Час інвестувати в золото настав? Аналізуючи максимум у 4000 доларів, коли слід входити в ринок

Золото прорвалося через позначку 4000 доларів, ця хвиля зростання почалася у жовтні 2023 року і триває досі, подвоївшись за короткі 14 місяців. За даними опитування аналітиків Reuters, середня ціна на золото у 2025 році прогнозується на рівні 3400 доларів, а у 2026-му може сягнути 4275 доларів. У світлі постійних нових максимумів ціни на золото, інвестори задаються одним і тим самим питанням — чи варто зараз купувати?

Справжні рушії бурхливого зростання золота

Золото самостійно не приносить відсотків, його цінові коливання повністю відображають зміну довіри до ринку. Коли інвестори втрачають довіру до фіатних валют і облігацій, вони повертаються до золота. Основні причини цього зростання три:

Перша — безмежне друкування доларів США викликає кризу довіри

З 2020 року США запустили безмежне кількісне пом’якшення, а у 2022 — різке підвищення ставок для боротьби з інфляцією. Ці заходи призвели до значного знецінення світового боргу, довіра до долара і американських облігацій поступово руйнується. Постійне зменшення купівельної спроможності готівки змушує розумних інвесторів шукати захист у золоті.

Друга — зростання альтернативних активів

Біткоїн вже прорвав позначку у 100 000 доларів, а президент Трамп навіть оголосив про його включення до стратегічних резервів. Такі різкі зростання цифрових валют свідчать про охолодження короткострокової довіри до долара, зменшення залежності від нього у різних країнах. В умовах геополітичної напруги привабливість золота як активу-укриття зростає.

Третя — переоцінка цінності золота у рамках Базельських угод

Міжнародні фінансові регуляторні правила змінюються: золото тепер вважається активом першого рівня з високою ліквідністю, порівнянним з державними облігаціями, і може замінити низьколіквідний третій рівень капіталу. Банки активно купують золото, оскільки вартість його видобутку зростає щороку, а його дефіцит значно перевищує безмежне друкування паперових грошей, що робить його більш цінним для збереження вартості.

Час для інвестицій у золото: чи варто зараз входити?

Короткостроково золото залишається підтриманим. У умовах зниження ставок у США і тиску на долар, статус золота як активу першого рівня залишається стабільним, купівельна спроможність може зберігатися. Але це не означає, що ціна буде безперервно зростати.

Справжні загрози йдуть з трьох напрямків:

Конкуренція за капітал із облігаціями
Зниження ставок стимулює інвестиції у боргові інструменти, і трильйони доларів можуть перейти з валютного ринку у облігації, що зменшить привабливість золота.

Перекоси у потоках біткоїна
Уряд Трампа позиціонує біткоїн як стратегічний актив, а криптовалюти мають кращу ліквідність ніж золото, молоді інвестори схильні вкладати у цифрові активи.

Ризик посилення волатильності
Зростання кількості конкурентів означає, що темпи зростання золота можуть сповільнитися, але коливання цін можуть посилитися. Прогнози щодо уповільнення зростання цін на золото цілком можливі, але короткостроковий тренд навряд чи зміниться на спад.

За річним трендом біткоїн демонструє значно більший приріст, але і більшу волатильність, тоді як золото залишається більш стабільним. Для інвесторів, що бояться ризиків, золото залишається ключовим активом у портфелі.

Технічний аналіз для визначення моменту входу у золото

Не всі часи підходять для входу. Ціни на золото не зростають прямо, а корекції — це ідеальний час для входу.

Технічні індикатори показують, що золото все ще рухається у висхідному каналі. За допомогою індикатора Бульбашки (Боллінджерівських смуг) найкращий сигнал для купівлі — коли ціна наближається до нижньої межі смуги. Це допомагає уникнути купівлі на високих рівнях, знизити витрати і підвищити прибутковість.

Інакше кажучи, замість щодня ганятися за зростанням, краще терпляче чекати на корекцію і відкривати позиції біля нижньої межі смуги. Поки глобальна економічна невизначеність зберігається і центробанки продовжують купувати золото, довгострокова цінність цього активу не зникне.

Вибір правильних інструментів для інвестицій у золото, щоб знизити витрати удвічі

Існує багато способів інвестувати у золото, але неправильний інструмент може призвести до втрат.

Фізичне золото
Злитки і ювелірні вироби мають великий спред і низьку ліквідність, а зберігання коштує грошей. Для приватних інвесторів це нерентабельно, тоді як центральні банки мають свої сховища і системи безпеки.

Ф’ючерси і опціони
Мають хорошу ліквідність, але високий поріг входу, великі маржі і низька ефективність використання капіталу. Опціони мають нелінійний дохід, тому не підходять непрофесійним інвесторам.

Золотий CFD (контракти на різницю)
Найкращий вибір для роздрібних інвесторів. Відстежують фізичне золото, не потрібно щомісячно переносити позиції, як у ф’ючерсах, і не мають складної структури, як опціони. Гнучкі, з низьким порогом входу — мінімальний депозит всього 50 доларів, підтримка місцевих валют, і всього 3 кроки для початку торгівлі.

Хто підходить для інвестицій у золото?

Центробанки вкладають у золото для захисту від інфляції і як стратегічний резерв. Хедж-фонди використовують золото як базовий актив, оскільки його ціна мало корелює з акціями і боргами, що допомагає згладжувати коливання чистої вартості.

Для приватних інвесторів — теж підходить. Золото допомагає диверсифікувати ризики, має функції захисту від інфляції і криз. Якщо є вільні кошти, варто частину портфеля розподілити у золото.

Головне — обрати правильний інструмент і час для входу. Різні інвестори повинні враховувати свою толерантність до ризику, терміни володіння і обсяг капіталу, щоб підібрати найкращий спосіб.

Підсумки

Логіка досягнення нових максимумів у золота ясна: світ втрачає довіру до долара, монетарна політика залишається м’якою, центробанки нарощують запаси. Фундаментальні чинники підтримують довгострокове зростання, а технічний аналіз підказує, що короткострокове коригування — гарний момент для входу.

Інвестування у золото — це не лише правильний час, але й правильний інструмент. CFD — контракти на різницю — з їх низькою вартістю і високою гнучкістю стають улюбленим інструментом роздрібних інвесторів. Враховуючи сигнали корекції за Боллінджером, можна входити у ринок під час падінь цін і отримати вигоду від зниження вартості, одночасно обмежуючи ризики.