บทนำ

กับการเปลี่ยนแปลงของ Ethereum ไปสู่การตกลง Proof of Stake (PoS) ในเดือนกันยายน 2022 สาขาที่กำลังเติบโตของ Liquidity Staking และ Restaking ได้รุสุพัฒนา ทำให้ผู้ใช้ไม่เพียงแค่เรียกเงิน ETH เพื่อรับผลตอบแทนที่คงที่ แต่ยังสามารถ restake หรือ leverage DeFi protocols เพื่อรับผลตอบแทนในหลายรูปแบบ สิ่งนี้กลายเป็นจุดศูนย์กลางในตลาดในช่วงเวลาที่ผ่านมา ปัจจุบันแนวโน้มนี้กำลังเปลี่ยนไปในระบบ Bitcoin โครงการที่นำเสนอในบทความนี้ BounceBit เป็นดาวรุ่งเรืองในสนามการ restaking Bitcoin ที่สามารถสร้างวิธีการรับรายได้ต่าง ๆ สำหรับผู้ถือ BTC อีกทั้งโครงการยังทำหัวข้อข่าวในเดือนกุมภาพันธ์ของปีนี้โดยได้รับเงินรอบซีดขนาด 6 ล้านดอลลาร์ โดยมี Blockchain Capital และ Breyer Capital เป็นผู้นำ พร้อมด้วยผู้ร่วมที่มีชื่อเสียงเช่น OKX IDG Bankless HTX และอื่น ๆ

แหล่งข้อมูล: BounceBit Medium

BounceBit คืออะไร?

BounceBit สามารถเข้าใจได้ว่าเป็นชั้นฐานของเลเยอร์ 1 ที่รวมบริการทางการเงิน BTC และแอปพลิเคชันการเสียภาษีใหม่ที่มุ่งเน้นการปลดล็อค Likuiditi ของ BTC การเพิ่มประโยชน์ของ BTC และการให้ผู้ถือ BTC ได้รับผลตอบแทนมากมายจากทั้ง CeFi และ DeFi

BounceBit อยู่ในช่วงเฟสแรกของการเปิดใช้งานเทสเน็ตในวันที่ 8 ของเดือนนี้ และคาดว่าจะเปิดใช้งานเมนเน็ตในเดือนเมษายนของปีนี้ ผู้ใช้สามารถฝากสินทรัพย์เช่น Ethereum’s WBTC, USDT, DAI และ BTCB จาก BNB chain และ FDUSD เข้า BounceBit เพื่อรับคะแนน และมีสิทธิ์เข้าร่วมการจับคู่บนเทสเน็ต โดยมีโอกาสในการรับ airdrops โทเคนในอนาคต

ควรกล่าวถึงว่า ตั้งแต่วันที่ 23 มีนาคม 2024 มูลค่ารวมของ BounceBit (TVL) ได้เกิน 638 ล้านดอลลาร์ โดยมีจำนวนผู้ใช้ที่มากถึง 75,367 คน ความสำเร็จที่น่าทึ่งนี้เป็นเนื่องจากประสบการณ์ทางอุตสาหกรรมที่ยาวนานของผู้ก่อตั้ง Jack Lu การรับรองจากสถาบันการลงทุนชั้นนำ และความคาดหวังในการแจก token แต่ยังมีความสามารถและคุณลักษณะทางเทคนิคของ BounceBit เอง

BounceBit ช่วยให้เจ้าของ BTC สามารถรับผลตอบแทนจาก CeFi + DeFi

ตามเอกสารทางการ BounceBit ทำให้ผู้ถือ BTC สามารถทำรายได้ได้โดยรวม "ความปลอดภัยของการเก็บรักษา CeFi และความหลากหลายของนวัตกรรม DeFi" บทความนี้ใช้ตัวอย่างของผู้ใช้อาศัย BTC เข้าสู่แพลตฟอร์ม BounceBit เพื่ออธิบายเส้นทางผู้ใช้และโอกาสในการรับรายได้อย่างครบถ้วน

