Що таке сезон альткоїнів? Можливості та виклики в цей період

Ринок криптовалют не завжди працює послідовно. Як і інші фінансові ринки, він проходить через цикли підйому та спаду. Одним із явищ, яке найбільше привертає увагу інвесторів, є медовий сезон альткоїнів — період, коли альткоїни перевершують Біткоїн за показниками ціни. Зараз (кінець 4 кварталу 2024 — початок 2025), ринок криптовалют відновлюється після тривалого періоду песимізму. Біткоїн торгується біля рівня $88.56K, а загальна капіталізація ринку криптовалют перевищує 2 трильйони доларів. Ця оптимістична тенденція здебільшого зумовлена важливими подіями, такими як нещодавнє наполовинення Біткоїна та можливість затвердження криптовалютних фондів, при цьому домінування Біткоїна становить 55.09%. Однак більш помітними є ознаки того, що сезон альткоїнів 2023 починає проявлятися, коли проєкти-альткоїни починають активно залучати капітал.

Що таке сезон альткоїнів і чому він важливий?

Медовий сезон альткоїнів означає період, коли загальна капіталізація всіх альткоїнів (крім Біткоїна) досягає або перевищує капіталізацію Біткоїна, зазвичай під час сильних зростань ринку. Цей період характеризується значним зростанням як вартості, так і обсягів торгівлі альткоїнами.

Коли довіра до ринку криптовалют виходить за межі Біткоїна, інвестори починають шукати можливості у нових проєктах. Це зазвичай трапляється, коли ціна Біткоїна зростає настільки, що малим інвесторам стає важко його купити, і вони переключаються на альткоїни з більшим потенціалом.

###Різниця між сезоном альткоїнів і сезоном Біткоїна

Ці два періоди створюють різні рушії ринку:

У сезоні альткоїнів:

• Фокус ринку зміщується з Біткоїна на інші проєкти
• Домінування Біткоїна (BTC dominance) знижується, зазвичай менше 50%
• Альткоїни демонструють значний прибуток у порівнянні з Біткоїном
• Капітал залучається у різні сфери, такі як DeFi, NFT, GameFi, AI tokens

У сезоні Біткоїна:

• Біткоїн стає головним об’єктом уваги
• Домінування Біткоїна зростає
• Альткоїни ростуть повільно або навіть втрачають вартість
• Інвестори шукають безпечні активи, тримаючи Біткоїн або стабільні монети

На ринках ведмедя, коли панує песимізм, інвестори зазвичай повертаються до безпечних активів, таких як Біткоїн і стабільні монети, що тисне на альткоїни.

Історія попередніх сезонів альткоїнів

###Кінець 2017 — початок 2018: Бульбашка ICO

Цей період відзначився домінуванням Біткоїна, яке знизилося з 87% до 32% у січні 2018 року — найнижчий рівень у історії тоді. Загальна капіталізація ринку криптовалют стрімко зросла з 30 мільярдів до понад 600 мільярдів доларів за рік.

Цей період був характерний бумом ICO (перший запуск криптовалют), коли сотні нових проєктів з великими обіцянками з’явилися на ринку. Багато альткоїнів досягли історичних максимумів (ATH), хоча більшість з них згодом зникли або втратили значну частину вартості.

###Початок 2021: Вибух DeFi та NFT

2021 рік ознаменувався різким зсувом, коли домінування Біткоїна знизилося з 70% до 38%, а частка альткоїнів зросла з 30% до 62%.

Цей період був відзначений:

• Вибухом проектів DeFi, таких як Uniswap, Aave, Curve
• Бумом NFT із неймовірними цінами продажу
• Появою мемкоїнів, таких як Dogecoin, Shiba Inu
• Високою ефективністю Solana, Polygon, BNB і PancakeSwap

Загальна капіталізація ринку криптовалют вперше перевищила 2 трильйони доларів, а наприкінці 2021 року досягла понад 3 трильйонів доларів, тоді як ціна Біткоїна перевищила $69,000.

###Медовий сезон альткоїнів 2023-2024: Більш різноманітний ніж будь-коли

На відміну від попередніх сезонів, які були зосереджені навколо одного або двох секторів (ICO, DeFi/NFT), сезон альткоїнів 2023 відзначається диверсифікацією у багатьох напрямках:

• Token AI: різке зростання через бум технологій штучного інтелекту
• DePIN tokens: проєкти децентралізованої інфраструктури
• GameFi і Metaverse: продовжують залучати капітал
• Web3 інфраструктура: розвиток платформ блокчейн layer-2

Такі альткоїни, як Arweave, dogwifhat, Worldcoin, Fetch.ai і JasmyCoin, зазнали вражаючого зростання, що відображає диверсифікацію ринку.

Ознаки початку сезону альткоїнів

Хоча немає точної формули для передбачення сезону альткоїнів, деякі ключові індикатори можуть допомогти:

###Індекс домінування Біткоїна

Цей індекс вимірює співвідношення капіталізації Біткоїна до загальної капіталізації всього ринку криптовалют. Коли він знижується нижче 50%, це зазвичай сигнал початку сезону альткоїнів. Зараз він становить 55.09%, що свідчить про перехідний період.

###Індекс домінування альткоїнів

На відміну від Біткоїна, цей індекс зростає, коли інвестори переключають увагу на альткоїни. Значне зростання цього індексу є найочевиднішим сигналом початку сезону альткоїнів.

###Обсяг торгівлі альткоїнами різко зростає

Коли обсяги торгівлі альткоїнами значно зростають по всьому ринку, це ознака зростаючого інтересу і потенційного зростання цін.

