¿El precio de Bitcoin seguirá cayendo en noviembre? Los tiburones compran 378 millones de BTC a precios extremadamente bajos.

El lunes, el precio de Bitcoin cayó un 3.2%, a aproximadamente 107,000 dólares, a pesar de que el sentimiento de riesgo en los mercados globales es optimista, continuando así la tendencia a la baja de octubre. Sin embargo, los datos de Glassnode muestran que los tiburones de Bitcoin han estado aumentando constantemente sus tenencias desde mediados de octubre, llevando su saldo total a un nuevo récord de más de 3.78 millones de BTC, lo que indica que la confianza de los inversores experimentados está en aumento.

El precio de Bitcoin cae por debajo de 107,000 dólares, las señales técnicas en rojo

(fuente: Trading View)

El 3 de noviembre, el precio de Bitcoin cayó de 110,750 dólares a aproximadamente 107,000 dólares, lo que indica que, antes de la publicación de los datos del sector privado esta semana, los comerciantes de criptomonedas están adoptando estrategias de desinversión cada vez más intensas. Esta caída ocurrió en un contexto de optimismo general en los mercados bursátiles globales, influenciada por la relajación de las tensiones comerciales entre EE. UU. y China, así como por la mitigación de las preocupaciones sobre la burbuja de inteligencia artificial, lo que llevó a un aumento general en los futuros de índices bursátiles de EE. UU. La desconexión del precio de Bitcoin con respecto a los activos de riesgo ha suscitado preocupaciones sobre su impulso a corto plazo.

La reciente caída del precio de Bitcoin ha hecho que retroceda a una zona clave de soporte medio que se convierte en resistencia, muy cerca del nivel de retroceso de Fibonacci 0.382 alrededor de los 106,350 dólares. El nivel de retroceso de Fibonacci es una de las herramientas más utilizadas en el análisis técnico, y el nivel 0.382 generalmente marca una zona de corrección superficial del retroceso de la tendencia. Cuando el precio cae a este nivel, a menudo enfrenta dos posibilidades: o se estabiliza y rebota aquí, o cae y entra en un ajuste más profundo.

Esta área también se intersecta con el límite inferior de la forma de cuña en expansión que ha definido la estructura de precios de Bitcoin desde abril de 2025. La forma de cuña generalmente se considera una señal de continuación o reversión de tendencia; cuando el precio oscila dentro de la cuña, el rango de fluctuación se estrecha gradualmente, lo que presagia una próxima ruptura. Actualmente, el precio de Bitcoin se encuentra en el límite inferior de la cuña, y el éxito o no de la defensa en esta posición determinará la tendencia a corto plazo.

Si se puede mantener esta área, el precio de Bitcoin podría rebotar en el corto plazo hasta la resistencia de 110,000 dólares, y podría rebotar cerca de la media móvil exponencial de 50 días (50 EMA) en 112,490 dólares. La 50 EMA es un indicador importante de la tendencia a medio plazo, y volver a estar por encima de esta media marcará el regreso del control de los toros. Esto representará una nueva prueba del límite superior de la tendencia bajista a corto plazo dentro de la formación en cuña.

caída por debajo de 106K podría provocar una caída en cadena hasta 94K

(fuente: Trading View)

Sin embargo, si el precio de cierre de Bitcoin cae significativamente por debajo de 106,000 dólares, el siguiente objetivo a la baja se encuentra cerca de 100,600 dólares, que es el nivel de retroceso de Fibonacci de 0.5, una zona de soporte psicológica y técnica. Caer por debajo de 100,000 dólares, este importante nivel entero, podría confirmar una tendencia de caída más profunda, con un objetivo en 94,900 dólares (nivel de retroceso de Fibonacci de 0.618).

0.5 niveles de retroceso de Fibonacci representan el punto medio de un retroceso de tendencia, y esta posición suele ser una fuerte zona de soporte. Si el precio de Bitcoin cae a 100,600 dólares, significará un retroceso del 50% desde el máximo, y este tipo de ajuste no es raro en un mercado alcista, pero podría afectar gravemente la confianza del mercado. Más importante aún, romper el umbral psicológico de 100,000 dólares podría desencadenar liquidaciones masivas de contratos de margen, ya que muchos operadores tienen configurados sus stop-loss cerca de este número entero.

El nivel de retroceso de Fibonacci de 0.618 se conoce como “proporción áurea” y es uno de los niveles de soporte más importantes en el análisis técnico. El objetivo de 94,900 dólares representa un retroceso de aproximadamente el 25% desde el máximo, y este tipo de corrección se considera un ajuste saludable dentro de un mercado alcista de criptomonedas. Si el precio de Bitcoin realmente cae a este nivel, podría atraer a muchos inversores a largo plazo para comprar en la parte inferior, ya que esto suele verse como una oportunidad de compra dorada en un mercado alcista.

Precio de Bitcoin en tres escenarios en noviembre

Escenario alcista: Mantener el soporte de 106,350 dólares, rebotar hasta 110,000-112,490 dólares (EMA de 50 días)

Situación neutral: Oscilando entre 106,000 y 110,000 dólares, esperando una ruptura direccional.

Escenario bajista: cae por debajo de 106,000 USD, buscando 100,600 USD e incluso 94,900 USD

Desde la estructura tecnológica actual, el precio de Bitcoin se encuentra en una encrucijada crucial. El éxito o fracaso de la defensa alrededor de los 106,350 dólares determinará si noviembre continúa la caída de octubre o si se produce un rebote. Los traders deben prestar atención al comportamiento del precio en este nivel clave, especialmente a la posición del precio de cierre diario.

