الأموال المرمزة تصبح سائدة: تقود آسيا والولايات المتحدة مسابقة التبني

المؤلف: كالاستون، أمين حفظ عالمي

• مترجم: ** كتلة يونيكورن *

يتطور تعميم الأصول المرمزة بسرعة ، ويشعر مديرو الأصول في جميع أنحاء العالم بالتفاؤل بشكل متزايد بشأن الجداول الزمنية للتنفيذ والتبني الداخلي ، وفقا لمسح جديد أجرته Calastone ، أكبر شبكة صناديق في العالم ، بالشراكة مع Global Custodian. يظهر الاستطلاع أن الشركات الآسيوية والأمريكية تقود الطريق في إطلاق منتجات رمزية قابلة للتطبيق تجاريا.

** الشركات الآسيوية متفائلة بشأن إطلاق الصناديق المرمزة على المدى القريب **

تظهر بيانات المسح بوضوح أن إدراج الصناديق المرمزة في مجموعة المنتجات هو جدول أعمال مهم لمديري الأصول في جميع أنحاء العالم في سياق المنافسة المتزايدة. وأكدت الغالبية العظمى من المشاركين أنهم يتوقعون أن يصبح هذا واقعا تجاريا في غضون ثلاث سنوات أو أقل.

وبتحليل البيانات بشكل أكبر، نجد أن الشركات التي تتخذ من الولايات المتحدة مقرا لها ومقرها آسيا هي الأكثر تفاؤلا بشأن إطلاق منتجات رمزية إلى السوق في فترة زمنية قصيرة، حيث قال 67٪ و 61٪ من المشاركين في الاستطلاع، على التوالي، إن ذلك ممكن في غضون عام. وفي حالة المنطقة الآسيوية، قالت حوالي 86٪ من الشركات إنها تسير على الطريق الصحيح للقيام بذلك في غضون ثلاث سنوات.

** آسيا والولايات المتحدة الرائدة في ترميز الصندوق **

عندما سئلوا عن مواقفهم الحالية تجاه الترميز والتأثير الذي يمكن أن تحدثه على الأنشطة اليومية ، قالت أقلية فقط من المستجيبين (حوالي 10٪) إنهم لا يرون حاليا دور هذه التكنولوجيا في أعمالهم. ولعل الأمر الأكثر إثارة للإعجاب هو أن أكثر من 50٪ من المستجيبين ادعوا أنهم يستكشفون التطبيقات في مجالات محددة. تقود الولايات المتحدة وآسيا الطريق مرة أخرى على المستوى الإقليمي عندما يتعلق الأمر بتنفيذ مشاريع رمزية ملموسة. في كلتا المنطقتين الجغرافيتين ، تقول ما يقرب من 40٪ من الشركات إنها تتابع بنشاط هذه البرامج في أعمالها.

في حين أن العديد من اللاعبين لديهم منتجات متعددة عبر فئة الأصول ، يبدو أن البيانات تشير إلى أنه بينما يتم استخدام المشاريع المرمزة في محافظ فرص الاستثمار ، فإن الشركات العاملة في مجال الدخل الثابت والأصول الخاصة هي الأكثر تقدما في دفع التنفيذ.

“لا يتطلع عملاؤنا في آسيا إلى صعود الصناديق المرمزة فحسب ، بل إنهم يمهدون الطريق لذلك بنشاط. ويظهر الاستطلاع أن مديري الأصول في المنطقة حريصون على الاستفادة من فوائد الترميز ويستعدون للتنفيذ بوتيرة مثيرة للإعجاب، ويقومون بالفعل بعمليات تنفيذ قابلة للتطوير عبر تطوير المنتجات وتوزيعها وتداولها”. وقد لعبت الجهود النشطة التي تبذلها الحكومات والقطاع الخاص في المنطقة لتشكيل مبادرات تعاونية، مثل مشروع الجارديان في سنغافورة، دورا رئيسيا في دعم مكانة آسيا الرائدة على الساحة العالمية. "

** تجربة استثمارية شخصية ل UHNW في آسيا **

بشكل عام ، يؤكد الاستطلاع أن هناك إجماعا ناشئا على العديد من الفوائد المتصورة للترميز بين العملاء ، من خفض التكاليف وتعزيز السيولة إلى الحصول على فئات أصول جديدة وخلق تجربة استثمارية أكثر تخصيصا. عندما طلب منهم اختيار ما يعتبره المشاركون شخصيا أول فائدتين مهمتين ، كانت الآراء متوازنة إلى حد كبير ، حيث أشار حوالي ربع الردود الإجمالية إلى كل خيار من الخيارات الأربعة.

