Чи дійсно стратегія Мартінгейл приносить стабільний прибуток? Факти про ризики, які обов’язково повинен знати трейдер

Багато новачків захоплюються фразою “якщо капіталу достатньо — можна повернути все назад” і прагнуть застосовувати стратегію Мартінгейл. Але ця, здавалося б, ідеальна методика управління капіталом приховує безліч підводних каменів, про які багато хто не здогадується.

Суть стратегії Мартінгейл: здається логічною, але має безліч вразливих місць

Основний принцип стратегії Мартінгейл дуже простий — після кожної програшної угоди наступна ставка подвоюється, щоб за допомогою невеликих виграшів у майбутньому компенсувати попередні великі збитки. Звучить логічно, але у цього підходу є один фатальний передумова: ваш капітал має бути безмежним, а ринок — обов’язково відреагує і повернеться.

У реальності обидві умови відсутні.

Два варіанти застосування Мартінгейл — рівень ризику кардинально різний

Версія для спотового ринку зазвичай використовується при зростаючому тренді. Трейдер поступово додає позиції, знижуючи середню ціну входу. Це більш помірний підхід, але він вимагає правильного визначення тренду. Якщо помилитися з напрямком — додавання позицій лише поглибить збитки.

Версія для ф’ючерсів створена для флетового, коливального ринку. Трейдер відкриває позиції в межах коридору, кожного разу збільшуючи стоп-лосс. Це найжорсткіший варіант — ризик і прибуток обидва масштабуються до максимуму. Один чорний лебідь — і баланс може зникнути миттєво.

Чому “достатнє управління капіталом” не врятує вас

Достатній капітал — це необхідна, але не достатня умова. Історія знає багато випадків банкрутства великих трейдерів через застосування стратегії Мартінгейл:

• Психологічний тиск від безперервних стоп-лоссів: коли програєш третю, четверту, п’яту угоду — навіть якщо баланс ще є, психологічний бар’єр вже зламаний, і багато хто здається на межі.
• Ринок не йде за сценарієм: у разі екстремальних коливань — безліч стопів спрацьовують одночасно, ліквідність зникає, і ти не можеш закрити позицію. Коли зрозумієш — вже пізно.
• Швидке виснаження капіталу: подвоєння ставки здається помірним, але з геометричною прогресією — після п’ятої поразки твоя ставка вже в 32 рази більша за початкову. Навіть великий капітал не витримає.

Коли і як застосовувати, і коли негайно зупинитися

Якщо ви все ж вирішили використовувати стратегію Мартінгейл, потрібно дотримуватися таких правил:

• Мати впевненість у тренді: хоча б на кількох таймфреймах, або мати підтвердження на блокчейні
• Встановити жорсткий стоп-лосс: не просто зупинятися при певному відсотку збитків, а — при втраті 5% від початкового капіталу — беззаперечно закривати всі позиції і починати заново
• Використовувати лише невелику частину вільних коштів: не більше 50% від загального балансу для застосування Мартінгейл
• Уникати періодів високої волатильності: перед важливими подіями, рішеннями ФРС, публікацією NFP — ринок може вести себе непередбачувано. Це не час для Мартінгейл.

Наприкінці: не існує беззбиткової торгової стратегії

Головний недолік Мартінгейл у тому, що вона припускає — ринок дасть безліч шансів. Але цього не станеться. Він може зробити різкий рух у найнеочікуваніший момент і зруйнувати всі ваші плани.

Замість того, щоб вірити у фантазію “подвоєння ставки — і поверну все”, краще навчіться правильно ставити стопи, керувати капіталом і зберігати повагу до ризиків. Це — головна стратегія довгого життя у криптосвіті.

Стратегія Мартінгейл не заборонена до використання, але потрібно розуміти її суть: вона не є машиною для заробітку, а — підсилювачем — вона збільшує як ваші виграші, так і ваші збитки при неправильних рішеннях.