Аналіз перспектив інвестицій у новозеландський долар: графік курсу новозеландського долара за 10 років та прогноз на майбутнє

Основи новозеландської валюти

Новозеландська валюта (код валюти: NZD), повна назва — новозеландський долар, є важливим рухомим активом у регіоні Південного Тихого океану. Ще у 1985 році Новий Зеланд запровадив механізм плаваючого курсу, центральний банк перестав публікувати офіційні ціни купівлі-продажу та скасував прив’язку до торгового кошика валют. Як одна з найактивніших валют у світовій торгівлі, валютна пара новозеландський долар/долар США входить до десятки найпопулярніших на міжнародному валютному ринку, котирування здійснюється у форматі кількості новозеландських доларів, які можна отримати за один долар США. Наприклад, якщо ціна цієї пари становить 1.50, то 1.5 долара США можна обміняти на 1 новозеландський долар.

Історична динаміка цін новозеландського долара за останні десять років

Курс новозеландського долара до долара США за останні десять років зазнав значного зниження. За даними ринку, з піку 2014 року — 0.88 долара — він опустився до рівня трохи вище 0.5 долара, що становить зниження приблизно на 32%. Така довгострокова тенденція відображає численні виклики, з якими стикається економіка Нової Зеландії.

Взаємозв’язок між новозеландським і австралійським доларами

Австралійський і новозеландський долари зазвичай вважаються провідними індикаторами глобальної економічної ситуації. Після початку пандемії світова економіка увійшла у цикл скорочення, і обидві валюти щодо долара США знизилися більш ніж на 10%. Чи продовжить новозеландський долар знижуватися — залежить від фундаментальних факторів.

Австралія та Нова Зеландія відомі своєю експортно-орієнтованою економікою, структура якої базується на великих товарах — вугіллі, залізній руді, міді, алюмінію, шерсті тощо. Австралія має абсолютну перевагу у міжнародній торгівлі. Саме через цю експортну орієнтацію австралійський і новозеландський долари тісно корелюють із світовими цінами на товари. Тому ці валюти часто називають «товарними валютами».

Початкове визначення товарної валюти — це валюта, підтримувана реальними активами, окрім державного кредиту, має внутрішню цінність. Історичною класикою є золото і срібло. Сучасні товарні валюти — це, зокрема, австралійський долар, канадський долар і новозеландський долар.

Глибокі причини тривалого знецінення новозеландського долара

Чому новозеландський долар демонструє довгострокове зниження? Необхідно проаналізувати чотири ключові фактори:

Коливання цін на сільськогосподарську продукцію. У структурі експорту Нової Зеландії понад дві третини припадає на сільськогосподарську продукцію, молочні продукти та шерсть. Економіка дуже залежна від цих товарів. Ціни на них безпосередньо впливають на курс новозеландського долара: зростання цін зазвичай сигналізує про покращення економічних перспектив країни.

Серйозне падіння туристичного сектору. Туризм був важливим джерелом доходу для Нової Зеландії. З початку глобальної пандемії міжнародний туризм значно скоротився, що завдало удару по туристичній галузі та погіршило економічну ситуацію.

Зростання долара США. Цикл підвищення ставок Федеральної резервної системи сприяв посиленню долара. Розширення різниці у ставках між США та Новою Зеландією призвело до зниження курсу новозеландського долара щодо долара США. Політична розбіжність між центральними банками також сприяє ослабленню новозеландського долара.

Глобальні надзвичайні ситуації. Будь-які серйозні глобальні події можуть порушити експортну торгівлю Нової Зеландії. Оскільки країна дуже залежна від експорту, глобальні кризи, наприклад пандемія, мають значний негативний вплив і спричиняють тривале знецінення валюти.

Прогноз і довгострокові перспективи курсу новозеландського долара

З довгострокової точки зору, у контексті глобальної економічної рецесії, ймовірність входу новозеландського долара у «медвежий» ринок досить висока. Як товарна валюта, він зазвичай рухається у тандемі з австралійським доларом — зростає і падає разом. Однак технічний аналіз останніх часів сигналізує про явні медвежі тенденції, тому у короткостроковій перспективі можливе подальше зниження.

За прогнозами кількох інвестиційних банків, цільові рівні курсу новозеландського долара до долара США становлять:

• через 6 місяців: 0.594
• через 1 рік: 0.5934
• через 2 роки: 0.5885
• через 3 роки: 0.5834

Оскільки структура економіки Нової Зеландії орієнтована на експорт, зростання курсу новозеландського долара зумовлюється прискоренням внутрішнього економічного зростання та зростанням міжнародного попиту, що підвищує ВВП. Історичний досвід показує, що при високому попиті на ризикові активи ціни на сировинні товари зазвичай зростають, інвестори прагнуть купувати золото та інші активи-укриття, одночасно продаючи низько дохідні долари. У таких умовах товарна валюта — новозеландський долар — швидко зростає щодо долара.

Зараз долар США демонструє стійкість на ринку. Трейдерам слід уважно стежити за політикою Федеральної резервної системи та Новозеландського центрального банку, щоб своєчасно коригувати свої позиції.

Основні валютні пари з новозеландським доларом

• NZD/USD — найпопулярніша торгова пара
• GBP/NZD — поширений крос-курс
• EUR/NZD — ще один популярний крос-курс

Порівняння способів інвестування у новозеландський долар

1. Банківські депозити

У банках Тайваню можна безпосередньо обміняти на новозеландський долар за поточним офіційним курсом і покласти на депозит. По закінченню терміну отримати відсотки у новозеландських доларах і конвертувати назад у тайванські долари за поточним курсом. Переваги — простота, низький ризик; недоліки — обмежений дохід.

2. Фонди іноземної валюти

Інвестиції у фонди, що вкладають у новозеландський долар, керуються професійними менеджерами. Оскільки курсові коливання досить значні, ризики та доходи таких фондів високі.

3. Форвардні контракти (форварди)

Форвардні контракти на новозеландський долар торгуються на Чиказькій товарній біржі (CME), код — NE. Дозволяють відкривати позиції як у бік зростання, так і у бік зниження. Маржинальна торгівля дозволяє зменшити початкові витрати, але існує ризик маржин-колу або ліквідації позиції при досягненні терміну виконання, тому потрібно діяти обережно.

4. Контракти на різницю (CFD)

Контракти на різницю — це угоди між покупцем і продавцем щодо різниці у ціні між ціною входу і виходу з позиції. Трейдер отримує прибуток або збиток від цієї різниці без фізичного постачання активу. У порівнянні з ф’ючерсами, CFD вимагають менше маржі, забезпечують вищу ефективність капіталу, їх можна тримати необмежений час без необхідності фізичного розрахунку або перенесення контракту. CFD підтримують двонапрямну торгівлю, що робить їх особливо зручними для короткострокових спекуляцій на товарних валютах.

Вступ до торгівлі на валютному ринку з маржею

Торгівля на валютному ринку з маржею підходить для інвесторів із певним рівнем ризикованості. Основні валютні пари з новозеландським доларом включають:

• AUDNZD (австралійський долар/новозеландський долар)
• NZDCHF (новозеландський долар/швейцарський франк)
• EURNZD (європейський євро/новозеландський долар)
• NZDJPY (новозеландський долар/японська йена)
• NZDUSD (новозеландський долар/долар США)
• NZDSGD (новозеландський долар/сінгапурський долар)
• GBPNZD (британський фунт/новозеландський долар)
• NZDCAD (новозеландський долар/канадський долар)

Перед початком інвестицій у форекс рекомендується попрактикуватися на демо-рахунку, щоб краще зрозуміти коливання ринку та механізми торгівлі.