Посібник з безпечної гри на акціях - 10 принципів, які інвестор повинен знати

Хочу досягти успіху в інвестиціях у цінні папери, потрібно не лише розуміти теорію, а й мати чітку стратегію та дисципліну для її виконання. Багато нових інвесторів зазнають збитків через відсутність досвіду та нерозуміння основних принципів. Нижче наведено 10 правил, які допоможуть вам грати на фондовому ринку більш безпечно та ефективно.

1. Чітко визначте свій стиль інвестування

Перед початком потрібно вирішити: короткострокове чи довгострокове інвестування?

Короткострокове інвестування застосовує стратегію денної торгівлі, базуючись на технічному аналізі для визначення точок входу/виходу. Цей стиль вимагає постійного моніторингу ринку, використання кредитного плеча та високої толерантності до ризику.

Довгострокове інвестування використовує стратегію купівлі та утримання, обираючи цінні папери на основі фундаментального аналізу. Цей стиль менш залежний від постійного спостереження за таблицями цін, але вимагає глибокого розуміння конкретної галузі або компанії.

Кожен стиль має свої стратегії. Обравши один, дотримуйтесь її суворо, щоб уникнути неправильних рішень через емоції.

2. Диверсифікуйте портфель інвестицій

Це золотий принцип, який постійно наголошує легендарний інвестор Воррен Баффетт. Інвестуючи у різні цінні папери, галузі або навіть активи (акції, криптовалюти, валюти), ви зменшуєте ризик великих втрат.

Наприклад, фондові індекси, такі як S&P 500 або VN30, є диверсифікацією між багатьма цінними паперами. Коли настає ринкова криза, ці індекси зазвичай зменшуються менше, ніж окремі акції. Воррен Баффетт рекомендує довгостроковим інвесторам, що індексні інвестиції — простий і ефективний спосіб участі у фондовому ринку.

3. Обирайте високоякісні цінні папери

Якщо орієнтуватися на довгострокове інвестування, правильний вибір акцій — ключ до успіху.

Ознаки хороших акцій:

• Низький борг, коефіцієнт ліквідності (Текущі активи/Короткострокові зобов’язання) понад 1.5
• Постійне зростання доходів і прибутків за останні 5 років
• Показники прибутковості (ROE, ROA, маржа) зростають щороку
• Регулярні дивіденди
• Репутація керівництва, відсутність прецедентів порушення обіцянок або приховування інформації

Провідні компанії, такі як Vingroup, Vinamilk, Hòa Phát, Bình Minh Plastic, не лише демонструють сильне зростання, а й є надійними активами під час ринкових криз. Тому додавання якісних акцій до портфеля — розумна стратегія, яку радять досвідчені інвестори.

4. Коригуйте портфель відповідно до ринкових трендів

Фондовий ринок постійно змінюється відповідно до економічних потреб. Навіть довгострокові інвестори повинні періодично перевіряти ефективність акцій і коригувати вагу активів.

Наприклад, під час пандемії COVID-19 центральні банки пом’якшували монетарну політику і знижували ставки. Це стимулювало позики, підвищувало попит на нерухомість і спричинило значне зростання цін на відповідні акції. Однак у 2022 році, коли політика жорсткого кредитування для нерухомості посилилася, попит знизився, і ціни повернулися вниз.

Успішний інвестор вміє гнучко адаптувати вагу портфеля відповідно до політики та майбутніх трендів. Навіть Воррен Баффетт постійно змінює вагу акцій у портфелі Berkshire залежно від економічних циклів.

5. Постійно контролюйте ризики

Для короткострокових інвесторів контроль ризиків — ключовий аспект. Використовуйте ордери Stop Loss (зупинка збуту) і Stop Buy (зупинка купівлі) для захисту капіталу при несподіваних змінах ринку.

Інструменти контролю ризиків:

• Ордер зупинки збуту (Sell Stop): Продаж акцій при досягненні ціни, встановленої заздалегідь
• Ордер зупинки купівлі (Buy Stop): Купівля акцій при зростанні ціни до заданого рівня

Ефективна стратегія — встановлювати точки зупинки на відстані 10-15% від відкриття позиції. Так ви зможете обмежити збитки і керувати ризиком у межах терпимості.

6. Визначайте оптимальні моменти для купівлі та продажу

Досвідчені інвестори використовують технічний аналіз — графіки, моделі, індикатори — щоб знайти найкращий час для операцій.

Два популярні індикатори:

• Індикатор RSI (Relative Strength Index): Вимірює рівень волатильності цін. RSI < 30 — акції перепродані, можливий розворот вниз; RSI > 70 — перекупленість, можливий розворот вгору.
• Індикатор Stochastic: Визначає сигнали розвороту. Значення понад 80 — перекупленість, можливе зниження; менше 20 — перепроданість, можливе зростання.

Знання цих індикаторів допомагає грати на фондовому ринку більш безпечно, орієнтуючись на дані, а не на емоції.

7. Навички “ловити дно” акцій

Ловити дно — це спосіб максимізувати прибутки, але дуже ризиковано. Використовуйте цю стратегію лише частково, з невеликим капіталом.

Сигнали для визначення дна:

• Ціна формує нове дно, але індикатори momentum (RSI, Stochastic) зростають — знижується тиск продажу
• Ціна починає формувати вищі дни — зменшується тиск продавців
• Обсяг торгів значний під час зниження — інвестори намагаються “ловити дно”

Однак не вкладайте всі кошти у цю гру і уникайте купівлі спекулятивних або дешевих акцій, що торгуються нижче номіналу — вони можуть сильно впасти.

8. Не позичайте гроші для інвестування

Це найважливіше правило. Інвестуйте лише ті кошти, які можете втратити без шкоди для особистого бюджету. Позика для інвестицій — дуже ризикована стратегія, особливо у В’єтнамі, де існують “чорні компанії” з відсотковими ставками до 1000% на місяць.

Якщо використовуєте маржу для збільшення доходності, будьте обережні. З маржею 1:20 (можна контролювати вартість $2,000). У найгіршому випадку — втратите весь капітал, але не залишитеся боржником.

9. Постійно тренуйтеся

З досвіду Воррена Баффетта найголовніше — ніколи не втрачати гроші. Для цього потрібно безперервно вчитися, аналізувати цінні папери та практикувати торгівлю.

Найефективніше — брати участь у реальних операціях, щоб поступово накопичувати досвід. Починайте з малих позицій, перевіряючи знання на практиці.

10. Зберігайте психологічну рівновагу та дисципліну

Ринок дуже волатильний: велика прибуткова позиція може перетворитися на збиткову за 1-2 дні. Зберігайте спокій, аналізуйте причини коливань, щоб приймати правильні рішення — тримати або виходити.

Не дозволяйте страху керувати вами. Занадто швидке закриття позиції може викликати розчарування. Успішний інвестор — це той, хто знає, коли чекати, а коли діяти.

Підсумок: безпечна стратегія гри на фондовому ринку вимагає терпіння, дисципліни та стабільної психології. Дотримуючись 10 правил, ви закладете міцний фундамент для довгострокових інвестицій.