เริ่มแรกผู้ใช้โอน BTC ไปยัง ตลาด Binance และแปลงเป็น BTCB (Bitcoin wrapped on the BNB chain) จากนั้น โดยใช้ BNBChain (BEP20) ผู้ใช้ฝาก BTCB เข้าสู่แพลตฟอร์ม BounceBit BTCB ที่เก็บไว้ใน BounceBit ถูกโอนไปยัง Mainnet Digital และ Cefu สำหรับการเก็บรักษา การเก็บรักษา BTC ได้รับการรับรองด้วยการติดตามสินทรัพย์บนเชนอย่าง透明ผ่านบริการ MirrorX ของ Cefu ในขณะเดียวกัน ผู้ใช้สามารถเริ่มต้นโอกาสในการทำกำไร CeFi + DeFi ได้แล้ว (อธิบายในย่อหน้าถัดไป)

แหล่งที่มา: เอกสาร BounceBit

โอกาสในการทำกำไรด้วย CeFi: อาร์บิทเทรจอ่านทุนและอาร์บิทเทรจการจัดหาเงินทุน

เหมือนกับที่กล่าวไว้ก่อนหน้า บาวน์บิตใช้บริการการจำหน่ายของเมนเน็ต ดิจิทัล และ เซฟู ร่วมกับเทคโนโลยี MirrorX เพื่อใช้โมเดล CeFi โปร่งใส ที่ช่วยให้ผู้ใช้สามารถติดตามสถานะของ BTC on-chain ภายใต้กรอบงานนี้ บาวน์บิตร่วมมือกับบริษัทจัดการสินทรัพย์ชั้นนำเพื่อเสนอกลยุทธ์ล้ำขายต่าง ๆ ให้กับผู้ถือ BTC เพื่อสร้างดอกเบี้ย

กลยุทธ์อาร์บิเทรจเหล่านี้มาจากภาคีเช่น Chainup, Pythagoras และ Higgs Capital และรวมถึงกลยุทธ์ที่เสี่ยงต่ำ เช่น กลยุทธ์การอาร์บิเทรจอัตราการจ่ายและการอาร์บิเทรจการจัดหาเงินทุนเพื่อทำกำไร ควรระวังว่าในปัจจุบันโอกาสในการทำกำไรเหล่านี้สามารถใช้ได้เฉพาะสำหรับผู้ใช้ที่ฝากเงินอย่างน้อย 0.1 BTC หรือ 1,000 USDT

แหล่งที่มา: BounceBit Docs

โอกาสในการรับรายได้จาก DeFi: การจ่ายเหรียญ / รางวัลการจ่ายเหรียญอีกครั้งและการเข้าร่วมในระบบนิติบุคคลดิจิตอล

นอกจากรายได้จาก CeFi ผู้ใช้ยังสามารถห่อ BTC ที่ฝากไว้บนแพลตฟอร์ม BounceBit เป็น BBTC (BounceBTC) เพื่อเข้าร่วมในการจัดการโหนดและระบบนิติบุคคลแห่ง BounceBit blockchain ตามที่อธิบายไว้ด้านล่าง:

• บล็อกเชน BounceBit นำเสนอกลไกการตรวจสอบแบบ PoS ที่ใช้สองโทเค็นพร้อมกัน ซึ่งหมายความว่าโหนดการตรวจสอบสามารถป้องกันเครือข่ายโดยใช้ BBTC หรือโทเค็นเฉพาะ BB ดังนั้นผู้ใช้สามารถใช้ Gate.io BBTC ให้กับโหนดการตรวจสอบเพื่อรับรางวัลการจัดการตรวจสอบ ซึ่งจะถูกคืนเป็นค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมที่เป็นเงินตรา BB
• หลังจากที่เสาน BBTC บนบล็อกเชน BounceBit ผู้ใช้จะสร้างโทเค็น LSD นั่นคือ stBBTC ผู้ใช้สามารถใช้ stBBTC สำหรับระบบเสานซ้ำของ BounceBit - Shared Security Clients (SSC) เช่น สะพานครอสเชน ออราเคิล ไซด์เชน เป็นต้นเพื่อรับรางวัลเสานซ้ำ
• นอกจากนี้ผู้ใช้สามารถลงทุน BBTC และ stBBTC ในระบบเครือข่าย DeFi ของ BounceBit เพื่อค้นหาโอกาสในการรับผลตอบแทน ซึ่งรวมถึงการ提供 Likwiditi, การทำเหมือง Likwiditi, การให้กู้ยืม, การเข้าร่วมกิจกรรม Launchpad, ฯลฯ

