Có một câu chuyện về một nhà giao dịch Polymarket đáng để kể — anh ta đã dùng chiến lược khai thác cấu trúc vi mô để biến 1.000 USD ban đầu thành lợi nhuận 2 triệu USD, tổng khối lượng giao dịch vượt 92 triệu USD.

Logic cốt lõi của anh chàng này thực ra rất đơn giản: dựa vào góc độ toán học thuần túy để phát hiện những điểm chưa hiệu quả trong định giá thị trường. Anh ta đã thực hiện hơn 5000 giao dịch tần suất cao, nhanh chóng nhận diện các cơ hội trong cấu trúc vi mô của biến động giá để thực hiện arbitrage.

Có vẻ rất công nghệ, nhưng về bản chất vẫn là nắm bắt sự mất cân bằng trong định giá của thị trường dự đoán — khi phần lớn nhà đầu tư nhỏ lẻ còn dựa vào cảm giác để đặt lệnh, thì đã có người dùng mô hình thuật toán để liên tục khai thác lợi nhuận từ cấu trúc vi mô của thị trường. Phong cách giao dịch này vừa giúp thanh khoản và phát hiện giá, vừa đòi hỏi hệ thống và kỷ luật thực thi của nhà giao dịch phải cực kỳ cao. Ở một mức độ nào đó, điều này cũng thể hiện cách tồn tại của các nhà giao dịch tần suất cao trong thị trường tài sản mã hóa.