Dirección de tiburón compra masivamente 378 mil BTC, señal de compra en la caída

A pesar de que el precio de Bitcoin ha tenido una caída reciente, las direcciones que poseen entre 100 y 1000 BTC (conocidas como “tiburones”) continúan acumulando Bitcoin. Los datos de Glassnode muestran que, desde mediados de octubre, estas entidades medianas han estado aumentando constantemente su tenencia, llevando su saldo total a un nuevo récord de más de 3.78 millones de BTC.

Esta tendencia de acumulación continua indica que, incluso si el precio de Bitcoin vuelve a probar el nivel de soporte clave cerca de 107,000 dólares, la confianza de los inversores experimentados sigue aumentando. Las direcciones de tiburones suelen representar a traders profesionales, pequeñas instituciones y personas de alto patrimonio neto, que tienen una comprensión del mercado más profunda y una visión de inversión más a largo plazo que los minoristas. Cuando este grupo continúa acumulando durante una caída de precios, a menudo sugiere que creen que el precio actual está subestimado y que hay un significativo potencial de aumento en el futuro.

Desde una perspectiva histórica, las actividades de compra tipo tiburón suelen coincidir con las fases de acumulación que preceden a importantes reversiones alcistas, como se observó a finales de 2024 y principios de 2025. En el cuarto trimestre de 2024, cuando el precio de Bitcoin oscilaba entre 60,000 y 70,000 dólares, las direcciones de tiburones continuaron acumulando, y posteriormente el precio de Bitcoin superó y alcanzó nuevos máximos a principios de 2025. La repetición de este patrón histórico brinda apoyo a la narrativa alcista actual.

Ellos compraron cuando el precio de Bitcoin estaba débil, lo que significa que el espacio para una caída de Bitcoin a corto plazo puede ser limitado. Los especuladores se están preparando para que Bitcoin pueda repuntar a un objetivo de 110,000 a 112,000 dólares en noviembre. El comportamiento de acumulación de los tiburones contrasta marcadamente con la venta por pánico de los minoristas, y esta diversificación en el flujo de fondos es una señal típica de formación de base.

La cantidad total de 378 millones de BTC equivale aproximadamente al 19.3% del suministro total de Bitcoin (alrededor de 19.6 millones de monedas en circulación), lo cual es una concentración bastante considerable. Cuando cerca del 20% de los Bitcoins son mantenidos de manera estable por inversores de tamaño mediano, la oferta circulante real en el mercado disminuye, lo que crea un soporte estructural para el aumento de precios.

Análisis del entorno macroeconómico y el flujo de capital

El comportamiento a corto plazo del precio de Bitcoin no solo se ve afectado por el análisis técnico, sino que el entorno macroeconómico y el flujo de capital también son importantes. Actualmente, los mercados bursátiles globales están en alza debido a la relajación del comercio entre EE. UU. y China y la disminución de las preocupaciones sobre la burbuja de IA, pero el precio de Bitcoin ha caído en contra de la tendencia, lo que plantea reflexiones sobre este fenómeno de desacoplamiento.

Una interpretación es que los inversores del mercado de criptomonedas están adoptando estrategias de desescalada de riesgos, reduciendo su exposición antes de la publicación de datos del sector privado esta semana. Si los datos económicos no cumplen con las expectativas, podría desencadenar un ajuste en las expectativas de política de la Reserva Federal, lo que a su vez afectaría el entorno de liquidez. Bitcoin, como un activo de alto riesgo, suele ser extremadamente sensible a los cambios en la liquidez.

Otra interpretación es que los fondos pueden estar fluyendo del mercado de criptomonedas hacia activos de riesgo tradicionales. Cuando el mercado de valores ofrece retornos más seguros, parte del capital especulativo puede temporalmente salir del ámbito de las criptomonedas. Sin embargo, la compra continua de direcciones de ballenas muestra que los inversores profesionales no están de acuerdo en que este flujo de capital a corto plazo represente una tendencia a largo plazo.

Desde el mercado de futuros, los contratos abiertos y la tasa de financiamiento de Bitcoin proporcionarán pistas adicionales. Si los contratos abiertos disminuyen y la tasa de financiamiento se vuelve negativa, significa que los largos apalancados están siendo liquidados y el mercado se está desapalancando. Este proceso, aunque doloroso, a menudo crea una base saludable para la próxima ola de aumento.

Perspectivas de precios de Bitcoin y estrategias de trading para noviembre

Combinando el análisis técnico, los datos en cadena y el entorno macroeconómico, se espera que el precio de Bitcoin en noviembre presente un rebote tras una fase de consolidación. La clave radica en la defensa del nivel de soporte de 106,000 dólares. Si se mantiene con éxito, el precio de Bitcoin podría rebotar en la segunda mitad de noviembre hacia el rango de 110,000-112,000 dólares. Si se pierde este nivel, podría experimentar un ajuste más profundo hacia la zona de 100,000 dólares, pero las compras continuas de los tiburones ofrecerán un fuerte soporte en niveles más bajos.

Para los traders, este es un momento de riesgo y oportunidad. Los inversores conservadores pueden acumular posiciones en lotes cerca de 106,000 dólares, estableciendo un stop loss por debajo de 104,000 dólares, con un objetivo de 110,000-112,000 dólares. Los traders agresivos pueden esperar señales claras de ruptura; si el cierre diario supera efectivamente los 110,000 dólares, se puede seguir comprando hasta 112,000-115,000 dólares.