Lệnh Trailing Stop у Торгівлі: Основне поняття та 6 стратегій практичного застосування

Випробування трейдера: коли закрити прибуток, коли обмежити збитки?

Рішення закрити позицію — один із найскладніших аспектів, з якими стикається будь-який трейдер. Ви можете зіткнутися з ситуацією, коли ваша позиція приносить прибуток, але ви занепокоєні, що ринок може змінити напрямок. Навпаки, коли позиція зазнає збитків, ви вагаєтеся, чи закрити її одразу, чи почекати на відновлення. Обидва випадки призводять до того, що емоції замінюють дисципліну, що шкодить результатам торгівлі.

Щоб вирішити цю проблему, багато сучасних торгових платформ розробили автоматичні інструменти управління ризиками, з яких трейлінг-стоп є одним із найефективніших. Цей інструмент допомагає трейдеру мінімізувати емоційні рішення та оптимізувати стратегію управління капіталом.

Що таке трейлінг-стоп?

Трейлінг-стоп — це тип динамічної стоп-лосс ордеру, який автоматично змінює рівень закриття збитків/прибутку відповідно до руху ціни на ринку без необхідності ручного втручання трейдера. Замість встановлення фіксованої ціни, ви задаєте фіксовану відстань (у піпсах або відсотках) від найвищої ціни на даний момент.

Механізм роботи:

• Для довгих позицій (Long): трейлінг-стоп зростає разом із ціною, але ніколи не зменшується
• Коли ціна опускається нижче заданого рівня, ордер виконується, і ви автоматично виходите з позиції
• Головна перевага — можливість слідувати за трендом без ручного втручання

Якщо ви встановите трейлінг-стоп 10% для довгої позиції, ордер закриє прибуток, якщо ціна знизиться на 10% від максимуму з моменту входу.

Як працює трейлінг-стоп: реальні ситуації

Випадок 1: Використання фіксованого піпса

Припустимо, USDJPY торгується на рівні 107.852, і ви прогнозуєте зростання ціни. Ви купуєте за цим рівнем і встановлюєте трейлінг-стоп на 10 піпсів, тобто початковий стоп-лосс буде на рівні 107.842.

Наступного дня ціна зростає на 50 піпсів до 107.902. Трейлінг-стоп автоматично піднімається до 107.892. Через два дні ціна повертається до 107.900, але стоп залишається на 107.892 (без зниження).

Далі ціна досягає нового максимуму 107.922, і трейлінг-стоп піднімається до 107.912. Коли ринок знижується і торкається 107.912, ордер виконується, і ви отримуєте 60 піпсів прибутку.

Випадок 2: Використання відсотків

Ви відкриваєте коротку позицію на USDJPY за 126.332 з трейлінг-стопом 10%. Після входу ціна зростає до 139.219 (більше ніж на 10%), активуючи стоп-лосс. У цьому випадку трейлінг-стоп працює так само, як і звичайний стоп-лосс, обидва рівні — 10%.

Налаштування трейлінг-стопу на торговій платформі

Більшість сучасних платформ дозволяють налаштовувати трейлінг-стоп безпосередньо при відкритті ордеру. Процес зазвичай дуже простий:

1. Ввести кількість піпсів або відсотків, на які потрібно трейлінгувати
2. Обрати опцію “Trailing Stop”
3. Ордер автоматично оновлюватиметься відповідно до ринкової ціни

Перевага налаштування при відкритті — автоматизація процесу, вам не потрібно постійно слідкувати за ринком і коригувати рівень стоп-лоссу. Якщо ви ще не визначили оптимальний рівень трейлінг-стопу, його можна додати і після відкриття позиції.

Визначення відповідного рівня трейлінг-стопу

Найбільше виклик при використанні трейлінг-стопу — це правильне його налаштування. Якщо він занадто тісний, ордер може закритися через звичайні коливання ринку, що призведе до ранніх збитків. Якщо занадто широкий — ви ризикуєте зазнати великих збитків або втратити потенційний прибуток.

