## Akuisisi Worldpac sebesar $1,5Miliar oleh Carlyle: Langkah Mengubah Permainan di Pasar Aftermarket Otomotif

Carlyle baru saja mengamankan kesepakatan besar, mengakuisisi Worldpac dari Advance Auto Parts seharga $1,5 miliar dalam transaksi tunai penuh yang dijadwalkan selesai pada akhir tahun. Ini bukan sekadar judul berita M&A biasa—ini menandai pergeseran signifikan dalam lanskap distribusi suku cadang otomotif.

**Mengapa Kesepakatan Ini Penting**

Penjualan Worldpac mewakili pivot strategis bagi Advance Auto Parts. CEO Shane O'Kelly menggambarkannya sebagai cara untuk memperkuat fokus pada bisnis inti kotak campuran perusahaan sambil membuka kekuatan keuangan yang sangat dibutuhkan. Hasil bersih sekitar $1,2 miliar (setelah pajak dan biaya) akan digunakan untuk memperkuat neraca dan mempercepat peningkatan operasional di seluruh aset yang tersisa.

Bagi Carlyle, taruhan ini juga dihitung dengan matang. Raksasa investasi global, yang mengelola $435 miliar dalam aset, melihat Worldpac sebagai pemenang independen di pasar distribusi yang menarik. Akuisisi ini membangun keahlian Carlyle yang terbukti dalam carve-out industri—perusahaan ini telah menginvestasikan sekitar $13 miliar dalam deal serupa selama 20 tahun terakhir, mendukung perusahaan seperti Axalta, Nouryon, dan Atotech.

**Angka di Balik Kesepakatan**

Worldpac membawa pendapatan yang signifikan ke meja. Selama 12 bulan terakhir hingga Q2 2024, bisnis ini menghasilkan sekitar $2,1 miliar pendapatan tahunan dengan sekitar $100 juta EBITDA. Metode ini memvalidasi kepercayaan Carlyle terhadap kelangsungan dan potensi pertumbuhan aset tersebut.

Advance saat ini mengoperasikan 4.776 toko plus 321 cabang Worldpac di seluruh Amerika Utara, bersama 1.138 waralaba bermerek Carquest. Melepas Worldpac memungkinkan Advance untuk memusatkan sumber daya pada konsolidasi dan optimalisasi operasi yang tersisa.

**Apa Selanjutnya**

Transaksi ini menjadi contoh bagaimana perusahaan ekuitas swasta semakin menargetkan carve-out industri—mengambil divisi berkinerja tinggi dan memposisikannya sebagai platform independen. Model distribusi grosir Worldpac, dikombinasikan dengan buku panduan operasional dan sumber daya modal Carlyle, dapat membuka penciptaan nilai yang signifikan.

Kesepakatan ini juga mencerminkan dinamika yang lebih luas di pasar aftermarket otomotif: tekanan konsolidasi, kebutuhan efisiensi operasional, dan selera investor terhadap bisnis pendapatan berulang dengan pendorong permintaan yang tahan banting. Lebih dari 5.000 anggota tim Worldpac kini beroperasi di bawah kepemilikan baru dengan dukungan yang dirancang untuk mendorong ekspansi.

Harapkan transaksi ini menjadi template bagaimana pemain matang seperti Advance mengonfigurasi ulang portofolio mereka untuk pertumbuhan yang terfokus di lanskap yang kompetitif.