Эпоха двойного хеджирования: золото и Биткойн обновляют исторические максимумы! Политическая нестабильность в США и покупки золота Центральным банком создают двойной драйв, предвещая параболический рост?

Под влиянием геополитической нестабильности, вызванной рисками закрытия правительства США и политическими беспорядками во Франции, настроение на глобальных финансовых рынках резко ухудшилось, что привело к тому, что золото (XAU) и Биткойн (BTC) на этой неделе оба установили исторические максимумы. Цена на золото преодолела ключевой уровень в 4,000 долларов, в то время как Биткойн взлетел выше 125,000 долларов. Сильные результаты этих двух активов не только подчеркивают глубокую озабоченность инвесторов по поводу инфляции, резкого роста долгов и политической нестабильности, но также указывают на то, что предпочтение рынка к инструментам хеджирования инфляции и альтернативным резервным активам стало доминирующей тенденцией 2025 года.

Золото достигло нового рекорда в 4,000 долларов: резкое снижение процентных ставок, покупка золота и геополитические риски взаимодействуют

Цена золота продолжает расти в 2025 году, достигая нового рекорда выше 4000 долларов, при этом рост обусловлен множеством факторов.

· Основной движущей силой: сильный спрос на золото со стороны центральных банков развивающихся рынков является основным поддерживающим фактором. Кроме того, ослабление доллара также способствовало восходящей динамике золота.

· Геополитические риски: отставка премьер-министра Франции и переход Японии к увеличению фискальных стимулов не только усилили геополитическую напряженность, но и предвещают рост инфляционного давления. В условиях политической нестабильности ценность золота как традиционного инструмента хеджирования становится особенно очевидной.

· Поворот в политике ФРС: склонность ФРС к снижению процентных ставок приносит дополнительный импульс золоту. Низкий уровень процентных ставок снижает альтернативные издержки владения золотом.

· Опасения по поводу стагфляции: текущие инфляционные ожидания все еще превышают 3,5%, одновременно с этим наблюдается стагнация экономического роста, и сигналы о рисках стагфляции становятся все более очевидными. В такой макроэкономической среде золото, как правило, показывает лучшие результаты по сравнению с другими активами.

Технический анализ XAUUSD: прорыв 4,000 долларов может открыть параболический рост

Техническая формация на рынке золота указывает на то, что сильная восходящая динамика будет продолжаться.

· Ключевой прорыв: рост цен на золото начался с прорыва уровня 2,075 долларов, после чего цена стремительно приблизилась к ключевой области в 4,000 долларов, и в настоящее время нет признаков замедления.

· Сильная динамика: цена после прорыва 3,500 долларов продолжает сохранять сильный восходящий импульс, что указывает на то, что золото все еще находится в сильной восходящей фазе, даже основные уровни сопротивления могут быть преодолены, цена может продолжить параболический рост.

· Недельный сигнал: Недельный график показывает, что цена золота пробивает верхнюю границу восходящего расширяющегося клина (близко к 4,000 долларов). Если недельная цена закрытия подтвердит прорыв на уровне 4,100 долларов, это подтвердит прорыв и предскажет дальнейшее восходящее пространство.

· Интерпретация RSI: Несмотря на то, что индекс относительной силы (RSI) в настоящее время находится в зоне перекупленности, стоит отметить, что самые сильные бычьи рынки золота исторически часто происходили, когда рынок находился в состоянии перекупленности, что еще больше укрепляет мнение о том, что восходящий импульс будет продолжаться.

Биткойн сильно преодолел 120,000 долларов: благоприятная политика и паника из-за обесценивания доллара

Биткойн, после突破 ключевого уровня в 120,000 долларов, ускоряется к зоне сопротивления в 140,000 долларов.

· Двойной драйв: этот раунд бычьего рынка поддерживается благоприятной для криптовалюты политикой США (хотя временные препятствия вызваны закрытием правительства) и растущими опасениями по поводу обесценивания доллара.

· Применение институциональных инвесторов: Постоянное применение Биткойна основными учреждениями повысило осведомленность рынка и привело к сильному покупательскому давлению.

· Привлекательность хеджирования: С учетом продолжающегося высокого дефицита бюджета США и нарастающих политических функций, доверие к традиционным активам ослабевает. Децентрализованная природа Биткойна делает его очень привлекательной альтернативой в периоды финансового давления.

· Технический обзор: дневной график Биткойна показывает, что цена торгуется внутри восходящего расширяющегося клина. После пробоя уровня 73,000 долларов и последующего уровня 105,000 долларов, цена сильно консолидировалась выше зоны 105,000 долларов, что предвещает, что Биткойн может продолжить расти к следующему мгновенному уровню сопротивления в 140,000 долларов.

Золото и Биткойн в 2025 году оба обгонят индекс S&P 500

В 2025 году, хотя фондовый рынок демонстрировал стабильные результаты (индекс S&P 500 вырос более чем на 14%), золото и Биткойн показали явно лучшие результаты.

· Сравнение годовой производительности: на данный момент цена на золото выросла более чем на 50%, а Биткойн увеличился более чем на 30%. Оба значительно опередили фондовый рынок США.

· Волатильная доходность: если брать за основу последние 12 месяцев, то рост Биткойна составил более 95%, что значительно превышает рост золота примерно на 50%. Это подчеркивает более высокую волатильность Биткойна и способность предоставлять больший потенциал доходности на высокодинамичных рынках.

· Сигналы распределения активов: золото за последние семь лет в четыре года опережало индекс S&P 500. Эта диверсификация доходности активов подчеркивает важность диверсифицированных инвестиционных подходов в условиях снижения эффективности традиционных инструментов денежно-кредитной политики.

Заключение

На фоне закрытия правительства США и глобальной политической нестабильности золото и Биткойн утвердили свои позиции как ведущие активы для хеджирования инфляции и резервные альтернативы в 2025 году. С учетом склонности центральных банков к снижению процентных ставок и распространения политической нестабильности, оба актива, вероятно, продолжат привлекать внимание. Золото предлагает историческую стабильность и доверие со стороны институциональных инвесторов, тогда как Биткойн приносит более высокую волатильность и огромный потенциал роста. Инвесторам стоит ожидать усиления ценовых движений на обоих рынках, особенно когда инфляционные ожидания остаются высокими, а традиционные денежные инструменты ограничены. С технической точки зрения, четкие бычьи сигналы для золота, пробивающего 4000 долларов, и Биткойна, нацеливающегося на 140000 долларов, видны, и любое краткосрочное снижение может рассматриваться как возможность для покупки этих двух активов-убежищ.

Отказ от ответственности: данный материал является новостной информацией и не представляет собой инвестиционную рекомендацию. Крипторынок подвержен значительным колебаниям, и инвесторы должны принимать решения с осторожностью.