Hillman (NASDAQ:HLMN) повідомляє про продажі нижчі за очікування аналітиків у прибутку за четвертий квартал CY2025

Hillman (NASDAQ:HLMN) повідомляє про продажі нижчі за очікування аналітиків у прибутку за четвертий квартал CY2025

Ентоні Лі

Вівторок, 17 лютого 2026 року о 21:50 за японським часом 5 хвилин читання

У цій статті:

HLMN

+0.70%

Постачальник апаратних продуктів та торгових рішень Hillman (NASDAQ:HLMN) не виправдав очікувань Уолл-стріт щодо доходів у четвертому кварталі CY2025, оскільки продажі зросли на 4,5% у порівнянні з минулим роком до 365,1 мільйона доларів. Повний річний прогноз доходів компанії на рівні 1,65 мільярда доларів на середній рівень виявився на 1,9% нижчим за оцінки аналітиків. Її некоригований прибуток на акцію склав 0,10 долара, що відповідає консенсусу аналітиків.

Чи час зараз купувати Hillman? Дізнайтеся у нашому повному дослідженні.

Hillman (HLMN) Основні показники за четвертий квартал CY2025:

**Дохід:** 365,1 мільйона доларів проти оцінок аналітиків у 372,4 мільйона доларів (зростання на 4,5% у порівнянні з минулим роком, 2% менше)

**Коригований EPS:** 0,10 долара проти оцінок аналітиків у 0,10 долара (відповідає)

**Коригований EBITDA:** 57,54 мільйона доларів проти оцінок аналітиків у 56,57 мільйона доларів (маржа 15,8%, перевищення на 1,7%)

**Прогноз EBITDA на наступний фінансовий рік 2026** становить $280 мільйонів на середньому рівні, нижче за оцінки аналітиків у 283,2 мільйона доларів

**Операційна маржа:** 4,6%, відповідно до того ж кварталу минулого року

**Маржа вільного грошового потоку:** 4,4%, зменшення з 6,3% у тому ж кварталі минулого року

**Ринкова капіталізація:** 1,98 мільярда доларів

Джон Майкл Адінольфі, генеральний директор Hillman, прокоментував: «Протягом 2025 року нам вдалося успішно керувати динамічним тарифним середовищем, водночас досягаючи рекордних результатів за верхнім і нижнім рядками. Команда Hillman зробила чудову роботу цього року, доглядаючи за нашими довгостроковими партнерами та залучаючи новий бізнес.

Огляд компанії

Заснована, коли Макс Хіллман придбав франшизу, Hillman (NASDAQ:HLMN) проектує, виробляє та продає промислове обладнання та системи для різних секторів.

Зростання доходів

Довгострокова динаміка продажів компанії може вказувати на її загальну якість. Навіть поганий бізнес може блищати один або два квартали, але топовий зростає роками. На жаль, продажі Hillman зросли всього на 2,6% у середньорічному обчисленні за останні п’ять років. Це не відповідає нашим орієнтирам і є поганою базою для нашого аналізу.

Квартальні доходи Hillman

Ми в StockStory найбільше цінуємо довгострокове зростання, але в промисловому секторі п’ятирічний історичний огляд може пропустити цикли, тенденції галузі або компанію, яка використовує каталізатори, такі як новий контракт або успішна лінія продуктів. Щорічне зростання доходів Hillman на 2,5% за останні два роки відповідає його п’ятирічній тенденції, що свідчить про постійну слабкість попиту.

Річне зростання доходів Hillman

Цього кварталу доходи Hillman зросли на 4,5% у порівнянні з минулим роком до 365,1 мільйона доларів, не досягши очікувань Уолл-стріт.

З огляду на майбутнє, аналітики очікують, що доходи зростуть на 8,2% протягом наступних 12 місяців, що є покращенням порівняно з останніми двома роками. Ця прогноза перевищує середній рівень для сектору і свідчить про те, що нові продукти та послуги компанії сприятимуть кращому верхньому рядку.

Продовження історії  

Програмне забезпечення захоплює світ, і майже жодна галузь не залишилася неохопленою ним. Це сприяє зростанню попиту на інструменти, що допомагають розробникам програмного забезпечення виконувати свою роботу, будь то моніторинг критичної хмарної інфраструктури, інтеграція аудіо- та відеофункцій або забезпечення плавного потокового передавання контенту. Натисніть тут, щоб отримати безкоштовний звіт про наші 3 улюблені акції для гри цією поколіннєвою мегатрендом.

Операційна маржа

Hillman був прибутковим протягом останніх п’яти років, але стримувався через високі витрати. Його середня операційна маржа 4,2% була слабкою для промислової компанії. Цей результат дивує, враховуючи високий валовий маржа як початкову точку.

З позитивного боку, операційна маржа Hillman зросла на 6,6 відсоткових пунктів за останні п’ять років, оскільки зростання продажів дало їй операційний важіль.

Hillman за останні 12 місяців з операційною маржею (GAAP)

У четвертому кварталі Hillman отримав операційну маржу 4,6%, що відповідає тому ж кварталу минулого року. Це свідчить про стабільність структури витрат компанії останнім часом.

Прибуток на акцію

Тенденції доходів пояснюють історичне зростання компанії, але довгострокова зміна прибутку на акцію (EPS) вказує на прибутковість цього зростання – наприклад, компанія може завищувати свої продажі за рахунок надмірних витрат на рекламу та промоакції.

Повний річний EPS Hillman зростав з вражаючою середньорічною швидкістю 33,7% за останні чотири роки, що краще за ширший сектор промислових компаній.

Hillman за останні 12 місяців EPS (Non-GAAP)

Як і з доходами, ми аналізуємо EPS за більш недавній період, оскільки він може дати уявлення про нову тенденцію або розвиток у бізнесі.

EPS Hillman зростав з вражаючою середньорічною швидкістю 21,4% за останні два роки, що вище за 2,5% річного зростання доходів. Це свідчить про те, що компанія стала більш прибутковою на акцію з розширенням.

Дослідження якості прибутків Hillman може допомогти краще зрозуміти її результати. Хоча раніше ми згадували, що операційна маржа Hillman була стабільною цього кварталу, дволітній огляд показує її розширення. Це був найважливіший фактор (крім впливу доходів), що стояв за її вищим прибутком; витрати на відсотки та податки також можуть впливати на EPS, але не так сильно, як фундаментальні показники компанії.

У четвертому кварталі Hillman повідомила про скоригований EPS у розмірі 0,10 долара, що відповідає тому ж кварталу минулого року. Це число перевищило очікування аналітиків на 4,3%. За наступні 12 місяців Уолл-стріт очікує, що повний річний EPS Hillman становитиме 0,59 долара і зросте на 1,2%.

Ключові висновки за результатами четвертого кварталу Hillman

Було обнадійливо побачити, що Hillman перевищила очікування аналітиків щодо EBITDA цього кварталу. Ми також раді, що її EPS був у межах очікувань Уолл-стріт. З іншого боку, її дохід не досяг прогнозів, а повний річний прогноз доходів не виправдав очікувань. Загалом, цей квартал міг бути кращим. Акція знизилася на 4,6% до 9,59 долара одразу після результатів.

Можливо, у Hillman був важкий квартал, але чи створює це насправді можливість для інвестицій прямо зараз? Останній квартал важливий, але не так сильно, як довгострокові фундаментальні показники та оцінка, при прийнятті рішення про купівлю акцій. Ми розглядаємо це у нашому повному дослідженні, яке ви можете прочитати тут, воно безкоштовне.

Умови та Політика конфіденційності

Панель управління конфіденційністю

Більше інформації