Чи засвітилася червона лампочка на технічному аналізі Біткоїна? Уже з'явився "смертельний перехрестя", чи можливо змінити тенденцію до зниження

Ціни продовжують слабшати, ключові рівні підтримки під тестом

У четвер на азійській сесії, відкриваючись, біткоїн коливався біля рівня 87,720 доларів, вже знизившись більш ніж на 4% від максимуму за початок року — 126,080 доларів. Це не просто корекція цін, а сигнал про суттєві зміни у структурі ринку — учасники на високих рівнях зазнають глибоких збитків.

Згідно з даними у реальному часі, за 24 години біткоїн змінився всього на +0.35%, але річний спад вже становить -11.10%. За цей час Ethereum торгується на рівні 2,950 доларів, знизившись на -0.45%; Ripple та Solana відповідно знизилися на -0.42% та -1.03%. Такий загальний спад за ринком свідчить про одночасне відступання інституційних капіталів і розпродажу роздрібних інвесторів.

Вичерпання інституційних покупок, постійна кровотеча спотових ETF

Дані показують, що спотові ETF на біткоїн вже п’ять днів поспіль зазнають чистого відтоку капіталу, причому iShares Bitcoin Trust від BlackRock за один день вивів рекордні 5.23 мільярдів доларів. З початку минулого тижня вже виведено понад 1.4 мільярда доларів, що є найбільшим за 22 місяці одноразовим відтоком.

Що це означає? Потужність інституційних покупців зменшується. Звіт CryptoQuant вказує, що основний попит у цьому циклі вже минув: швидкість нарощування ETF сповільнилася, корпоративні купівлі майже зупинилися, а річний обсяг інституційних стратегічних закупівель знизився до мінімуму. Це означає, що три головні рушії підтримки цін — одночасно згасають.

Емоції трейдерів змінюються, 73% капіталу ставлять на падіння

Прогнози ринку вже стали індикатором настроїв. На платформі Myriad 73.3% капіталу роблять ставку на падіння біткоїна до 85,000 доларів, тоді як лише 26.7% очікують зростання до 115,000 доларів. Щодо Ethereum, 62% користувачів вважають, що ймовірність падіння до 2,500 доларів є більшою.

Трейдери на Polymarket також орієнтуються на слабкий сценарій: масово купують пут-опціони, що підвищує приховану волатильність. Дані Glassnode додатково підсилюють цю обережну атмосферу: короткострокові тримачі вже з найбільшим за час FTX краху темпом реалізують збитки.

Технічний аналіз: п’ять основних сигналів на зниження

Формується «смертельне перетинання», довгостроковий медвежий сигнал

50-денна EMA біткоїна офіційно перетнула 200-денну EMA, сформувавши відомий «смертельний перетин». Цей сигнал зазвичай означає, що продавці вже домінують і починається довгостроковий тренд на зниження. Зараз BTC значно нижчий за обидві середні, утворюючи сильний тиск зверху, і бичачі спроби відновлення можливі лише після повернення вище.

Індекс ADX досяг 38.25, сила тренду на зниження «дуже велика»

Значення ADX > 35 свідчить про дуже сильний тренд. Поточне значення 38.25 показує, що зниження — це не хаотичний рух, а справжній і потужний тренд на продаж. Екстремальні значення індексу страху й жадібності також підтверджують цю ситуацію.

RSI опустився до критичного рівня, «різинка» вже натягнута до межі

RSI біткоїна опустився до 27.12, що свідчить про глибоку зону перепроданості (<30). Це означає, що ціна вже «натягнута, як гумка до межі». Це не обов’язково означає негайне припинення падіння, але зазвичай передвіщає близький кінець тренду і можливий швидкий відскок.

Лінія тренду на зниження формує новий рівень опору

Якщо BTC не утримає рівень 88,000–89,000 доларів, то майже не залишиться підтримки, що зупинить його падіння до 85,000 доларів. Однак, враховуючи сильну перепроданість RSI, падіння до 85K швидше за все буде різким «віком» (wick), а не тривалим пробоєм.

Індикатори стиснення ринку дають сигнали на зниження

Ринок випускає динаміку вниз, що ще раз підтверджує реальність тиску на продаж.

Аналіз ключових рівнів підтримки

Щоб протистояти подальшому зниженню, інвесторам слід звернути увагу на наступні рівні підтримки та опору:

Перша підтримка: 88,600 доларів (активна ціна витрат інвесторів, при її пробої перший раз у цілому буде збитковим)

Друга підтримка: 84,451 доларів (рівень Фібоначчі, близький до точок ставок трейдерів Myriad)

Третя підтримка: 71,486 доларів (ключовий рівень підтримки, при його пробої можливий перехід у структуру медвежого ринку 2022–2023 років)

Ближайча опора: 92,000 доларів

Середньострокова опора: 100,492 доларів (лінія тренду на зниження, пробити дуже важко)

Що потрібно для зростання до 115,000 доларів?

Щоб реалізувати сценарій зростання, біткоїн має одночасно виконати три умови: подолати «смертельне перетинання», прорватися вгору через лінію тренду на 100,492 доларів і відновити висхідну структуру. Це дуже складне завдання, і тому менше 27% трейдерів все ще роблять ставку на зростання.

Наступні кілька тижнів — вирішальні

Очікування зниження ставки ФРС у грудні, зменшення інституційних покупок, повна хеджування на ринку деривативів — ці фактори разом підсилюють ризики подальшого падіння. CEO Zondacrypto зазначає, що з посиленням економічної невизначеності у біткоїна «є потенціал для подальшого зниження».

Однак ситуація не є вирішеною. Glassnode підкреслює, що короткострокове RSI у зоні перепроданості зазвичай передбачає можливість відскоку, але висота цього відскоку залежить від того, чи зможе покупець знову взяти ініціативу. Наступні кілька тижнів визначать, чи поглибиться тренд на зниження, чи підтримка знову відновиться. Зараз рівень 88,600 доларів став перехрестям — прорив або зупинка падіння, і ця межа дасть відповідь.