Lima Pilihan ETF Bioteknologi Small-cap yang Layak Dipertimbangkan untuk 2025

Salah satu cara paling efektif untuk mendapatkan eksposur terdiversifikasi ke sektor bioteknologi adalah melalui dana yang diperdagangkan di bursa (ETF). Tidak seperti memilih saham bioteknologi individual, ETF memungkinkan investor menyebarkan risiko mereka di berbagai perusahaan dalam satu kendaraan investasi. Pendekatan ini terbukti sangat berharga saat volatilitas pasar melanda—jika satu holding mengalami kesulitan, kinerja dana secara keseluruhan tetap terlindungi oleh portofolio yang lebih luas.

Di bawah ini kami menjelajahi lima ETF bioteknologi small-cap yang layak diperhatikan menjelang 2025. Pilihan kami berfokus pada dana dari ETFdb.com dengan aset di bawah pengelolaan (AUM) di bawah US$100 juta per 7 Oktober 2025, memberikan gambaran tentang peluang investasi yang lebih kecil namun berpotensi dinamis di ruang bioteknologi.

1. ALPS Medical Breakthroughs ETF (ARCA:SBIO) — Fokus Uji Klinis

Aset di bawah pengelolaan: US$95,57 juta

ALPS Medical Breakthroughs ETF berkonsentrasi pada inovator bioteknologi small- dan mid-cap dengan kandidat obat menjanjikan yang sedang maju melalui uji klinis FDA AS di tahap Phase II atau Phase III. Strateginya menargetkan perusahaan dengan kapitalisasi pasar berkisar dari US$200 juta hingga US$5 miliar, membentuk portofolio sebanyak 102 posisi. Sekitar 40 persen mewakili usaha small- dan micro-cap.

Cytokinetics (NASDAQ:CYTK) memegang bobot terbesar sebesar 3,62 persen, diikuti oleh Merus (NASDAQ:MRUS) sebesar 3,51 persen dan Avidity Biosciences (NASDAQ:RNA) sebesar 3,43 persen. Sejak peluncurannya pada Desember 2014, ETF ini mengikuti perkembangan terobosan farmasi yang sedang berkembang.

2. Tema Oncology ETF (NASDAQ:CANC) — Spesialis Pengobatan Kanker

Aset di bawah pengelolaan: US$82,42 juta

ETF Tema Onkologi menawarkan eksposur terfokus ke perusahaan bioteknologi yang mengkhususkan diri dalam solusi onkologi. Didirikan pada Agustus 2023, dana ini mencakup perusahaan yang mengembangkan berbagai terapi kanker, dari pendekatan CAR-T sel hingga antibodi bispesifik. Dengan 51 kepemilikan—lebih dari setengah diklasifikasikan sebagai small- hingga mid-cap—ETF ini menyediakan eksposur sektor yang terkonsentrasi.

Posisi utama termasuk Revolution Medicines (NASDAQ:RVMD) dengan bobot 6,29 persen, Eli Lilly and Company (NYSE:LLY) sebesar 5,47 persen, dan Genmab (NASDAQ:GMAB) sebesar 5,32 persen, mencerminkan gabungan pengembang terapi kanker yang sedang berkembang dan yang sudah mapan.

3. Direxion Daily S&P Biotech Bear 3x Shares (ARCA:LABD) — Strategi Invers untuk Pasar Menurun

Aset di bawah pengelolaan: US$78,98 juta

ETF leverage invers ini beroperasi secara fundamental berbeda dari dana bioteknologi tradisional. Dirancang untuk memberikan tiga kali lipat kinerja invers harian dari S&P Biotechnology Select Industry Index, LABD meningkat nilainya saat sektor bioteknologi menurun dan menurun saat sektor naik. Alat ini cocok untuk trader dengan pandangan bearish jangka pendek daripada investor jangka panjang.

Penting untuk dicatat, ETF leverage invers membawa risiko besar dan sensitivitas terhadap volatilitas. Alih-alih memegang saham individual, LABD mencapai tujuannya melalui derivatif keuangan, termasuk kontrak berjangka. Dana ini secara eksplisit tidak cocok untuk strategi portofolio buy-and-hold.

4. ProShares Ultra NASDAQ Biotechnology (NASDAQ:BIB) — Eksposur Long Leverage

Aset di bawah pengelolaan: US$62,42 juta

Sejak April 2010, ETF ProShares Ultra NASDAQ Biotechnology menyediakan eksposur leverage 2x harian terhadap indeks NASDAQ Biotechnology secara luas, menarik bagi investor yang mengantisipasi pergerakan bullish jangka pendek di saham farmasi dan bioteknologi. Dana ini memegang 260 kepemilikan dalam portofolionya.

Posisi utama meliputi Vertex Pharmaceuticals (NASDAQ:VRTX) sebesar 5,05 persen, Amgen (NASDAQ:AMGN) sebesar 5,01 persen, dan Gilead Sciences (NASDAQ:GILD) sebesar 4,93 persen. Penasihat keuangan memperingatkan investor dengan profil risiko konservatif atau strategi jangka panjang agar berhati-hati terhadap instrumen leverage ini karena kompleksitas dan mekanisme reset harian.

5. Tema Heart and Health ETF (NASDAQ:HRTS) — Fokus Metabolik dan Kardiovaskular

Aset di bawah pengelolaan: US$51,68 juta

Didirikan pada November 2023, ETF Tema Heart and Health mengikuti perusahaan bioteknologi yang mengembangkan pengobatan untuk diabetes, obesitas, dan kondisi kardiovaskular. Setelah beberapa kali rebranding—pertama pada Maret dan lagi pada Juni—dana ini kini menekankan terapi GLP-1 dan kardiometabolik.

ETF ini berisi 47 kepemilikan bioteknologi, dengan sekitar tiga perempat mewakili posisi large-cap dan 22 persen perusahaan mid-cap, sebagian besar berbasis di AS. Kepemilikan teratas termasuk Eli Lilly and Company dengan bobot 8,47 persen, Abbott Laboratories (NYSE:ABT) sebesar 4,58 persen, dan AstraZeneca (NASDAQ:AZN) sebesar 4,39 persen.

Intisari Utama: ETF bioteknologi small-cap menawarkan peluang kepada investor untuk berpartisipasi dalam sektor yang didorong inovasi tanpa mengkonsentrasikan risiko pada satu perusahaan. Baik yang mencari eksposur tahap klinis, spesialisasi terapi kanker, maupun fokus penyakit metabolik, kendaraan ETF ini menyediakan berbagai jalur ke lanskap bioteknologi yang dinamis. Seperti biasa, investor harus menyesuaikan pemilihan dana dengan toleransi risiko dan garis waktu investasi mereka.

Analisis ini merupakan perspektif terbaru tentang peluang ETF bioteknologi untuk 2025.