Теорія зірок для торгівлі: практичний посібник від початківця до професійного інвестора

Чому потрібно знати Теорію Доу

Теорія Доу — це не просто старовинна теорія, яка була створена понад 100 років тому, а основа технічного аналізу, яка й досі має цінність і широко застосовується сьогодні. Не важливо, яким інвестором ви є — якщо ви прагнете зрозуміти поведінку ринку та рух цін, вивчення Теорії Доу є обов’язковим.

Чому аналіз технічних факторів так важливий, як і вивчення базових даних компаній або економічних статистик? Відповідь у тому, що Теорія Доу дозволяє чітко бачити загальну тенденцію ринку і допомагає інвесторам швидко та точно приймати рішення.

Історія та основи Теорії Доу

Незалежно від напрямку, всі Теорії Доу виникли з креативної ідеї Чарльза Г. Доу і були розвинуті Вільямом Пітером Гамільтоном у початку XX століття. Доу спостерігав за поведінкою фондового ринку і писав статті у газеті The Wall Street Journal про закономірності руху цін.

Досліджуючи та уважно спостерігаючи, він сформулював важливі принципи, вірячи, що ціна акцій рухається за законами морських хвиль. Іноді ці рухи слідують великим хвилям (Primary Trend), іноді — меншим хвилям ###Secondary Trend(. Ці ідеї стали основою для інвесторів у всьому світі.

Основний зміст Теорії Доу: ціна відображає всю інформацію

Теорія Доу базується на переконанні, що ринок або ціна акцій, будь то ціна товару, біткойна або індексу, вже врахували всю доступну інформацію. Це відображено у ціні.

Будь-які дані — прогноз прибутків у майбутньому, конкурентоспроможність компанії або ризики, пов’язані з законодавством і регулюванням — вже закладені у ціну.

Отже, вивчення та аналіз цін з точки зору Теорії Доу — це розуміння того, що ринок повідомляє нам у цей момент.

Структура тенденцій: 3 рівні, які потрібно знати

Розуміння цінових тенденцій — це ключова частина Теорії Доу. Вона поділяє рух цін на 3 рівні за тривалістю:

) Основна тенденція ###Primary Trend(: головний напрямок ринку

Це найтриваліший рух, що може тривати від 200 днів до кількох років, іноді до 3-4 років.

Уявіть, що Primary Trend — це основний тренд або загальна орієнтація ринку. Це голос ринку, який каже: “Зараз ми у висхідному або низхідному тренді”.

) Внутрішній тренд (Intermediate Trend): середні коливання

Це рух середнього рівня, що триває від приблизно 3 тижнів до 3 місяців. Цей тренд зазвичай виникає в межах основного тренду.

Якщо основний тренд — висхідний ###Primary Uptrend(, то всередині може траплятися короткочасне зниження — )Intermediate Downtrend###. Це створює можливості для короткострокових спекулянтів, які хочуть входити у ринок у потрібний момент.

( Мікротренд )Minor Trend(: щоденні коливання

Це найкоротший рух, що триває до 3 тижнів. Його можна побачити на денних або годинних графіках.

Хоча Minor Trend здається менш важливим, для короткострокових трейдерів він є основним полем для дій.

Характер руху тренду: як зрозуміти, куди йде ринок

Теорія Доу стверджує, що ціна рухатиметься за одним із таких сценаріїв:

) У висхідному тренді (Uptrend)

Явною ознакою є те, що ціна робить новий максимум (Higher High) і новий мінімум (Higher Low), що підвищують попередні. Таким чином, ціна поступово піднімається.

Наприклад, золото з 1900 доларів піднялося до 2000 доларів (новий максимум), потім опустилося до 1950 ###новий мінімум, що все ще вище попереднього(, і знову зросло до 2050 )новий максимум(. Це типовий приклад висхідного тренду.

) У низхідному тренді (Downtrend)

Протилежно — ціна робить новий мінімум нижче за попередній ###Lower Low( і новий максимум нижче за попередній )Lower High###, що свідчить про спад.

Уявіть собі кімнату, де стелі та підлога поступово знижуються.

( У боковому тренді )Sideways###

Ціна не робить нових максимумів і мінімумів, що зростають або знижуються послідовно. Вона просто коливається в межах, ніби очікуючи рішення.

Три важливі періоди кожного тренду: час для торгівлі

Згідно з Теорією Доу, досвідчений інвестор розуміє, що у кожному основному тренді є 3 етапи:

( Етап накопичення )Accumulation Phase###: коли досвідчені інвестори входять у ринок

Це перша фаза нового зростання цін. Ціна ще низька, оскільки ринок ще не бачить явних ознак покращення.

Цікаво, що у цей період професійні інвестори, які добре вивчили базові дані, починають купувати тихо і накопичувати активи, оскільки бачать потенціал для зростання. Спекулянти, що орієнтуються на технічний аналіз, зазвичай не втручаються, оскільки тренд ще не визначений.