แหล่งที่มา: เอกสาร BounceBit

กลไกการเสนอข้อสัตย์แบบ Dual-Token ของ BounceBit

BounceBit โดดเด่นจากบล็อกเชนที่ใช้กลไกการจำนงแบบโทเคนเดียวด้วยการนำเสนอแนวคิดการจำนงแบบโทเคนคู่ที่น่าสนใจเพื่อเสริมความปลอดภัยของเครือข่ายและเพิ่มความสนใจในการจำนง โดยเฉพาะอย่างยิ่งภายในโครงสร้างพรูฟอฟสเทคของ BounceBit (PoS) ผู้ตรวจสอบสามารถเลือกที่จะจำนงโทเคนชนิดเดียว BB หรือ BBTC เพื่อรักษาความปลอดภัยของเครือข่าย หรือพวกเขาสามารถเลือกที่จะจำนงทั้งสองประเภทของโทเคนพร้อมกัน

การใช้วิธีการทำเหรียญ 2 รูปแบบ ไม่เพียงทำให้มีผู้ถือหุ้นมากขึ้นเท่านั้น แต่ยังทำให้มีความยืดหยุ่นและความปลอดภัยเพิ่มเข้าไปในกรอบข้อตกลง ส่วนหนึ่งเนื่องจาก BTC มีความเหมาะสมทางการเงินมากกว่า การเข้าถึงที่ง่าย และความผันผวนที่ต่ำเมื่อเทียบกับ BB token หากมูลค่าของ BB token ลดลงอย่างมากทึกทั้งทีจะไม่ทำให้เพิ่มความเสี่ยงที่เกิดขึ้นกับเครือข่ายอันตรายมาก ทึกทั้งที่ BTC ทำให้มีความมั่นคงทางเศรษฐกิจซึ่งสามารถทำให้ผู้มีเจตนาไม่สงบเสียด้วย

นอกจากนี้ BounceBit ทำงานบนลำดับเวลาที่มีอยู่ตาม Epoch โดยที่แต่ละ Epoch ถูกกำหนดไว้ว่าเป็น 24 ชั่วโมง รางวัลจากการ stake จะถูกแจกจ่ายหลังจากทุก Epoch โดยการชำระเงินจะทำโดยใช้เหรียญ BB อีกทั้ง BounceBit ยังใช้น้ำหนักในการลงคะแนนเสียงเพื่อเลือกผู้ตรวจสอบสำหรับ Epoch ถัดไป โดยผู้ที่ไม่ได้รับการเลือกจะรอการประเมินใหม่ใน Epoch ถัดไป

Source: Bounceบิต เอกสาร

BounceBit พัฒนานิเวศน์ของตนโดยจำลองแบบธุรกิจของ Apple และรักษาความเข้ากันได้กับ EVM

ตามเอกสารทางการ BounceBit เป็นเครื่องมือที่เข้ากันได้อย่างสมบูรณ์กับ Ethereum Virtual Machine (EVM) ทำให้นักพัฒนาในระบบนี้สามารถย้ายโปรเจกต์ของพวกเขาได้อย่างง่ายดาย จุดเด่นสำคัญคือโมเดลธุรกิจที่นำเสนอโดย BounceBit ซึ่งได้รับแรงบันดาลจากวิธีคิดนวัตกรรมของระบบ iOS และวิธีการรวมประสบการณ์ของผู้ใช้ของแอปเปิลเข้าไปสร้างระบบนิเวศ BounceBit โมเดลธุรกิจประกอบด้วยส่วนสำคัญ 2 ส่วน: BounceBit App Store และ BounceClub

