Pyth оголосив про запуск Pyth Pro: перетворення мережі постачання даних ринку

Автор: Douro Labs

На початку 2021 року лише кілька торгових компаній та бірж публікували свої торгові дані на блокчейн-мережі, а нині ця спроба швидко перетворилася на найповніше джерело ринкових даних на рівні установ у світі.

Як глобальний універсальний ціновий рівень, Pyth Network повністю перетворив ланцюг постачання ринкових даних: 125 установ, які внесли свої власні дані до мережі, загалом отримали понад 50 мільйонів доларів прибутку; ці дані підтримують понад 600 застосунків з обсягом торгівлі 1,7 трильйона доларів. Pyth також співпрацює з такими лідерами галузі, як Cboe, Jane Street, Revolut, а також з державними установами, такими як Міністерство торгівлі США, щоб спільно створити нову парадигму, яка робить ринкові дані більш доступними, точними та прозорими.

Місія Pyth завжди полягала в створенні «єдиного достовірного джерела» для ринкових даних, і ця концепція, здавалося б, проста, але має глибоке значення. Як тільки це буде реалізовано, це змінить традиційну фінансову систему та розширить доступ до глобальних ринків. Сьогодні, після досягнення новаторського прийняття в галузі DeFi та швидкого розширення в традиційну фінансову сферу, Pyth переосмислює економіку ринкових даних глобальних установ.

Сьогодні, з огляду на те, що Pyth оголосив про офіційний випуск Pyth Pro, Pyth зробив важливий крок до реалізації своєї місії, тепер будь-хто може безпосередньо отримувати професійні дані рівня установ від найсучасніших світових торгових компаній.

Pyth Pro має на меті забезпечити установи прозорим, всебічним поглядом на дані, охоплюючи всі категорії активів та географічні регіони на глобальному ринку, усуваючи неефективність, сліпі зони та постійно зростаючі витрати в традиційних ланцюгах постачання ринкових даних. Багато провідних установ, включаючи Jump Trading Group, беруть участь у ранній програмі доступу до Pyth Pro, що свідчить про сильний попит на нові рішення для ринкових даних.

Аналіз проблеми: фрагментовані, застарілі системи

Ринкові дані є основою сучасних фінансів, забезпечуючи енергію для всіх етапів, від торгівлі, управління ризиками до розрахунків і звітності. З постійним розвитком Інтернету в аспектах швидкості та доступу, фінансова система стала більш взаємопов'язаною та орієнтованою на дані, ніж будь-коли раніше, а важливість ринкових даних лише зростає. Проте сьогодні інфраструктура, що підтримує ринкові дані, глибоко застрягла в темряві доінтернетної епохи, майже не маючи альтернатив.

Згідно з статистикою, установи щороку витрачають більше 50 мільярдів доларів на ринкові дані, але системи, на які вони покладаються, не відповідають сучасному глобальному фінансовому середовищу з багатьма активами. Через обмежену кількість конкурентів на ринкових даних у різних регіонах та класах активів, це також призводить до різкого зростання витрат на дані, які навіть за останні три роки зросли на понад 50%. Різниця у витратах установ на однакові продукти є величезною, доступ обмежений за територіальним принципом, а нові учасники ринку все ще стикаються з дуже високими бар'єрами для входу.

Історичні тенденції підкреслюють цю серйозну диспропорцію: за останні 25 років вартість ринкових даних практично перевищила всі основні категорії активів. Це спіральне зростання створює все більший тягар для установ, які забезпечують ліквідність і ефективність фінансових ринків.

З точки зору структури, недолік очевидний:

Біржі можуть бачити лише свої книги замовлень, і ці книги замовлень охоплюють лише невелику частину глобальної торгової діяльності.

Постачальник збирає цю частину даних, переупаковує їх у великі пакунки, а потім продає за високою ціною.

Торгові компанії та банки, як установи, що надають найточніші та високо частотні ціни, рідко безпосередньо беруть участь у створенні вартості даних.

Це означає, що найцінніші цінові дані створюються на upstream (перед входом на біржу), але більшість доходів йде downstream посередницьким установам. Цей результат не є провиною жодної зі сторін, ринкові дані підлягають застарілій системі, яка ненавмисно зміцнює позиції існуючих компаній, стримує конкуренцію та обмежує інновації.

Рішення: Pyth Pro

Pyth Pro виходить з основних проблем і вирішує ці системні неефективності, перебудовуючи ланцюг постачання ринкових даних.

Організації не повинні покладатися на розрізнені, перепаковані дані знизу, а можуть отримувати ціни безпосередньо від компаній, які їх генерують (торгові компанії, біржі та банки), через єдину, уніфіковану інтеграційну платформу.

До співпраці з Pyth Pro приєдналися кілька провідних установ, включаючи Jump Trading Group, через ранні бета-версії. Як сказав представник Jump Trading Group:

«Ми горді бути довгостроковими прихильниками Pyth, який розробив один з найповніших і найцінніших джерел ринкових даних в історії. Pyth Pro дозволяє більшій кількості споживачів отримувати ці дані, включаючи традиційні фінансові компанії, і приносить конкуренцію в економіку ринкових даних, надаючи найчистіші дані безпосередньо з джерела.»

