Різке падіння понад 1200 пунктів! Відкриття торгів у Азіатсько-Тихоокеанському регіоні — максимальна диференціація! Останні заяви США та Ірану! Ключові змінні ринку виходять на передній план

Ринок акцій все ще зазнає удару!

У понеділок відкрилися всі ринки Азіатсько-Тихоокеанського регіону з різким падінням, але структура показала більш екстремальну диференціацію. Індекс Nikkei 225 відкрився зниженням на 1,5%, потім збільшився до 2%, і одного моменту впав більш ніж на 1200 пунктів, авіаційний транспорт і гірничодобувні компанії показали крайову диференціацію. Австралійський фондовий індекс тимчасово знизився на 0,88%, але потім значно скоригував падіння. Новозеландський індекс 50 впав більш ніж на 1,5%, але потім падіння зменшилося до менше ніж 1%. У той же час ф’ючерси на американські та європейські фондові індекси різко знизилися, більшість з них більш ніж на 1%.

Отже, коли закінчиться війна? Президент США Дональд Трамп 1 березня місцевого часу виступив відеозверненням, у якому заявив, що США та Ізраїль продовжуватимуть військові дії проти Ірану, доки не досягнуть усіх цілей. Міністр закордонних справ Ірану Алараггі 1 березня заявив, що Іран сам вирішить, коли і як закінчити цю нав’язану США та Ізраїлем агресію.

Останні новини

Ранкові торги в Азіатсько-Тихоокеанському регіоні були слабкими. Індекс MSCI Asia Pacific знизився на 1,1%. Індекс авіаційного транспорту в Токіо знизився на 4,2%, але гірничий індекс Японії піднявся на 3,5%. Хоча ресурсоємні австралійські акції знизилися приблизно на 0,4%, це може свідчити про початок режиму захисту, але системна ліквідність залишилася стабільною, і починає проявлятися структурна диференціація.

Обстановка залишається напруженою. За повідомленням CCTV, раніше того дня американські військові повідомили про загибель трьох американських військових у результаті військових дій проти Ірану. Повідомляється, що вони загинули у відповідь Ірану на атаку американської бази у Кувейті. Трамп пізніше виступив із відеозверненням у соцмережах, пообіцявши “відплату”, і зазначив, що можуть бути й додаткові втрати серед військових.

Трамп заявив, що військові дії проти Ірану “тривають у повному обсязі, доки не досягнемо всіх цілей”. Він пригрозив, що члени іранських революційних гвардій і поліція повинні покласти зброю, інакше їх чекає смерть, і знову закликав до зміни режиму в Ірані.

Міністр закордонних справ Ірану Алараггі 1 березня у соцмережах написав, що Іран протягом останніх 20 років вивчав випадки поразки американських військ, і бомбардування Тегерана з боку США та Ізраїлю не вплине на здатність Ірану вести війну.

Алараггі зазначив, що децентралізована, розподілена система “мозаїчного захисту” дозволяє Ірану самостійно визначати, коли і як закінчити війну.

Ключові змінні виходять на передній план

Інші аналітики вважають, що різке військове загострення сприятиме широкому перенаправленню капіталу у класичні захисні сектори, такі як комунальні послуги та охорона здоров’я, які демонструють стабільність під час економічних потрясінь. Водночас, високоризикові зростаючі акції та чутливі до економіки промислові й фінансові компанії можуть зазнати тиску на продаж.

Goldman Sachs оцінив поточний ризиковий преміум цін на нафту на рівні 18 доларів за барель, що відповідає оцінці впливу повної зупинки судноплавства у Ормузькій протоці на шість тижнів. У звіті зазначається, що цей ризиковий преміум відповідає ціновому закладанню ринку глобального постачання, яке передбачає щоденне припинення 2,3 мільйона барелів упродовж року. Це оцінювання базується на зростанні цін WTI на 15% у вихідні дні. Goldman Sachs зазначає: “Хоча наші прогнози ризиків схиляються до підвищення, історія показує, що цінові сплески, викликані геополітичними шоками або тимчасовими перебоями постачання, можуть бути короткочасними.”

Роберт Сермель, менеджер портфеля Tortoise Capital, сказав: “Проблема у тому, яку реакцію Іран матиме на це і як це вплине на світові поставки нафти — принаймні у короткостроковій перспективі, можливо, і довгостроковій.” Він додав, що якщо постачання не буде серйозно порушено, будь-яке підвищення цін може бути тимчасовим. За його словами, довгострокове закриття Ормузької протоки може підняти ціну на нафту до понад 100 доларів за барель.

Головний стратег Piper Sandler & Co. Майкл Кантровіцс зазначив: “Ринок акцій може повністю перейти у режим, де ціна на нафту стане головним драйвером. Поки ціни на нафту не зупиняться у зростанні, ринок залишатиметься під тиском.”

Міністр закордонних справ Ірану вчора ввечері заявив, що наразі Іран не має наміру закривати Ормузьку протоку і не планує перешкоджати навігації там. Багато країн також заявили про збільшення видобутку, але міжнародна ціна на нафту вже сьогодні вранці стрімко зросла. Аналізи вказують, що через повідомлення про те, що Lloyd’s скасував “воєнне страхування”, танкери без страхування не можуть йти у море. Тому ціна на нафту вже перестала бути найважливішим фактором, а “коли страхові компанії відновлять страхування” — це найцікавіший сигнал для спостереження.

(Джерело: Цзюаньшань Чжуньго)