في حين يرى المشاركون في آسيا أن خفض التكاليف هو أكبر فائدة للترميز ، فمن المرجح أن يقول هؤلاء المشاركون إن تطوير حلول استثمارية أكثر تخصيصا هو ميزة رئيسية مقارنة بنظرائهم الإقليميين ، لا سيما لتقديم خدمة أفضل للعملاء ذوي الملاءة المالية العالية (UHNW). وتقول حوالي 25٪ من الشركات في المنطقة أن هذا اعتبار مهم، مقارنة ب 23٪ على مستوى العالم.

** العوامل الخارجية هي أكبر العوائق التي تحول دون اعتماد الأصول الرقمية **

وبتفاؤل، يقول غالبية مديري الأصول (67٪) أنهم يتوقعون أن يكونوا قادرين على الاستفادة من التكنولوجيا والخبرات الحالية لإدارة إطلاق أدوات الاستثمار الرمزية. على المستوى العملي ، يشير هذا إلى أن ثقة الشركة في تنفيذ استراتيجية الترميز الخاصة بها آخذة في الارتفاع في السنوات القادمة. وقد يعزى ذلك جزئيا إلى تزايد المعارف والمعارف الداخلية في هذا المجال، فضلا عن القدرات المتزايدة لشركاء التكنولوجيا ومقدمي الخدمات الإدارية في هذا المجال.

تتمثل العقبة الأكثر شيوعا أمام المشاركة المؤسسية في الأصول الرقمية في عدم وجود عملة رقمية للبنك المركزي (CBDC) ، والتي أشار إليها أكثر من 80٪ من المستجيبين باعتبارها العقبة الأولى أو الثانية الأبرز في الصناعة ، يليها عدم اليقين التنظيمي. يبدو أن هذا يدعم فكرة أن الشركات قادرة بشكل متزايد على إدارة التحديات أو التغلب عليها ، إما بشكل مباشر أو بالتعاون مع الشركاء.

وبالنظر إلى المستقبل، يوضح كريستوفر: "لا شك أن التبني المؤسسي لدمج الأصول الرقمية في آسيا آخذ في الارتفاع، وتنمو قدرة الشركات على إدارة هذا التحول وتكوينه. ومع ذلك ، فإن العملية لا تخلو من التحديات. لإطلاق العنان للإمكانات الكاملة للنظام البيئي للأصول الرقمية ، نواصل الدعوة إلى تعاون أوسع عبر الصناعة. "

منهجية المسح

تستند البيانات المذكورة في هذا البيان الصحفي إلى نتائج استطلاع عالمي أجرته Calastone بالتعاون الوثيق مع Global Custodian في الربع الثالث من عام 2023 لتقييم اعتماد صناعة الصناديق والمواقف تجاه ترميز الأصول.

ومن بين 141 مشاركا في الاستطلاع، كانت الغالبية (80٪) من مديري الأصول، والباقي من أصحاب المصلحة الآخرين في الصناعة، بما في ذلك مديري الصناديق وأمناء الحفظ وشركات الإدارة (مانكوس). ولضمان استيعاب مجموعة واسعة من وجهات النظر الإقليمية، جاء المشاركون من الولايات المتحدة (16٪) وآسيا (35٪) والمملكة المتحدة وأوروبا (49٪).

تم جمع البيانات من خلال استطلاعات عبر الإنترنت ، بما في ذلك أسئلة الاختيار من متعدد وهيكلة الإجابة ، وتم اشتقاق الأرقام المذكورة في البيان الصحفي من تحليل هذه البيانات.

المصدر: بلوك يونيكورن