DeFi Dev Corp. Mengamankan Pendanaan Dengan Penjualan Note Konversi Senilai $112,5 Juta, Bertujuan untuk Membeli SOL

Perusahaan Pengembangan DeFi menetapkan harga penawaran swasta sebesar $112,5 juta untuk obligasi senior yang dapat dikonversi yang jatuh tempo pada tahun 2030, terutama untuk memperoleh token solana ( SOL).

Penawaran $112.5M Harga untuk Surat Utang Konversi DeFi Dev Corp.

Catatan 5,5%, yang dijual kepada pembeli institusional yang memenuhi syarat, memiliki harga konversi awal sebesar $23,11 per saham. Menurut rilis perusahaan, ini mewakili premi 10% atas harga penutupan saham biasa perusahaan sebesar $21,01 pada 1 Juli. Tingkat konversi adalah 43,2694 saham per $1.000 pokok catatan. Pembeli awal memiliki opsi 7 hari untuk membeli hingga $25 juta catatan lebih banyak, dengan penutupan diharapkan pada 8 Juli.

DeFi Development Corp. menjelaskan pada hari Rabu bahwa hasil bersih diperkirakan mencapai $108,1 juta, yang berpotensi meningkat menjadi $132,2 juta jika opsi tersebut sepenuhnya dilaksanakan. Sekitar $75,6 juta akan mendanai transaksi pembelian saham maju yang dibayar di muka terkait dengan penawaran tersebut. Sisa dana ditujukan untuk tujuan korporat umum, termasuk akuisisi solana (SOL).

Catatan tersebut jatuh tempo pada 1 Juli 2030, membayar bunga setiap enam bulan dimulai Januari 2026. Syarat konversi berlaku sebelum Juli 2030, setelah itu dapat dikonversi secara bebas hingga jatuh tempo. Perusahaan dapat menebus catatan mulai Juli 2026 jika sahamnya diperdagangkan cukup tinggi. Pemegang mendapatkan hak pembelian kembali setelah terjadi perubahan mendasar tertentu.

Secara bersamaan, perusahaan memasuki transaksi forward prabayar senilai $75,6 juta dengan pembeli awal. Ini memfasilitasi lindung nilai bagi investor nota melalui kesepakatan derivatif dengan pihak lawan.

Kegiatan lindung nilai terkait dengan forward prabayar dan catatan dapat mempengaruhi harga saham perusahaan dan dinamika konversi. Pihak lawan dapat menyesuaikan posisi lindung nilainya kapan saja sebelum jatuh tempo, yang berpotensi mempengaruhi nilai yang diterima oleh pemegang catatan saat konversi.