Wellous готується вийти на публічний ринок через злиття з Kairous на суму $270 мільйонів доларів на NASDAQ

Пейзаж у галузі здоров’я та харчування Південно-Східної Азії суттєво змінюється, оскільки Wellous, малайзійський інноватор у сфері здоров’я та добавок, уклав обов’язкову угоду про злиття з Kairous Acquisition Corp. Limited (NASDAQ: KACL). Транзакція оцінює об’єднану компанію у $270 мільйонів і є важливим моментом для регіональних брендів у сфері здоров’я, які прагнуть вийти на глобальні ринки.

Структура угоди та оцінка

За умовами злиття цінні папери будуть випускатися за ціною $10.10 за акцію, а об’єднана компанія буде перейменована на Wellous Group Holdings Limited і зареєстрована на Nasdaq після завершення. Kairous надає близько $21 мільйонів у трастовому капіталі, призначеному для зростання та оборотного капіталу. Структура угоди також включає потенційні акції за дохідністю, прив’язані до торгової ціни та досягнення прибутковості після закриття, що винагороджує за виконання показників.

Поточні акціонери Wellous зберігатимуть більшість у власності об’єднаної компанії після злиття, при цьому співзасновники команда Андрі Тан і Генрі Чін продовжать керувати операціями. Вони також визначать більшість директорів ради для об’єднаної компанії, забезпечуючи безперервність у баченні та реалізації стратегії.

Ринок здоров’я, готовий до революції

Wellous був заснований у 2016 році з місією демократизувати доступ до преміційного натурального харчування. Компанія створює формули здорового харчування з використанням високоякісних інгредієнтів із різних регіонів, включаючи Нову Зеландію, Японію та Південну Корею. За шість років Wellous запустив понад десяток серій продуктів і створив довірений портфель брендів, підтримуваний медичними та дослідницькими радниками.

Можливості для зростання величезні. Дослідження Grand View Research прогнозує, що глобальний сектор здоров’я та харчових добавок досягне приблизно $700 мільярдів у річних витратах до 2027 року, що зумовлено зростанням попиту на індивідуальні рішення для здоров’я. Це зростання особливо актуальне в Азіатсько-Тихоокеанському регіоні, де зростає кількість середнього класу, готового інвестувати у профілактичне здоров’я.

Технології та “техпренери” як конкурентна перевага

Що відрізняє Wellous, так це його інноваційна платформа, орієнтована на підтримку тисяч “техпренерів” — осіб, які використовують маркетинг у соціальних мережах у поєднанні з експертизою у харчуванні та фітнесі. Ці бренд-адвокати використовують власну платформу продажів Five5S для встановлення та поглиблення стосунків із клієнтами на різних ринках. Ця цифрова модель розповсюдження обходить традиційні роздрібні бар’єри і дозволяє Wellous ефективно масштабуватися у різних країнах.

Wellous має міцні позиції в Малайзії, Сінгапурі та Гонконгу, а також розширює присутність у інших регіонах. Операції компанії охоплюють розробку продуктів, виробництво, маркетинг і дистрибуцію через технологічно підтримувані канали, пристосовані до сучасних споживчих моделей.

Час і стратегічна обґрунтованість

Джозеф Лі, генеральний директор Kairous, підкреслив стратегічну логіку: “За останнє десятиліття я проаналізував понад тисячу швидкозростаючих азійських компаній. Wellous виділяється як прихований скарб. Компанія розкрила секрет обслуговування зростаючого середнього класу з правильним брендовим наративом, асортиментом продуктів і маркетинговою стратегією.” Він наголосив на масштабованості моделі соціальної комерції Wellous як особливо привабливої для розширення на нові ринки.

Тан і Чін, співзасновники Wellous, охарактеризували публічний вихід як стартову платформу для міжнародного зростання за межами Південно-Східної Азії у глобальні ринки здоров’я. Вони підкреслили величезний TAM, особливо з урахуванням зростаючого попиту на персоналізоване харчування у світі.

Таймлайн і регуляторний шлях

Обидві ради одностайно підтримали угоду про злиття. Очікується завершення у середині 2023 року, за умови схвалення акціонерами обох компаній, регуляторного схвалення SEC і стандартних умов закриття. Деталі транзакції будуть викладені у документах SEC, включаючи Реєстраційну заяву на формі F-4 з матеріалами для голосування та проспекту.

Злиття є одним із найважливіших недавніх M&A у секторі здоров’я Південно-Східної Азії, що свідчить про довіру інвесторів до регіональних компаній у галузі здоров’я та харчування, здатних досягти прибутковості при високих темпах зростання.