###Позитивний настрій ринку

Коли оптимізм поширюється по всьому криптовалютному простору і нові проєкти отримують підтримку інвесторів, сезон альткоїнів наближається.

###Події, що впливають

Затвердження ETF, сприятливі регуляції або важливі запуску проєктів можуть запустити або прискорити початок сезону альткоїнів.

Стратегії торгівлі під час сезону альткоїнів

###Ретельне дослідження перед інвестуванням

Перший крок — добре зрозуміти проєкти, у які ви плануєте вкладати:

• Читати whitepaper і розуміти технологію
• Досліджувати команду розробників
• Аналізувати потенціал ринку
• Не піддаватися хвилі без розуміння основ

###Диверсифікація портфеля

“Не кладіть усі яйця в один кошик” — золотий принцип інвестування. Розподіліть капітал між кількома перспективними альткоїнами, щоб зменшити ризики. Приблизний портфель може включати:

• 40-50% у провідні альткоїни з великим капіталом
• 30-40% у проєкти середнього капіталу
• 10-20% у малі капітали з високим потенціалом

###Реалістичні очікування

Хоча сезон альткоїнів може принести високий прибуток, не очікуйте швидкого збагачення. Ринок криптовалют дуже волатильний, і ціни можуть швидко змінюватися у обидва боки.

###Ефективне управління ризиками

Завжди застосовуйте стратегії управління ризиками:

• Встановлюйте стоп-лоси (stop-loss) для обмеження збитків
• Визначайте цілі прибутку і дотримуйтесь їх
• Підтримуйте баланс між потенційною нагородою і допустимими втратами
• Ніколи не вкладайте весь капітал у одну угоду

Ризики торгівлі альткоїнами

###Вища волатильність цін

Альткоїни зазвичай більш волатильні, ніж Біткоїн, з високою ймовірністю значних втрат за короткий час. Крім того, низька ліквідність на ринках альткоїнів може спричинити значний проскальзинг (slippage).

###Бульбашки і ралі

Піднесення під час сезону альткоїнів часто супроводжується штучним завищенням цін, що може раптово обвалитися. Трейдерам слід бути обережними з моделями pump-and-dump.

###Шахрайство і Rug Pulls

Обережно з проєктами-шахрайствами, де розробники раптово знімають підтримку після залучення коштів інвесторів. Ознаки попередження:

• Великі заяви без реальної технології
• Анонімність або неверифікована команда
• Погана історія попередніх проєктів засновника

###Зміни у регулюванні

Раптові регуляторні зміни можуть сильно вплинути на ціну альткоїнів. Наприклад, повідомлення про посилення контролю ICO у 2018 році викликало значне падіння настроїв.

Вплив регулювання на сезон альткоїнів

Зміни у регулюванні мають двосторонній вплив на сезон альткоїнів:

Негативне регулювання може:

• Створити невизначеність і знизити довіру інвесторів
• Обмежити діяльність бірж
• Збільшити витрати на відповідність вимогам, послаблюючи дрібні проєкти

Позитивне регулювання може:

• Стимулювати інтерес інституційних інвесторів
• Створити чітке правове поле, що заохочує інвестиції
• Затвердити офіційні продукти, такі як ETF на Bitcoin spot

Недавнє затвердження криптовалютних фондів spot — ідеальний приклад того, як позитивне регулювання може активізувати оптимізм у всьому ринку.

Як почати торгівлю альткоїнами

Щоб долучитися до сезону альткоїнів, потрібно зробити кілька базових кроків:

###1. Виберіть надійну біржу

Обирайте біржу з:

• Хорошою репутацією і тривалим досвідом роботи
• Великим обсягом і широким списком альткоїнів
• Передовими засобами безпеки
• Зручним інтерфейсом

###2. Створіть акаунт і пройдіть верифікацію

• Зареєструйтеся за допомогою email або номера телефону
• Пройдіть KYC (ідентифікація)
• Активуйте двофакторну автентифікацію (2FA)

###3. Поповніть рахунок

• Використовуйте криптовалюту (переведення з вашого гаманця)
• Або внесіть фіатні гроші (через кредитку, банківський переказ)

###4. Знайдіть і оберіть альткоїн

Використовуйте пошук для знаходження альткоїнів за такими параметрами:

• Вартість ринку
• Історія цін
• Обсяг торгів
• Новини та події

###5. Розмістіть торговий ордер

• Ринковий ордер (Market order): купити негайно за поточною ціною
• Лімітний ордер (Limit order): встановити бажану ціну покупки

###6. Управління позицією

Після покупки:

• Тримайте на біржі для зручності торгів
• Переведіть у особистий гаманець для довгострокової безпеки
• Постійно слідкуйте і коригуйте стратегію

###7. Постійно оновлюйте інформацію

Через волатильність ринку:

• Слідкуйте за новинами криптовалют
• Оновлюйте інформацію про інвестиційні проєкти
• Використовуйте технічний аналіз
• Проводьте власні дослідження (DYOR)

Висновок

Медовий сезон альткоїнів пропонує цікаві можливості, але також несе значні ризики. Зі зростанням ціни Біткоїна до $88.56K і Ethereum до $2.97K, ринок криптовалют перебуває у сприятливій позиції для проривів нових альткоїнів.

Щоб максимально використати можливості сезону альткоїнів 2023 і наступних періодів, рекомендується:

• Детально досліджувати проєкти перед інвестиціями
• Диверсифікувати портфель
• Жорстко управляти ризиками
• Постійно оновлювати інформацію про зміни на ринку
• Мати реалістичні очікування щодо прибутків

Застосовуючи міцні знання, розумну стратегію і ефективне управління ризиками, ви зможете максимально підвищити свою прибутковість у цей період альткоїнів.