( Етап участі громадськості )Public Participation(: ринок зростає і підтверджує тренд

Це період, коли ціна починає справжній висхідний рух. Обсяг торгів зростає, з’являються хороші новини, і все більше говорять про ринок.

Це ідеальний час для короткострокових спекулянтів, оскільки тренд ясний, ціна швидко зростає, і можливості для прибутку зростають.

) Етап розподілу (Distribution Phase): коли досвідчені інвестори починають виходити

Остання фаза висхідного тренду — ціна швидко злітає, ринок наповнений позитивними новинами, і роздрібні інвестори активно купують.

Але у цей момент крупні гравці (знаючі) починають продавати, щоб зафіксувати прибуток. Вхід у цей період дуже ризикований, оскільки ринок може скоро змінити напрямок.

Основні принципи Теорії Доу: 6 правил, які потрібно пам’ятати

Крім знань про тенденції, у Теорії Доу є 6 ключових правил:

Правило 1: Ринок відображає всю інформацію — у ціну вже закладені всі відомі та невідомі дані.

Правило 2: Існує 3 рівні тенденцій — інвестор має знати, яку тенденцію він аналізує (Primary, Intermediate, або Minor).

Правило 3: Кожна тенденція має 3 етапи розвитку — Накопичення, Участь громадськості, Розподіл.

Правило 4: Усі етапи мають підтверджувати один одного — наприклад, якщо один індекс зростає, інший теж має зростати, щоб вважати тренд справжнім.

Правило 5: Обсяг має відповідати тенденції — при зростанні ціни обсяг має зростати, при падінні — теж.

Правило 6: Тренд продовжиться — за замовчуванням ціна рухатиметься у напрямку існуючого тренду, доки не з’являться явні ознаки його зміни.

Подвійне дно та подвійна вершина: сигнали розвороту

Double Bottom (Дві точки низу) — це формація, коли ціна знижується до певного рівня, потім зростає, і знову знижується до приблизно того ж рівня. Це сигнал, що “покупці захищаються”, і тренд може змінитися на висхідний.

Навпаки, Double Top Дві точки вершини — це формація, коли ціна піднімається до рівня, потім знижується, і знову піднімається до приблизно того ж рівня. Це сигнал, що висхідний тренд закінчується, оскільки продавці захищаються.

Коли працює Теорія Доу: переваги

Теорія Доу має кілька переваг:

• Єдина основа — простий і чіткий принцип, не потрібно складних обчислень.

• Допомагає визначити напрямок ринку — дозволяє інвестору ідентифікувати основний тренд і планувати торгівлю.

• Обсяг підтверджує тренд — аналізуючи не лише ціну, а й обсяг, можна отримати більш надійне підтвердження.

• Загальнодоступна — не вимагає складних економічних даних, які можуть бути нестабільними.

Коли Теорія Доу не працює: недоліки

Але є і недоліки:

• Затримка підтвердження — іноді потрібно чекати, поки ринок підтвердить тренд, і ціна вже може рухатися у протилежному напрямку.

• Не враховує базові дані — Теорія Доу аналізує лише ціну і обсяг, не враховуючи якість компаній або економічних показників.

Стратегії торгівлі за Теорією Доу

Якщо інвестор планує використовувати Теорію Доу для торгівлі, важливо правильно обрати інструменти — наприклад, систему CFD Contract for Difference.

За допомогою CFD можна торгувати як у висхідному, так і у низхідному напрямку. Якщо аналіз показує, що тренд буде висхідним, можна відкрити позицію Buy. Якщо очікується спад — Sell.

Наприклад, після аналізу цін на золото і виявлення ознак Higher High і Higher Low, інвестор може:

• Відкрити Buy Order
• Вибрати відповідний розмір лота
• Встановити кредитне плече відповідно до рівня ризику
• Визначити точку входу, цільовий прибуток і стоп-лосс

Такий підхід допоможе краще планувати і зменшити ризики.

Висновок

Теорія Доу — це не точний науковий метод прогнозування ринку, але логічний підхід, який довго доводить свою ефективність. Вона має чіткі принципи, практично застосовна і може бути використана для різних торгових інструментів.

Тому, незалежно від досвіду, якщо ви не добре розумієте Теорію Доу, додаткове вивчення допоможе зробити торгівлю більш ефективною.

Для тих, хто цікавиться інвестиціями у CFD і хоче попрактикуватися перед реальними вкладеннями, доступний демо-рахунок з віртуальним балансом. Також можна торгувати акціями, криптовалютами, золотом, індексами та валютними парами на одному рахунку.

Застереження: інвестиції пов’язані з ризиком, вони можуть бути не підходящими для всіх. Перед початком торгів обов’язково вивчайте і керуйте ризиками.