Bagaimana pasar Layer 2 akan berkembang setelah upgrade di Cancun?

Baru-baru ini, layer2 akhirnya memecah keheningan dan mengangkat alisnya, dan Token seperti $OP, $ARB, dan $METIS bersinar terang, seperti momen Show Time pada malam upgrade Cancun.

Mengapa “involusi kompetitif” Layer2 setelah upgrade Cancun benar-benar dimulai, dan bagaimana pola pasar Layer2 akan berkembang setelah upgrade Cancun? Selanjutnya, izinkan saya berbicara tentang pendapat saya:

1) Ethereum implementasi upgrade Cancun EIP4844 proposal Proto-Danksharding akan membawa dorongan “kualitatif” untuk proyek rollup layer2.

Dengan memperkenalkan struktur data baru di ruang blob, ini mengulangi batasan mengandalkan calldata untuk menyimpan data di masa lalu, dan meningkatkan kemampuan ketersediaan data EthereumMainnet.

Dibandingkan dengan struktur penyimpanan node penuh calldata, Blob dirancang sebagai penyimpanan sementara untuk beberapa node, yang dapat sangat meningkatkan batas atas data yang dikirimkan oleh layer2 ke mainnet sekaligus, memperluas TPS-nya, dan karena hanya penyimpanan sementara, efisiensi penyimpanan data akan ditingkatkan, dan biaya penyimpanan data juga akan anjlok. Peningkatan kemampuan DA disebabkan oleh penyimpanan sementara 1 bulan, yang lebih dari cukup untuk menangani jendela waktu bukti penipuan 7 hari OP-Rollup.

Akibatnya, volume transaksi yang dikirimkan ke Jaringan Utama oleh lapisan 2 per transaksi akan meningkat secara signifikan, dan biaya rata-rata yang dialokasikan untuk satu pengguna juga akan berkurang secara signifikan. Sebelum upgrade Cancun, layer2 membual tentang seberapa besar TPS-nya, tetapi sebagian besar adalah lingkungan pengujian, tetapi pengalaman buruk dari keausan biaya gas yang dirasakan pengguna secara intuitif akan membuat semua orang merasa bahwa layer2 tidak layak untuk namanya.

Setelah peningkatan Cancun, pemain layer2 tidak memiliki hambatan kinerja di Jaringan Utama, dan tidak dapat lagi menggunakan batasan Jaringan Utama sebagai alasan, dan indikator keras seperti TPS dan Gas akan langsung menjadi ujian, yang juga merupakan kunci lapisan2 membentuk kembali lanskap kompetitif.

Itu sebabnya saya berulang kali menekankan bahwa setelah peningkatan di Cancun, kompetisi Layer 2 benar-benar dimulai;

2) Setelah peningkatan Cancun, perang involusi di pasar layer2 meningkat, dan pemula sering menantang pola OP + ZK yang ada.

Desentralisasi Sequencer selalu menjadi fokus perhatian pasar, dan sebagai hasilnya, ditemukan bahwa di jalur layer2, OP-Rollup, Decentralization Sequencer yang kuat telah menjadi Konsensus sosial “desentralisasi lunak” dalam sifat Stack Alliance.

Apa pun, meskipun mengkritik kelambanan Optimisme dalam desentralisasi, tampaknya keberhasilan pasar aktual Optimisme dengan OP-Stack juga dapat membalikkan keadaan. Tapi, bisakah Anda mengatakan bahwa OP-Rollup semuanya Rollup? Jelas tidak, tren evolusi pasar yang lebih masuk akal adalah bahwa keberhasilan OP-Stack akan semakin diperkuat, dan kesenjangan OP-Stack secara alami akan memiliki relai lain.

Dalam dua hari terakhir, penyedia solusi sequencer Desentralisasi layer2 @MetisDAOSecondary Market telah berkinerja luar biasa, dengan peningkatan 7D lebih dari 100%, dan data Posisi Lock-up TVL-nya juga melonjak menjadi $540 juta, yang mendekati zkSync, Mengapa?

Logika bisnis inti sangat sederhana, karena OP-Rollup telah berhenti pada masalah desentralisasi sequencer, sebagai estafet, mengusulkan serangkaian solusi Sequencer Desentralisasi yang masuk akal adalah ruang pasarnya.

Karena Desentralisasi Sequencer terkait dengan kredibilitas transaksi layer2 yang diajukan, dan juga dengan keamanan interaksi Mainnet dari transaksi layer2, jika Anda mengesampingkan masalah “fondasi”, TPS dan tarif Gas Cancun yang ditingkatkan tampaknya telah menjadi “kastil di langit”, saya tidak menyangkal keberhasilan Optimisme dalam strategi Stack, tetapi masalah Desentralisasi Sequencer akan selalu diselesaikan oleh game-breaker lainnya.

