Посібник для початківців з торгівлі акціями - 9 принципів, які потрібно засвоїти

Хочете досягти успіху в інвестиціях у цінні папери? Ось основні принципи, які повинен розуміти кожен інвестор. Окрім вивчення теорії, трейдери повинні постійно оновлювати новини ринку та вчитися у досвідчених інвесторів. Ця стаття узагальнить 9 золотих правил, що допоможуть вам покращити ефективність інвестицій у цінні папери.

1. Вибір стратегії, що відповідає вашим цілям

Спершу потрібно чітко визначити, до якої школи ви належите:

Короткострокові інвестиції - застосовують стратегію денного трейдингу, базуючись на технічному аналізі для пошуку точок купівлі-продажу. Цей підхід вимагає постійного моніторингу ринку, високої толерантності до ризику та знань у читанні графіків і технічних сигналів.

Довгострокові інвестиції - стратегія купівлі та утримання, вибір акцій на основі фундаментального аналізу та фінансових звітів. Вам не потрібно щодня стежити за таблицями цін, ризик нижчий, але потрібно глибоке знання галузі та компанії.

Обравши стратегію, дотримуйтесь її строго, щоб уникнути неправильних рішень через психологічний фактор.

Порівняння двох методів:

2. Диверсифікація портфеля — захист ваших активів

Це секрет, який радять усі досвідчені інвестори. Навіть Воррен Баффет дотримується цього принципу. Диверсифікація допомагає зменшити великі втрати при виникненні ризиків.

Ви можете диверсифікуватися, роблячи таке:

• Купуючи багато акцій різних галузей
• Інвестуючи у індекси цінних паперів (S&P 500, VN30,…)
• Комбінуючи різні активи: цінні папери, криптовалюти, іноземну валюту

Індекси цінних паперів — вже диверсифікований портфель. Коли настає медвежий ринок, ці індекси зменшуються менше, ніж окремі акції. У періоди зростання індексні інвестиції можуть не показувати таку високу прибутковість, як окремі акції, але в довгостроковій перспективі їх дохідність значно вища за депозит або облігації.

3. Навички вибору хороших акцій

Якщо ви обираєте довгострокову інвестиційну стратегію, правильний вибір акцій — вирішальний фактор. Вам потрібно:

• Читати фінансові звіти компанії
• Розуміти її стратегію розвитку
• Оцінювати потенціал ринку для продукту

Характеристики хороших акцій:

◆ Низький рівень боргу, коефіцієнт короткострокової ліквідності (поточні активи/поточні зобов’язання) > 1.5

◆ Доходи та прибутки стабільно зростають протягом 5 років (крім періодів загального кризового стану)

◆ Показники прибутковості (маржа, ROE, ROA) зростають щороку

◆ Постійна виплата дивідендів

◆ Керівництво має репутацію, без історії порушень або приховування інформації

Гарне керівництво — ключовий фактор. Великі компанії у В’єтнамі, такі як Vicostone, Vingroup, Vinamilk, Hòa Phát, що за останні 10 років показали значне зростання, мають керівництво, яке постійно відзначається.

Хороші акції можуть не зростати швидко у «гарячому» ринку, але є «золотим» активом для захисту при падінні ринку. Це стратегія, яку досвідчені інвестори завжди радять новачкам.

4. Коригування портфеля відповідно до трендів ринку

Ринок постійно змінюється, тому навіть довгострокові інвестори повинні періодично перевіряти ефективність портфеля та коригувати ваги.

Наприклад: під час спалаху COVID-19 Національний банк пом’якшив монетарну політику, знизивши відсоткові ставки. Позики стали легшими, зросла потреба купувати нерухомість, що підняло ціни на ці акції. Однак у 2022 році, коли політика стала жорсткішою, попит на купівлю житла знизився, і ціни на нерухомість знову впали.

Розумний інвестор — той, хто вміє адаптуватися до нових політик і трендів. Воррен Баффет відомий довгостроковим триманням, але портфель фонду Berkshire постійно змінюється від звіду до звіду.

5. Управління ризиками — життєво важливий фактор

Особливо для короткострокових торгів, контроль ризиків — ключ до виживання і розвитку.

Використовуйте накази для захисту активів:

◆ Стоп-лосс (Sell Stop): Продати акцію, коли ціна досягне заздалегідь встановленого рівня, щоб уникнути збитків.

◆ Стоп-ліміт (Buy Stop): Купити акцію за визначеною ціною для участі у тренді зростання.

Ефективна порада: встановлюйте точки стоп-купів/продажу на рівні 10–15% від ціни відкриття позиції. Це допомагає контролювати ризики — навіть при збитках вони будуть у межах терпимості.

6. Визначення точного моменту купівлі та продажу

Досвідчені інвестори використовують технічний аналіз для пошуку оптимальних точок.

Два найпопулярніших індикатори:

◆ RSI (Relative Strength Index): Вимірює рівень волатильності цін. RSI < 30 — акція продається «з рук», RSI > 70 — наближається до вершини.

◆ Стохастик: Вимірює силу тренду. Вище 80 — перекупленість, скоро зниження; нижче 20 — перепроданість, очікується зростання.

Якщо ви ще не майстер, починайте з базових торгових сигналів на основі цих індикаторів.

7. Техніка «підловлювання дна» акцій

Успішне «підловлювання дна» максимізує прибутки, але дуже ризиковано. Вкладати потрібно лише невелику частку капіталу.

Ознаки дна:

◆ Ціна постійно формує нові мінімуми, але індикатори RSI, Stochastic зростають — тиск продавців слабшає

◆ Ціна починає формувати вищі мінімуми — тиск продавців послаблюється

◆ Величезний обсяг торгів у період зниження — інвестори «ловлять дно»

Зверніть увагу: не ловіть дно спекулятивних або дешевих акцій, бо ці активи при падінні можуть впасти дуже глибоко.

8. Контроль амбіцій — не позичайте гроші для інвестицій

Інвестуйте лише своїми грошима, навіть якщо вони зникнуть — це не вплине на ваше довгострокове становище. Категорично не позичайте гроші для торгівлі, оскільки ризик великих втрат.

Якщо хочете збільшити прибутки, можете використовувати маржу (з використанням кредитного плеча) з контролем. Наприклад: з кредитним плечем 1:20 на акціях Alibaba, вам потрібно лише $100 щоб контролювати позицію $2,000. У найгіршому випадку ви втратите лише початкову суму $100 і не будете у боргу. Якщо ціна зросте на 1%, — отримаєте 20% прибутку.

9. Постійне навчання і збереження психологічної рівноваги

Щоб ніколи не втратити гроші в інвестиціях, потрібно постійно вчитися, аналізувати та практикувати. Демонстраційні рахунки — чудовий інструмент для тренування навичок аналізу без ризику реальних коштів.

Ринок дуже волатильний, велика прибуткова позиція може перетворитися на збиткову за 1-2 дні. Зберігайте психологічну рівновагу, аналізуйте причини коливань, щоб приймати правильні рішення — тримати або закрити позицію. Не дозволяйте страху або паніці спонукати вас швидко закривати позиції — ви можете пошкодувати.

Висновок

Навчитися грати на фондовому ринку вимагає терпіння, дисципліни та стабільної психології. Застосовуючи ці принципи, ви закладете міцний фундамент для успішного інвестування у цінні папери на довгий шлях.