Оволодіння кодом великих неторгових даних: від офіційних звітів до рішень ринку

Великі та малі NFP: основні відмінності двох звітів про зайнятість

Інвестори часто стикаються з поняттями «великі NFP» і «малі NFP» у новинах ринку, але що вони насправді означають?

Великі NFP (NFP) — це офіційний щомісячний звіт Бюро статистики праці США, що містить основні показники: кількість зайнятих у несільському секторі, рівень зайнятості та рівень безробіття. Варто зазначити, що у статистику входить як приватний сектор, так і державний, тому вона відображає загальну картину зайнятості у всій США у несільському секторі.

У свою чергу, малі NFP (ADP) публікує приватна дослідницька організація ADP, що є неофіційним джерелом даних. Звіт базується на зарплатних даних приблизно 500 000 американських компаній, охоплює близько 35 мільйонів працівників приватного сектору і фокусується на тенденціях у зайнятості приватної економіки.

Графік публікацій: як вчасно реагувати на сигнали ринку

Хоча малі NFP не мають офіційного статусу, авторитетність організації, що їх публікує, робить їх важливим індикатором перед виходом великого NFP, що допомагає інвесторам отримати цінну інформацію для попереднього аналізу.

Чому дані великого NFP стають орієнтиром для фінансових ринків?

Дані про зайнятість у несільському секторі охоплюють ключові галузі: виробництво, послуги, будівництво і є важливим показником стану економіки. Зростання кількості зайнятих означає активізацію ринку праці та достатній економічний імпульс; навпаки, зниження може сигналізувати про уповільнення економіки.

Великі NFP вже стали ключовим індикатором стану економіки США. Хороші показники сприяють покращенню економічної ситуації і підтримують зростання національної валюти. Федеральна резервна система при ухваленні рішень щодо процентних ставок уважно стежить за цими даними. Якщо показники сильні, ФРС може ухвалити рішення про підвищення ставок.

Зайнятість у несільському секторі створює понад 80% ВВП США, і зміни у цій сфері безпосередньо відображають стан економіки.

Як інвесторам правильно інтерпретувати дані великого NFP?

Після отримання звіту про зайнятість слід звернути увагу на рівень безробіття — ключовий показник, але важливо враховувати його запізнілу природу. Рекомендується аналізувати дані у поєднанні з іншими важливими індикаторами, наприклад, CPI, щоб отримати більш повну картину економіки.

Спостереження за трендами важливіше, ніж за окремими цифрами. Наприклад, оцінка середнього зростання зайнятості за останні 12 місяців дає більше інформації, ніж фокус на окремому місяці. Зростання кількості зайнятих і рівня зайнятості свідчить про прискорення економічного розвитку і зростання споживчого попиту, що природно знижує рівень безробіття і сприяє зростанню валюти, впливаючи на валютний ринок, підвищуючи долар і впливаючи на ціну золота та нафти.

Протилежний сценарій — уповільнення економіки, зменшення споживання, зниження попиту на наймання, зростання безробіття — сигнал про економічний спад, що чинить негативний тиск на долар, золото і нафту.

Як важливий індикатор для макроаналізу, здатність правильно використовувати дані NFP стала ключовою навичкою для інвесторів. Інвестори повинні поєднувати фундаментальні дослідження з технічними сигналами і обережно формулювати торгові стратегії.

Реакція фінансових ринків на великі NFP

Індикатор настрою фондового ринку

Якщо дані про зайнятість перевищують очікування, інвестори зазвичай оптимістично налаштовані щодо економіки, що підвищує довіру і сприяє зростанню цін на акції. Це зумовлено тим, що зростання зайнятості покращує прибутки компаній і підвищує споживчий попит. Навпаки, слабкі дані викликають побоювання щодо економіки і тиск на ринок.

Валютний ринок і долар США

Великий NFP має прямий вплив на курс долара. При сильних і перевищуючих очікування даних інвестори втрачають сумніви щодо економіки США і вкладають у долар, що підвищує його курс. При слабких даних інвестори шукають захист у інших валютах, і долар знижується.

Криптовалютний ринок і косвені коливання

Хоча великі NFP не мають прямого впливу на Крипто, їхній вплив опосередкований. При сильних даних інвестори довіряють традиційним фінансовим ринкам і можуть зменшити інвестиції у високоризикові криптовалюти, що знижує обсяги торгів. Якщо ж дані несподівано слабкі, частина інвесторів через погіршення економічних очікувань може перейти до криптовалют у пошуках збереження вартості або додаткового доходу, що підвищує активність у криптосфері.

Ринок індексів і головний напрямок

Великий NFP є ключовим драйвером для індексних ринків. Показники вище очікувань викликають оптимізм і стимулюють інвесторів купувати компоненти індексів, що підвищує їхні значення; слабкі дані викликають побоювання сповільнення і тиск на зниження.

Реакція ринку залежить від ступеня відхилення даних від очікувань і від інших факторів ринкового середовища. Інвесторам слід уникати імпульсивних рішень на основі одного звіту і враховувати комплексну картину для раціонального аналізу.