Metis menjalankan beberapa Node Sequencer dalam bentuk staking POS, dan Node bersaing untuk mendapatkan hadiah blok melalui mekanisme pemilihan, dan kejahatan juga dihukum oleh Slash. Konsensus POS semacam ini menggabungkan setiap Sequencer sebagai pemangku kepentingan ke dalam komunitas kepentingan, dan Metis Foundation menggunakan insentif token untuk menghabiskan 4,6 juta $METISToken untuk memberi insentif kepada Sequencer Mining, penyebaran proyek baru, dan ekosistem berikutnya lainnya.

Dibandingkan dengan Optimisme, Market Cap Metis masih rendah, dan tidak bertarung dengan OP head-to-head, dan Decentralization Sequencer saja dapat membuka pasar yang luas. Metis hanyalah contoh khas dari eye-catching baru-baru ini, menurut pendapat saya, setelah peningkatan Cancun, ukuran pasar layer2 akan diperluas lebih lanjut, pemasok layer2 mutakhir, untuk mengambil daging dari mulut dua buaya raksasa OP dan ZK, juga akan melakukan yang terbaik untuk menggulung jalur layer2 keluar dari langit baru, tentu saja, lebih banyak peluang juga akan berada di layer2 mutakhir.

3) Layer2 secara bertahap akan berkembang secara modular, legitimasi akan rusak, dan layer2 ksatria akan digantikan oleh layer2 umum.

Saya telah menyebutkan di banyak artikel sebelumnya bahwa inti dari lapisan 2 adalah kemampuan DA Ethereum, dan jika simpul penuh Jaringan Utama tidak berpartisipasi dalam verifikasi keamanan data lapisan 2, Jaringan Utama sebenarnya menjadi “papan buletin”, dan lapisan 2 tidak dapat mewarisi keamanan Jaringan Utama. Oleh karena itu, mereka yang mengandalkan Ethereum DA adalah lapisan 2 yang sopan, dan mereka yang lolos dari kategori Ethereum DA adalah lapisan umum 2. (Poin radikal juga bisa tidak setuju dengan itu sebagai Layer 2)

Tetapi ketika pasar layer2 tumbuh ke ukuran tertentu, legitimasi layer2 Ethereum murni yang sopan dapat dipatahkan. Hal yang sama berlaku untuk bukti penipuan OP-Rollup, yang dapat diabaikan secara selektif oleh pasar tanpa tantangan yang telah teruji dalam pertempuran yang sebenarnya. Teknologi hanyalah bagian dari logika bisnis, dan pasar serta ekologi memiliki keputusan akhir, sama seperti Optimisme selalu dapat menghasilkan keajaiban atas nama optimisme.

Ini berarti bahwa setelah peningkatan Cancun, solusi DA pihak ketiga akan menyerang lapisan 2, termasuk solusi DA pihak ketiga @CelestiaOrg, solusi Sequencer bersama @EspressoSys, dll. Terlepas dari keengganan semua orang, logika bisnis evolusi modular secara bertahap akan menghancurkan pertahanan yang dapat dipegang oleh EthereumMainnet.

Fokus implementasi OP-Stack stack adalah untuk mencapai Sequencer bersama, semakin OP aliansi strategis di masa depan, semakin besar manfaat yang dapat dipahami melalui Sequencer, sebaliknya, itu akan dipengaruhi oleh berbagai kepentingan juga akan menjadi lebih besar, konsensus sosial ini akan menjadi kendala baru di luar teknologi, dan menstabilkan Optimisme dalam posisi kakak; Fokus tumpukan ZK-Stack adalah untuk mengimplementasikan sistem Prover bersama, kemampuan DA-nya sendiri dan kemampuan DA pihak ketiga seperti Celestia, tentu saja, kemampuan DA terbatas dari Mainnet, akan menjadi milik kandang strategis ZK, dan fokus pengembangannya adalah pada antarmuka tata letak ZK multi-rantai baru dari layer3 Hyperchains, dan siapa yang menyediakan DA tidak kritis.

Orientasi minat mereka telah memutuskan, pada kenyataannya, mereka tidak peduli di mana DA berada, dan hanya dewa Ethereum yang peduli dengan DA. Oleh karena itu, dalam menghadapi perebutan pasar DA Celestia yang terus menerus, Vitalik berteriak untuk Plasma + ZK, tetapi OP + ZK, yang sibuk dengan ekspansi strategis, tidak peduli tentang ini, mereka hanya peduli tentang seberapa besar kamp layer2 yang dicakup oleh strategi Stack mereka, lagipula, RaaS adalah permainan akhir komersial layer2.

Secara keseluruhan, trek Layer2 yang ditingkatkan di Cancun akan sangat menarik, apakah itu seringnya kemunculan pedang mutakhir atau perluasan batas strategis Layer2, itu akan merangsang pasar Layer2 untuk “melakukan diversifikasi” dan makmur.

Jalur layer2 pada akhirnya akan menjadi pasar yang sangat modular yang mengintegrasikan teknologi ZK + kerangka kerja OP + berbagai solusi DA + berbagai layanan Sequencer + berbagai model biaya gas.