Чи можна купувати криптовалюту в Марокко? Аналіз нормативних актів 2024 року та реальних труднощів

Законодавчі заборони та реальні протиріччя

Ситуація з криптовалютами у Марокко є досить іронічною — офіційні заборони різко контрастують із народним ентузіазмом.

Уряд Марокко чітко заборонив володіння та торгівлю криптовалютами. Ще в листопаді 2017 року Бюро валютного контролю Марокко разом із Центральним банком Bank Al-Maghrib (BAM) та професійною групою банків Марокко виступили з заявою, що операції з віртуальними валютами порушують валютне законодавство і можуть призвести до великих штрафів. Марокко стало першою країною у Північній Африці, яка заборонила криптовалюти. За офіційною заявою, цей крок був зумовлений тим, що транзакції на блокчейні не обмежені географічними кордонами, і валютний контроль не може ефективно їх регулювати, що прямо суперечить існуючому валютному законодавству.

Новий регуляторний проект 2023 року, хоча й намагається створити рамки, не змінив основної позиції: торгівля біткоїнами вважається незаконною, майнінг, торгівля та DeFi-активності — порушеннями. Однак уряд також досліджує можливість розробки власної CBDC (цифрової валюти центрального банку), що свідчить про визнання технології цифрових валют, але з обережністю щодо децентралізованих криптоактивів.

Попри заборону — популярність зростає

Хоча законодавчо заборонено, рівень прийняття криптовалют у Марокко є одним із найвищих у світі.

За даними індексів прийняття, Марокко посідає 13-те місце у світі за рівнем прийняття криптовалют, друге за рівнем у Африці. За підсумками 2023 року ця тенденція продовжує зростати:

• 2021 рік: 2.4% населення володіє будь-якою формою криптовалюти
• 2022 рік: цей показник зріс до 3.1%
• 2023 рік: до 4.9%

Обсяг торгівлі ще більш вражає. За даними Chainalysis, у 2022 році обсяг торгів криптовалютами у Марокко зріс на 120%, а у 2023 році — став найвищим у Північній Африці. Що ж стоїть за цими цифрами?

Молодіжний попит на “переступання меж”

Основним драйвером бурхливого зростання криптовалют у Марокко є молодь, яка розглядає цифрові активи як багатофункціональні фінансові інструменти:

Проблеми з трансграничними платежами: багато молодих людей використовують біткоїн для міжнародних переказів, обходячи обмеження традиційних банків. У порівнянні з високими комісіями банків, низькі витрати криптовалют роблять їх привабливим варіантом для трансграничних платежів.

Альтернатива банківським рахункам: для тих, хто виключений із традиційної фінансової системи, біткоїн пропонує альтернативний канал для платежів. Він стає засобом збереження та передачі цінностей без залежності від банківської інфраструктури.

Онлайн-доходи: молоді, які займаються фрілансом, створенням контенту або працюють віддалено, часто отримують оплату у біткоїнах — це реальний спосіб обійти місцеві труднощі з платежами.

Інвестиції та фінансове планування: багато молодих людей розглядають криптовалюти як можливість покращити своє фінансове становище, особливо в умовах обмежених традиційних інвестиційних каналів.

Ознаки пом’якшення політики

З 2022 року в уряді Марокко з’явилися тонкі ознаки зміни позиції. Хоча повністю легалізувати криптовалюти ще не планується, позиція “очікування” натякає на можливість коригування політики:

• Центральний банк і політичні аналітики дійшли висновку, що хоча ЦБ і ставиться обережно, він визнає потенціал технології блокчейн
• Уряд працює над створенням регуляторної рамки для криптовалютного простору, очікується, що у 2024 році з’являться більш конкретні правила
• Розробляється власна CBDC, що свідчить про офіційне визнання технології

Однак наразі відсутній системний податковий закон щодо цифрових активів. Це означає, що навіть якщо транзакції відбуваються, відповідна податкова база залишається невизначеною.

Зародження фінтех-екосистеми

Незважаючи на відставання у регулюванні, криптовалюта та блокчейн-екосистема у Марокко активно розвиваються. З’являється все більше фінтех-стартапів, що зосереджені на рішеннях на базі блокчейну, а платформи P2P-трейдингу процвітають у відсутності офіційних бірж. У 2022 році Марокко стало найшвидше зростаючим ринком криптовалют у Північній Африці, і цей тренд триває.

Реальні відповіді

Чи можна купувати криптовалюти у Марокко? Законодавчо — ні. Але на практиці мільйони марокканців роблять це — через P2P-платформи, рахунки закордонних бірж, холодні гаманці тощо. Урядові органи мають регуляторні повноваження, але їхні можливості щодо enforcement обмежені, а мережевий характер криптовалют ускладнює повну заборону.

Що важливо, — ця номінальна заборона ігнорує реальність народних практик, і це змушує політичних діячів переоцінювати свою позицію. Марокко не залишиться назавжди у стані “заборони” — будь то через технологічний тиск або через фінансові потреби молоді, що вказує на неминучість оновлення регуляторної бази.

З індексами прийняття та обсягами торгів, від стартапів до CBDC, криптовалютне середовище Марокко активно зростає. У 2024 році та пізніше ми можемо очікувати суттєвого прогресу у регулюванні криптовалют у цій північноафриканській країні.