П’ять методів торгівлі легкими нафтовими сортами WTI та Brent: Посібник з глобальних інвестицій у сирцеву нафту 2025

Глобальна нафта у контексті ринку 2025 року

Горюча нафта завжди була одним із найпопулярніших активів для інвесторів. Чи принесе 2025 рік нові можливості? У цій статті буде детально проаналізовано що таке легка сірка нафта, основні стандарти сирої нафти та 5 ефективних методів інвестування для ринку цього року.

Що потрібно знати про WTI, Brent та легку сірку нафту

Різноманітність сирої нафти у світі

При читанні фінансових новин часто можна почути, що ціна на нафту сьогодні зросла або знизилася, і здається, що торгується лише один вид нафти. Насправді, у світі торгується понад 160 видів сирої нафти. Кожен вид має різну економічну цінність залежно від хімічних характеристик, вмісту сірки та ваги.

Найширше використовуються два стандарти сирої нафти: West Texas Intermediate (WTI) та Brent Crude Oil. На біржах вони позначаються так:

• USOil = ф’ючерсний контракт на нафту WTI
• UKOil = ф’ючерсний контракт на нафту Brent
• USOilSpot = спот контракт на нафту WTI
• UKOilSpot = спот контракт на нафту Brent

Що таке легка сірка нафта? Детальніше про Brent Crude Oil

Нафта Brent (Brent Crude Oil, UKOIL) — стандарт для нафти, добутої з північноморського регіону. Цей вид нафти належить до групи легкої сірки нафти — з низьким вмістом сірки та малою щільністю, що робить її ідеальним сировиною для переробки у бензин, дизель та інші високоякісні продукти.

Оскільки Brent транспортується морським шляхом, її легко доставляти до віддалених ринків. Близько двох третин світових контрактів на нафту орієнтуються на ціну Brent, що робить її найпоширенішим стандартом.

Нафта WTI: характеристики та плюси й мінуси

Нафта WTI (WTI Crude Oil, USOIL) добувається з внутрішніх районів США та транспортується через трубопроводи. Вартість транспортування вища, ніж у Brent. За якістю, WTI — легка сірка нафта з більшою щільністю, легше переробляється у бензин і має вищу якість.

Хоча WTI має кращу якість і вищі витрати на транспортування, її ціна зазвичай нижча за Brent через легкість транспортування, що сприяє більшому обсягу торгів.

Історія коливань цін на світову нафту

Періоди стабільності та переломні моменти

З початку 20 століття нафта була стратегічним ресурсом для країн. За часів золотого стандарту ціна на нафту стабільно трималася на рівні 2-3 доларів за барель протягом кількох десятиліть.

Четверта арабська нафтова криза 1973 року стала переломним моментом. З підвищенням національної свідомості в арабських країнах і створенням ОПЕК для протистояння західним нафтовим корпораціям ціна на нафту почала стрімко зростати. До 1985 року вона сягнула 30 доларів за барель.

Контроль з боку постачальників

З цього моменту ціна на нафту почала залежати не лише від попиту, а й від рівня виробництва. У 1986 році, коли арабські країни скасували обмеження виробництва, ціна різко впала до 10 доларів за барель із 30.

Більшу частину наступних років ціна коливалася в межах 10–30 доларів. Події 11 вересня 2001 року спричинили напруженість у світовій безпеці, країни почали стратегічно накопичувати нафту, а конфлікти на Близькому Сході зменшили виробництво. Вершиною стала рекордна ціна у 147 доларів за барель у 2008 році.

Технологія сланцевої нафти та структурні зміни

Високі ціни на нафту стимулювали розвиток технологій видобутку сланцевої нафти (shale oil). Виробництво почало стрімко зростати, що сприяло зниженню цін. У 2015 році уряд США дозволив експорт сирої нафти для контролю над надлишковим виробництвом.

Пандемія COVID-19 2020 року знизила попит на перевезення, ціна на нафту впала. Потім, через посилення екологічних обмежень і конфлікт між Україною та Росією у 2022 році, ціна знову зросла. У 2024 році ціна на нафту зазнала тиску через баланс попиту і пропозиції, знизившись приблизно на 3% за рік і закінчивши рік на рівні 74,6 долара за барель.

Фактори, що впливають на ціну на нафту в довгостроковій та короткостроковій перспективі

Довгострокові фактори

Ключові чинники довгострокового впливу:

• Попит і пропозиція на спотовому ринку: баланс між глобальним виробництвом і реальним споживанням
• Запаси нафти: запаси великих країн впливають на очікування цін
• Геополітична ситуація: конфлікти у регіоні можуть перервати постачання
• Настрій ринку: рішення інституційних та приватних інвесторів

Короткострокові події, що потрібно відслідковувати

У короткостроковій перспективі ціна на нафту часто залежить від рішень ОПЕК+ та геополітичних подій. Інвесторам слід звернути увагу на:

• Рішення на засіданні ОПЕК+ у червні
• Дані щодо запасів нафти та змін у виробництві США
• Економічне відновлення Китаю
• Події конфлікту у Близькому Сході, зокрема Ірану та Червоного моря

Прогноз цін на нафту у 2025 році

Очікуваний сценарій: “Зниження — Зростання — Зниження”

Прогнозується, що ціна Brent коливатиметься за моделлю “зниження перед, зростання посередині і знову зниження”. На початку року через слабку економіку і низький попит ціна поступово знижувалася, опустившись нижче 63 доларів за барель у квітні — найнижчий рівень за два роки.

У травні ціна коливалася в межах 64–66 доларів. У червні напруженість зросла через авіаудари Ізраїлю по Ірану, що підняло ціну більш ніж на 10%, перевищивши 73 долари. Однак, коли побоювання зменшилися, ціна швидко опустилася до 67–69 доларів.

