Щойно я помітив щось, на що варто звернути увагу на поточному ринку. Хоча акції AI показали хорошу динаміку, серед найбільших технологічних компаній приховані кілька абсолютних вигідних пропозицій.

Дозвольте мені пояснити, чому ці акції можуть стати найкращими дешевими акціями AI для спостереження прямо зараз.

По-перше, Meta Platforms. Це компанія торгується за співвідношенням 26x прогнозних прибутків — чесно кажучи, це справжня вигода порівняно з кількома місяцями тому. Ось що привернуло мою увагу: Meta повністю зосередилася на AI. Вони створили Llama, свою власну велику мовну модель, і використовують її там, де це дійсно важливо — у своїй рекламній діяльності. Подумайте самі. Meta володіє Facebook і Instagram. Мільярди людей щодня користуються цими платформами. Рекламодавці вже там, і якщо вони почнуть бачити кращі результати від реклами з підтримкою AI, вони будуть витрачати більше. Це реальний потенціал зростання доходів. Крім того, Meta генерує мільярди прибутку, тому має можливість інвестувати значні кошти в AI, одночасно виплачуючи дивіденди акціонерам. Історія компанії щодо повернення інвестицій у капітал показує, що вони вміють перетворювати R&D у реальні прибутки. Саме тому дешеві акції AI, такі як Meta, можуть стати серйозними претендентами у наступному бичому циклі.

Далі — Alphabet. Подібна історія, але з деякими унікальними перевагами. Google Search — домінуючий гравець у пошуку — фактично всі його використовують. Це означає, що рекламодавці масово переходять на платформу Alphabet, і вона щойно опублікувала свій перший квартальний дохід у понад $100 мільярдів. Але ось що багато хто недооцінює: у Alphabet є ще один важливий джерело доходу — хмарні обчислення. Google Cloud швидко зростає і пропонує послуги AI клієнтам. Вони створили Gemini, свою власну LLM, і вже починають її монетизувати. Акції навіть дешевші за Meta — торгуються за співвідношенням 29x прогнозних прибутків. Оскільки ринок AI продовжує розширюватися у найближчі роки, Alphabet має всі шанси захопити значну частку цього зростання.

Загальна картина? Очікується, що ринок AI зросте з приблизно $300 мільярдів сьогодні до кількох трильйонів до початку 2030-х. І ці найкращі дешеві акції AI торгуються за оцінками, які ще не враховують цей потенціал. Обидві компанії мають стабільний, прибутковий бізнес, що генерує серйозні грошові потоки. Обидві використовують AI для покращення своїх основних джерел доходу. Обидві торгуються за розумними мультиплікаторами порівняно з ширшим ринком.

Ось можливість, яку я бачу прямо зараз. Іноді найкращі інвестиції — це ті, що приховані на виду, бо всі прагнуть більш очевидних перемог. Ці дві компанії можуть саме вони вести у наступній фазі цього бичого ринку.