớn, chúng thể hiện các cơ hội tiềm năng cho vị thế mua dài (trong gap tăng) hoặc bán khống (trong gap giảm).

Gap tiếp diễn: Thúc đẩy một chuyển động đã có, xác nhận hướng của thị trường. Các nhà giao dịch mới nên đặt lệnh dừng ngay dưới gap đối với gap tăng và ngay trên đối với gap giảm.

Gap kiệt sức: Đánh dấu kết thúc của một xu hướng. Ngược lại với gap tiếp diễn, giá tăng lên vùng quá mua rồi đảo chiều. Các nhà giao dịch nâng cao tận dụng điểm này bằng cách mở vị thế ngược lại.

Tại sao các chuyển động này xảy ra trên thị trường?

Các gap xuất phát từ mất cân bằng giữa cung và cầu. Khi có mua vào mạnh mẽ, gap tăng lên; khi bán ra vượt quá cung, gap giảm xuống.

Tin tức ngoài giờ là các yếu tố kích hoạt phổ biến: thông báo sản phẩm, bổ nhiệm điều hành hoặc cập nhật doanh nghiệp tạo ra các thay đổi tâm lý ban đêm, sau đó bộc lộ rõ ràng khi mở cửa. Tiếng ồn của thị trường khiến các nhà đầu tư hành động một cách tập trung, làm biến động giá đáng kể giữa các phiên.

Các nhà đầu tư lớn cũng tạo ra gap khi cố gắng vượt qua các mức hỗ trợ hoặc kháng cự quan trọng, tạo ra khối lượng đủ lớn để phá vỡ.

Gap hoàn chỉnh so với gap bán phần: Sự khác biệt về rủi ro và lợi nhuận

Một gap hoàn chỉnh xảy ra khi mức mở cửa vượt qua mức cao nhất của ngày hôm trước. Ví dụ: nếu ABC đóng cửa ở USD 39 với mức cao USD 41, nhưng mở cửa ngày tiếp theo ở USD 42,50, đó là một gap hoàn chỉnh.

Một gap bán phần xảy ra khi mức mở cửa nằm giữa mức đóng cửa trước và mức cao trước đó. Nếu cổ phiếu ABC mở cửa ở USD 40, thì đó là gap bán phần (trên USD 39 nhưng dưới USD 41).

Tầm quan trọng nằm ở việc chúng tiết lộ áp lực của thị trường. Gap hoàn chỉnh cho thấy sự tin tưởng mạnh mẽ của người mua hoặc người bán, hứa hẹn các chuyển động kéo dài. Gap bán phần cho thấy nhu cầu vừa phải.

Tại sao gap tăng thu hút các nhà giao dịch

Một gap tăng lên thu hút khối lượng lớn, cho thấy mua vào từ các tổ chức hoặc nhà đầu tư cá nhân lớn. Tuy nhiên, để xác định xem đó chỉ là tạm thời hay bắt đầu một xu hướng mới, cần phân tích cẩn thận.

Để nhận diện, sử dụng bộ lọc trên các nền tảng giao dịch. Tìm các cổ phiếu giao dịch với khối lượng cao (vượt quá 500 nghìn cổ phiếu trung bình hàng ngày). Xem xét biểu đồ dài hạn để xác định rõ các vùng hỗ trợ và kháng cự.

Nến Nhật thể hiện rõ các gap này: màu sắc và thành phần cho thấy sức mạnh và hướng của chuyển động. Các gap tăng đặc biệt phổ biến trong thời kỳ phân phối cổ tức.

Chiến lược giao dịch thành công với gap

Các nhà giao dịch trong ngày bắt đầu ngày giao dịch trước chuông mở cửa, quan sát các tín hiệu trong các giờ trước đó. Các công cụ kỹ thuật giúp xác định mục tiêu có lợi cho các giao dịch trong ngày.

Phân tích đòi hỏi kiến thức cơ bản về biểu đồ. Nghiên cứu các yếu tố cơ bản đằng sau mỗi gap và nhận diện chính xác loại của chúng. Những nhà giao dịch dành thời gian phân tích này sẽ giao dịch với xác suất thành công cao hơn.

Quan sát khối lượng: giảm khối lượng cho thấy gap kiệt sức, trong khi phá vỡ đi kèm khối lượng lớn. Mặc dù các khoảng trống này có thể gây nhầm lẫn, việc chờ xác nhận từ thị trường sẽ đảm bảo quyết định sáng suốt.

Các gap có thể báo hiệu bắt đầu một xu hướng mới, kết thúc một xu hướng cũ hoặc tiếp diễn xu hướng hiện tại. Vì phân tích là quá khứ, chúng hoạt động đáng tin cậy trong các chiến lược giao dịch hệ thống.