Перспективи другої половини року

Якщо геополітична ситуація знизиться і ОПЕК+ дасть сигнал про збільшення виробництва, Міжнародне енергетичне агентство (IEA) прогнозує подальше послаблення ціни Brent, з середньорічною ціною близько 61 долара за барель.

Загалом, ринок нафти у першій половині 2025 року буде переважно залежати від ризиків геополітики, при цьому базовий тиск попиту і пропозиції залишатиметься, що спричинить коливання цін і тенденцію до зниження.

5 основних методів інвестування у сирої нафту у 2025 році

Метод 1: Торгівля нафтою через CFD

CFD (Contract for Difference) — найпростіший спосіб участі у ринку сирої нафти. Цей інструмент схожий на цінний папір для нафти, і ціна CFD безпосередньо відображає ціну стандартної нафти (WTI або Brent).

Приклад: Якщо ціна WTI становить 23,22 долара за барель і інвестор вважає, що вона зросте, він може купити CFD на нафту WTI. При зростанні ціни він продає CFD і отримує прибуток від різниці.

Переваги CFD:

• Використання плеча: потрібно лише 1% маржі для контролю повної позиції
• Більша гнучкість, ніж акції: дозволяє короткі продажі при очікуванні зниження ціни
• Можливість отримувати прибуток у обох напрямках: при зростанні або зниженні ціни

Інвестори можуть почати з невеликих сум і практикувати на безкоштовних демо-рахунках перед реальними торгами.

Метод 2: Торгівля ф’ючерсами (Futures)

Для більш досвідчених інвесторів із більшим капіталом — ф’ючерсні контракти на нафту, що торгуються на біржах. Це інструменти для купівлі/продажу нафти у заздалегідь визначений день у майбутньому за погодженою ціною.

Ф’ючерси зазвичай використовуються для хеджування ризиків коливань цін для професійних трейдерів. Однак, мінімальний обсяг торгівлі — (10 000 барелів/контракт), тому це переважно для організаційних інвесторів.

Метод 3: Інвестування через ETF на нафту

ETF (Exchange-Traded Fund) — це портфель активів, що включає різні види сирої нафти. Основні переваги:

• Низька волатильність: ризики зменшуються завдяки диверсифікації
• Низька вартість: порівняно з купівлею ф’ючерсів, нижчі початкові витрати
• Уникнення ризиків окремих акцій: зменшення впливу високоволатильних цін окремих компаній

Три популярні ETF на нафту: Vanguard Energy ETF (VDE), VanEck Vectors Oil Services ETF (OIH) та United States Oil Fund (USO).

Метод 4: Інвестування через MLP (Master Limited Partnership)

MLP — це пряме інвестування у нафтову компанію у формі командитного товариства. Інвестор стає обмеженим партнером, отримує частку прибутку і водночас несе частку ризиків бізнесу.

Компанії MLP зазвичай спеціалізуються на трубопроводах і транспортуванні, мають іншу ефективність порівняно з традиційними нафтовидобувними компаніями. Популярні MLP: Enterprise Products Partners (EPD), Western Gas Partners (WES), MPLX LP.

Метод 5: Купівля акцій нафтових компаній

Це — опосередковане інвестування у нафту через компанії-оператори. Ціни акцій таких компаній тісно корелюють із коливаннями ціни на нафту.

Щоб обрати хороші акції, потрібно аналізувати фінансовий стан, зростання доходів і прибутків. Популярні енергетичні компанії: Sinopec, ExxonMobil, Royal Dutch Shell, BP, Total SA.

Таблиця порівняння 5 методів інвестування у нафту

Висновок: За невеликих капіталів CFD — найпростіший і доступний спосіб. Ці інвестори можуть використовувати кредитне плече, торгувати обома напрямками (купівлею або короткими продажами) і досліджувати всі можливості від коливань ринку.

5 правил успіху з нафтою

1. Розуміти 4 головні чинники, що впливають на ціну нафти

Обсяг видобутку і запаси сланцевої нафти в США, ОПЕК, курс долара США і глобальний попит. Інтенсивність новин, що стосуються цих чотирьох факторів, може сильно впливати на ціну — позитивні новини піднімуть ціну, негативні — знизять.

2. Щоденний моніторинг новин і аналіз

Ринок нафти — це переважно реакція на новини, а не на реальну ситуацію. Тому країни-експортери можуть використовувати новини для отримання вигоди. Щоб уникнути паніки, слід регулярно слідкувати за новинами з надійних джерел, наприклад, Агентства енергетичної інформації США.

3. Вибирати між Brent і WTI правильно

Кожен вид нафти добувається у різних регіонах і під впливом різних чинників. Розуміння основних відмінностей між стандартами і факторами впливу допоможе точніше прогнозувати ціну.

4. Аналізувати історію коливань цін

Історія повторюється. Відстежуйте поточні коливання у порівнянні з минулим, щоб приймати найточніші торгові рішення.

5. Обирати інструменти відповідно до фінансових можливостей

Обирайте торгові інструменти і надійних брокерів відповідно до своїх фінансових можливостей і рівня ризиків, щоб уникнути значних втрат.

Висновки

Горюча нафта залишається популярним фінансовим інструментом у 2025 році. Наразі існує 5 основних способів інвестування: CFD, ф’ючерси, ETF, MLP і акції нафтових компаній. Кожен метод підходить для різних рівнів капіталу і толерантності до ризиків.

Якщо у вас невеликий капітал і ви готові ризикувати високими втратами заради високого прибутку, CFD на легку сірку нафту стане найкращим продуктом у 2025 році. Важливо розуміти чинники впливу, уважно слідкувати за новинами і обережно керувати ризиками.