Єдине джерело: охоплює всі класу активів та регіони

Pyth Pro об'єднує глобальні дані в єдину мережу розподілу: понад 2000 потоків даних, що охоплюють акції, ф'ючерси, ETF, товарні ринки, валюти, криптовалюти та фіксований дохід. Дані оновлюються з частотою в мілісекунди, час безвідмовної роботи перевищує 99,9%, точність по відношенню до NBBO досягає 95%, і кожного тижня додаються нові категорії даних.

Pyth Pro має на меті надати всебічні дані про ринок, ставши найнадійнішим єдиним джерелом фінансових даних.

Професійні дані: від компаній, які справді розвивають ринок

Більше 125 провідних установ внесли ексклюзивні цінові дані до мережі Pyth, включаючи Jane Street, Revolut, Jump, DRW, Optiver, Cboe та LMAX. Ці внески агрегуються через криптографічну верифікацію та встановлюють механізми застави та конфіскації, щоб побудувати систему, яка може як захоплювати джерела виявлення цін, так і винагороджувати точність та участь.

Стисла та економічно ефективна модель

Традиційні постачальники даних зазвичай стягують до 250 000 доларів на місяць, але охоплення даних є неповним, змушуючи установи управляти кількома угодами про співпрацю з даними, повторно купувати та інтегрувати, що призводить до непередбачуваних витрат. Pyth Pro вирішує цю проблему за допомогою прозорої моделі підписки, яка може бути розширена відповідно до потреб установ:

Pyth Crypto (безкоштовно): дані про криптовалюти оновлюються раз на секунду

Pyth Crypto+ (5,000 доларів США на місяць): дані про криптовалюти, що оновлюються кожну мілісекунду

Pyth Pro (щомісяця 10 000 доларів): глобальне покриття крос-активів, оновлення кожну мілісекунду, надає корпоративну підтримку та права на перерасподіл.

Pyth Pro не лише знижує витрати, усуваючи дискримінаційне ціноутворення, ізольований доступ та непрозорі контракти, але й відкриває ринок для більш широкої участі, створюючи справедливе конкурентне середовище для установ різного розміру, дозволяючи кожному отримати свою частку. Біржі, трейдингові компанії та банки можуть більш безпосередньо монетизувати дані; установи отримують більш повні та точні дані про світовий ринок. Це призведе до більш здорової та конкурентоспроможної екосистеми: тут дані будуть більш доступними, точними та прозорими, ніж будь-коли раніше.

Спосіб реалізації: повторний дизайн ланцюга постачання ринкових даних

Pyth може надавати функції, які традиційні постачальники не можуть надати, завдяки своїм структурним інноваціям. Pyth Network не є ще одним агрегатором, який перепаковує потоки даних, а радше радикально перебудовує спосіб захоплення, перевірки та розповсюдження ринкових даних по всьому світу.

Джерела даних на upstream: дані безпосередньо надаються такими ціновими суб'єктами, як торгові компанії, біржі та банки, навіть до того, як дані будуть фрагментовані, середніми або затриманими.

Якість джерел даних: понад 125 провідних установ вносять власні дані до Pyth, включаючи Jane Street, Jump, DRW, Optiver, Cboe, LMAX та Міністерство торгівлі США.

Прозора агрегація: дані агрегуються за допомогою перевірених методів і встановлюються інтервали довіри, що забезпечує аудиторську якість даних.

Висока продуктивність доставки: оновлення даних розподіляються по всьому світу з кінцевою затримкою менше 100 мілісекунд та підтримують механізм агрегування даних з низькою затримкою в спільному розміщенні, а також точність на рівні мілісекунд.

Синергійне стимулювання: через стейкінг, конфіскацію та екологічну модель стимулювання Pyth, видавці отримують винагороду за свою точність, а система карає за неналежну поведінку.

Стійка модель: дохід від підписок повертається до Pyth DAO, зміцнюючи механізми заохочення видавців і поступово підвищуючи цінність мережі.

Pyth Pro має на меті замінити фрагментовану та застарілу інфраструктуру, на якій сьогодні покладаються ринкові дані, але це не просто заміна існуючих учасників. Біржі, торгові компанії та банки залишаються в центрі всього: їхні дані є джерелом вартості. Створюючи єдину, відкриту мережу розподілу, Pyth Pro дозволяє більшій кількості установ отримувати доступ до необхідних даних, одночасно дозволяючи видавцям даних безпосередньо отримувати цінність, яку вони створюють, що додатково розширює участь і усуває структурні обмеження.

Модель ринкових даних Pyth Pro є більш інклюзивною, точною та стійкою, ніж будь-яка інша існуюча модель. По суті, Pyth Pro має на меті створити великий пиріг для всіх: учасники отримують справедливу винагороду, установи можуть більш повно та за нижчою ціною розуміти глобальні ринки, а вся фінансова система виграє від більшої прозорості та здорового конкурентного циклу.

Наступна хвиля фінансового буму вже прийшла; Pyth Pro - це лише перший крок.

У рамках основного бачення Pyth «Глобальний універсальний ціновий рівень», Pyth Pro прагне надати можливості будівельникам, новаторам, установам та лідерам, створюючи відкриту, надійну та легкодоступну фінансову систему, щоб всі учасники отримували вигоду.

Інфраструктура - це лише перший рівень, тепер кожен матиме можливість взяти участь у будівництві фінансового хмарочоса наступного покоління.

Ласкаво просимо до вашої подорожі з Pyth Pro, щоб відчути більш точні, зручні та економічні ринкові дані.