## Американський фондовий ринок: основа світових фондових індексів

Коли йдеться про глобальний фінансовий ринок, не можна не згадати американські фондові індекси. З впливом, що виходить за межі країни, Уолл-стріт став серцем світової економіки, займаючи до 75% капіталізації світового ринку. Такі показники, як **Dow Jones**, **S&P 500**, **Nasdaq Composite** та **Nasdaq 100**, не лише відображають стан економіки США, а й мають глибокий вплив на інші світові фондові індекси.

Американський фондовий ринок керується двома гігантськими біржами: **Фондовою біржею Нью-Йорка (NYSE)** та **Nasdaq**. Станом на вересень 2022 року загальна ринкова вартість перевищувала 46,5 трильйонів доларів США, з яких NYSE займала понад 30,1 трильйонів доларів. Ці цифри демонструють незаперучу силу двох найбільших бірж планети.

## 4 американські фондові індекси, що володіють ринковою владою

З близько 5000 індексів у США, ці чотири є лідерами за впливовістю:

**Індекс Dow Jones (DJIA)** створений у 1896 році Чарльзом Дауном для вимірювання ефективності 30 найбільших компаній. Нині він становить близько 25% від всієї вартості американського фондового ринку. Dow Jones реагує не лише на економічні дані, а й дуже чутливий до геополітичних подій, від війни до пандемії.

**S&P 500** заснований у 1957 році компанією S&P Dow Jones Indices і включає 500 найбільших публічних компаній. Цей індекс охоплює 70% ринкової вартості США і вважається золотим стандартом для глобальних компаній з великою капіталізацією. Однак, 50% його вартості визначають 45 найбільших компаній-учасників, що може спричинити концентрацію волатильності.

**Nasdaq Composite** створений у 1971 році і включає тисячі компаній від середніх до малих. На відміну від Dow Jones або S&P 500, Nasdaq Composite містить багато стартапів, тому краще відображає активність технологічного сектору та інвестиційні тенденції високоризикових трейдерів.

**Nasdaq 100** — підмножина Nasdaq, що включає 100 найбільших публічних компаній, зосереджених у сферах технологій, телекомунікацій, біотехнологій, медіа та сервісів. Цей індекс є найкращим інструментом для відстеження трендів провідних технологічних компаній.

## Вражаюча динаміка індексів за останні 5 років

Американський фондовий ринок зафіксував вражаючі зростання:

- **S&P 500**: +85,78%
- **Dow Jones**: +54,13%
- **Nasdaq 100**: +147,43%

Що стосується окремих акцій, технологічні гіганти демонструють ще більш вражаючі показники:

- **Microsoft (MSFT)**: +256,33%
- **Apple (AAPL)**: +261,33%
- **NVIDIA (NVDA)**: +1908,58% (цей показник відображає бум штучного інтелекту)

## Від дна до відновлення: шлях 2022-2024 років

**Dow Jones** зазнав значних коливань: від піку 36 799 у січні 2022 до 28 690 у вересні 2022 (зниження на 28,3%), через економічний спад, енергетичну кризу та рішення ФРС щодо підвищення ставок. Однак з жовтня 2023 року Dow Jones почав відновлюватися і за перші 3 місяці 2024 року зріс на 5,59%.

**S&P 500** також пройшов схожий період. Індекс піднявся майже на 10% у першому кварталі 2024 року після сигналів ФРС про можливе зниження ставок, що стало важливим сигналом зміни монетарної політики США.

**Nasdaq Composite** та **Nasdaq 100** слідують схожій динаміці з S&P 500. Особливо Nasdaq 100, який прорвав позначку 18 000 у березні 2024 і за 6 місяців (станом на квітень 2024) зріс на 24,17%, що свідчить про повернення сили технологічних компаній.

## Інвестиційні можливості на американському ринку: CFD-контракти

Для міжнародних інвесторів найпопулярнішим способом участі у американському ринку є торгівля **CFD-контрактами (CFD)**. Замість володіння реальними цінними паперами, інвестор отримує прибуток від різниці цін між точками входу та виходу. Основна перевага — можливість заробляти як на зростанні, так і на падінні ринку, а також висока гнучкість і менший початковий капітал у порівнянні з купівлею реальних акцій.

Найпопулярнішими акціями сьогодні є: **Microsoft** (442,85 USD), **Apple** (247,39 USD), **Amazon** (224,78 USD), **Google** (186,33 USD) та **Tesla** (400,52 USD). Ці компанії залишаються найпопулярнішими серед глобальних інвесторів.

## Тренди американського фондового ринку 2024-2025 років

Майбутнє індексів США залежатиме від двох головних факторів:

**Монетарна політика ФРС**: за прогнозами, у 2024 році ФРС знизить ставки тричі, а у 2025 — чотири рази, за даними Goldman Sachs. Це виведе ставки на стабільний рівень 3,25-3,5%, що сприятиме зростанню фондового ринку.

**Геополітична ситуація**: конфлікти, такі як війна Росії та України, та ситуація у Близькому Сході, все ще чинять тиск на ринок. За словами David Bahnsen (Bahnsen Group), якщо конфлікт у Близькому Сході загостриться, ринок може знизитися на 7-10%. У періоди нестабільності інвестори зазвичай переходять у безпечні активи, такі як золото та Bitcoin.

## Висновок

Американський фондовий ринок залишається яскравою зіркою у світовій економіці. З потужним відновленням з жовтня 2023 року можливості для інвестицій стають все ширшими. Хоча попереду ще є невизначеності, довгострокова тенденція американських індексів спрямована вгору, особливо з урахуванням можливого зниження ставок ФРС. Ті інвестори, що вловлять ці рухи, матимуть перевагу у 2024 році та наступних роках.