บทบาทของ BounceBit App Store คล้ายกับ App Store บนอุปกรณ์ Apple โดยมีการนำเสนอปลัักอิน Web3 หลากหลาย (DeFi, เกม, SocialFi, ฯลฯ) ซึ่งสามารถนำมาใช้ร่วมกับ BounceClub ได้อย่างอิสระ คล้ายกับการดาวน์โหลดแอปจาก App Store โดยเฉพาะอย่างยิ่ง ปลัักอินเหล่านี้ที่รวมถึง Bitswap, Bitstable, Bitleverage, และ Bitstaking สามารถรายการได้เท่านั้นหลังจากนักพัฒนาทำการสมัครเพื่อใช้งานสัญญาอัจฉริยะและเข้าสู่กระบวนการตรวจทานของ BounceBit

แหล่งที่มา: BounceBit

BounceClub ทำหน้าที่เป็นศูนย์กลางของระบบนิเวศ BounceBit, ที่ BounceClub owners สามารถผสมปลั๊กอินจาก BounceBit App Store ได้อย่างอิสระเพื่อออกแบบระบบนิเวศที่กำหนดเองโดยไม่จำเป็นต้องมีทักษะในการเขียนโปรแกรมใด ๆ อีกต่อไป ทั้งนี้, เจ้าของ BounceClub ยังสามารถสร้างโครงสร้างเศรษฐมนุษย์เหรียญของตัวเองได้, ซึ่งหมายความว่าแต่ละ BounceClub สามารถบรรลุวิสัยของตนเองโดยพฤติกรรมและนโยบายดำเนินการเชิงสร้างสรรค์ของตนเอง, ทำให้ระบบ BounceBit มีพลังมากขึ้น

สรุป

โดยรวม BounceBit กำลังเดินทางในโลก BTC อย่างเฉพาะเจาะจง โดยหันหน้าออกจากการให้ความสำคัญกับโปรโตคอลการออกเสียบิทคอยน์ในช่วงเริ่มต้นและโครงการ Layer2 ที่ครอบคลุมความสนใจของตลาด แทนที่จะ BounceBit มุ่งเน้นไปทางที่ต่างกับโดยรวมโดยการรวมความปลอดภัยจากการเก็บบิทคอยน์โดยใช้ CeFi กับความเหมือนกันของ WBTC ที่หมุนเวียน ทำให้ตลาดที่มีอยู่เข้าด้วยกัน ในเวลาเดียวกัน มีการนำเสนอกลไกการตรวจสอบโดยใช้ Dual-Token PoS สำหรับ BTC เพิ่มความยืดหยุ่นและความปลอดภัยของโครงสร้างการตรวจสอบของ BounceBit และเสริมความเป็นแข่งขันในการแข่งขันเรียงซ้ำของ BTC

อย่างไรก็ตาม BounceBit กําลังอยู่ในขั้นตอน testnet โดยการก่อสร้างระบบนิเวศยังอยู่ในช่วงเริ่มต้น แม้จะมีการมองโลกในแง่ดีเกี่ยวกับศักยภาพในการเสนอรายได้หลายรูปแบบให้กับผู้ถือ BTC แต่ความเป็นไปได้ของระบบนิเวศ BounceClub ซึ่งพัฒนาขึ้นในลักษณะที่คล้ายกับรูปแบบธุรกิจของ Apple ในการส่งเสริมการมีส่วนร่วมของนักพัฒนาและผู้ใช้หลังการเปิดตัวเมนเน็ตยังคงต้องสังเกตและพูดคุยกัน