Загальні правила:

• Ринкова волатильність висока → встановлюйте ширший трейлінг-стоп
• Ринкова волатильність низька → близько до ціни ринку
• Не існує універсальної формули для всіх ринків — аналізуйте кожен актив окремо

Плюси та мінуси трейлінг-стопу

Плюси:

▶ Максимізація прибутку: немає обмежень на рівень закриття, дозволяє слідувати за трендом, доки ринок має вигідний рух. Це вирішує проблему закриття прибутку занадто рано за допомогою фіксованих ордерів.

▶ Автоматизація і економія часу: не потрібно постійно оновлювати або коригувати ордер — все працює автоматично.

Мінуси:

▶ Складність у виконанні ордеру: при швидких коливаннях ціни або низькій ліквідності важко точно виконати трейлінг-стоп.

▶ Ризик при високій волатильності активу: трейлінг-стоп неефективний при раптових великих коливаннях ринку.

▶ Зменшення активного аналізу: залежність від автоматичних ордерів може позбавити вас можливості глибокого аналізу і прийняття обґрунтованих рішень щодо входу і виходу.

6 торгових стратегій з трейлінг-стопом

Стратегія 1: Трейлінг за допустимим рівнем ризику

Визначте рівень збитків, який ви можете витримати (g=R), і встановіть трейлінг-стоп на рівні 1R, 2R або nR залежно від волатильності ринку. При високій волатильності обирайте 2R і більше, щоб уникнути раннього закриття. При низькій — 1R для максимальної захисту прибутку.

Стратегія 2: Використання Parabolic SAR

Parabolic SAR — це технічний індикатор, що визначає, коли закінчується імпульс. Коли свічка наближається до рівня SAR, це сигнал про можливу зміну напрямку. Встановлюйте трейлінг-стоп біля найближчого рівня SAR, щоб зафіксувати прибуток перед зміною тренду.

Стратегія 3: Трейлінг за X-кількістю свічок

Використовуйте найвищу/найнижчу ціну X попередніх свічок. Наприклад: для короткої позиції — на максимумі останніх 3 свічок; для довгої — на мінімумі останніх 3 свічок. Можна регулювати кількість свічок залежно від періоду торгівлі (короткостроковий/довгостроковий).

Стратегія 4: Трейлінг на рівнях підтримки і опору

Простий і ефективний метод. Встановлюйте трейлінг-стоп на ключових рівнях підтримки/опору, визначених заздалегідь. Якщо не впевнені у точності рівнів, цей метод — безпечний вибір.

Стратегія 5: Bar Plus — ATR

Аналогічно X-кількості свічок, але рівень трейлінг-стопу — це максимум/мінімум поточної свічки плюс частка середнього істинного діапазону (ATR). Наприклад: якщо ATR становить 60 піпсів, додайте 50% від нього (30 піпсів) до попередньої ціни.

Стратегія 6: Трейлінг за ковзною середньою

Встановлюйте трейлінг-стоп так, щоб він рухався разом із ковзною середньою. Популярні — SMA20 або EMA20, але можна змінювати період залежно від довгострокової або короткострокової торгівлі.

Часті запитання

Коли слід використовувати трейлінг-стоп?

Цей інструмент ефективний, коли ринок рухається у чітко визначеному тренді. Він допомагає одночасно захистити поточний прибуток і продовжити отримувати додатковий, якщо тренд зберігається. Не рекомендується використовувати при боковому ринку (флеті).

Чи безпечний трейлінг-стоп?

Так, він дуже безпечний і ефективний за сильних трендів. Він захищає отриманий прибуток і швидко закриває збитки при зміні напрямку ціни.

Висновок

Трейлінг-стоп — потужний інструмент для максимізації прибутку та ефективного управління ризиками. Якщо у вас немає часу постійно слідкувати за котируваннями, це чудове рішення для автоматизації закриття ордерів і збереження максимально можливого прибутку.

Вибір правильного рівня трейлінг-стопу залежить від вашого стилю торгівлі (короткостроковий/довгостроковий) і волатильності активу. Сподіваємося, наведені стратегії та рекомендації допоможуть вам ефективніше використовувати трейлінг-стоп у майбутніх торгах.