Más de 4.3 mil millones de dólares en opciones de encriptación vencen hoy, los analistas advierten: si Bitcoin pierde los 115,200 dólares, podría dip a 105,500 dólares.

Hoy (19 de septiembre), bajo la doble presión del vencimiento de opciones y el histórico vencimiento masivo de la próxima semana, los traders se están preparando para una posible fluctuación. Hoy, opciones de Bitcoin y Ethereum por un valor de más de 4.5 mil millones de dólares vencerán. A pesar de que el mercado ha tenido un rebote tras la aprobación del ETF, plataformas de análisis como Glassnode advierten que si Bitcoin no logra mantener el nivel de soporte crítico de 115,200 dólares, podría enfrentar el riesgo de un dip a 105,500 dólares.

Más de 4.3 mil millones de dólares en Opciones de criptomonedas vencen hoy

A pesar de que el mercado de criptomonedas ha tenido un rebote general reciente, los traders e inversores esperan que, en el contexto de la entrega de opciones de hoy, los precios puedan experimentar un retroceso. Este evento también sentará las bases para la mayor entrega de opciones que se avecina, la cual podría tener un gran impacto en todo el mercado de criptomonedas.

Según los datos del mayor intercambio de derivados Deribit, hoy (19 de septiembre) expirarán 30,000 opciones de Bitcoin, con un valor nominal de 3.52 mil millones de dólares. Su relación de put/call es de 1.23, lo que indica un sentimiento bajista, ya que los traders continúan aumentando sus apuestas bajistas para prepararse para la entrega trimestral de la próxima semana.

Sin embargo, en las últimas 24 horas, la relación bajista/alcista fue de 0.77, el volumen de negociación de opciones de compra superó las 22,300 unidades, mientras que el volumen de negociación de opciones de venta fue de 17,250 unidades. Esto indica que los comerciantes de opciones son cautelosos y están esperando pistas antes de la próxima entrega importante.

El punto de dolor máximo de Bitcoin es de 114,000 dólares, muy por debajo del precio actual del mercado. Los traders de opciones pueden intentar empujar el precio de Bitcoin hacia el punto de dolor máximo, donde las opciones de venta se concentran principalmente en torno a los precios de ejercicio de 100,000 a 108,000 dólares.

Al mismo tiempo, más de 177,000 opciones de Ether también vencerán en Deribit, con un valor nominal de 800 millones de dólares, y una relación put/call de 1.0. Esto indica un equilibrio en las apuestas entre los traders, y no una inclinación bajista como se menciona al principio del artículo. En las últimas 24 horas, el volumen de operaciones de opciones de compra fue de 66,142 contratos, ligeramente superior al volumen de operaciones de opciones de venta (62,281 contratos), con una relación put/call de 0.77.

Además, el precio máximo del dolor para Ethereum es de 4,500 dólares, que sigue siendo inferior al actual de 4,539 dólares. Cabe destacar que, a un precio de ejercicio de 4,500 dólares, el total de apuestas en opciones de compra (22 millones de dólares) es mayor que en opciones de venta (17 millones de dólares). Esto indica una posible desviación a la baja, ya que los compradores de opciones de compra podrían intentar empujar el precio hacia ese nivel para minimizar pérdidas.

Glassnode predice: Bitcoin enfrenta riesgos a la baja

(Fuente: Glassnode)

Tras la aprobación por parte de la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC) de los estándares de cotización general para el ETF de criptomonedas, el mercado de criptomonedas experimentó un rebote, y el precio de Bitcoin se acercó a 118,000 dólares, con expectativas generales de que después de la reducción de tasas de la Reserva Federal, el precio subirá a 120,000 dólares.

Según los datos de Glassnode, el 95% de los poseedores están en estado de ganancias, lo que aumenta el riesgo de toma de ganancias. El mercado de futuros está experimentando un apretón de cortos, y los contratos no liquidados de opciones alcanzaron un nuevo máximo histórico de 500,000 BTC antes de la fecha de vencimiento principal del 26 de septiembre. Los alcistas necesitan mantener el nivel clave de 115,200 dólares para continuar subiendo. De lo contrario, la caída subsiguiente podría hacer que Bitcoin caiga a 105,500 dólares.

La fecha de vencimiento del próximo viernes es un día especial de "triple magia", que combina las fechas de vencimiento semanal, mensual y trimestral, concentrando así la liquidez y el flujo de fondos. El precio máximo de dolor para Bitcoin está cerca de 110,000 dólares, que es el nivel al que la mayoría de las opciones expirarán sin valor. Esto sugiere que, antes y después de la fecha de liquidación, el precio podría ser arrastrado hacia este punto clave.

Conclusión

La entrega de opciones de hoy ha traído una capa de incertidumbre al mercado, pero su impacto puede ser solo una Fluctuación a corto plazo. La verdadera prueba será la histórica expiración masiva que se avecina la próxima semana, la cual tendrá un impacto más profundo en la liquidez del mercado y en la tendencia de precios. Actualmente, el precio de Bitcoin está en una lucha cercana al nivel de soporte técnico clave, y la teoría del "máximo dolor" del mercado de opciones sugiere un riesgo potencial a la baja. Esto indica que, aunque el sentimiento del mercado ha estado elevado recientemente debido a factores macroeconómicos positivos, el complejo juego del mercado de derivados podría dominar a corto plazo. Para los traders, prestar atención a la clave nivel de soporte de 115,200 dólares y a la potencial atracción del máximo dolor será clave para hacer frente a la tendencia del mercado en los próximos días.