為何保證型終身壽險仍然是長期保障的被忽視選擇

保障型萬能壽險在保險市場中代表一個折衷方案，介於定期壽險的經濟實惠與傳統終身壽險的永久保障之間。根據Aite-Novarica集團的高級主管John Keddy的說法，這種平衡的方式為許多消費者提供了真正的成本效益。然而，儘管具有這些優點，根據LIMRA的數據，保障型萬能壽險在美國個人壽險銷售中僅佔1%。相比之下，定期壽險和終身壽險合計佔據市場86%的銷售份額。這引發了一個重要問題：保障型萬能壽險是否是一個被低估的寶藏，值得更多關注，還是它僅僅未能捕捉到消費者最渴望的需求？

理解保障期限：保障型萬能壽險的運作方式

保障型萬能壽險提供一段特定期限的保障，類似於傳統的定期壽險。然而，與選擇特定期限（如10、20或30年）不同，投保人會選擇保障終止的年齡——通常在90到121歲之間。由於大多數人不會活到這些高齡，保障型萬能壽險實際上在一生中提供永久保障。

一些保險公司允許彈性選擇較低的終止年齡，例如70歲，這會直接影響保費成本。你選擇的終止年齡越年輕，保費越低，因為保險公司認為你較可能活過保單的期限。如果你達到保單的終止日期，可能還有續保選項，儘管新保費率通常會大幅提高——有時甚至比原始條款高出許多。

成本優勢：為何保費低於終身壽險

保障型萬能壽險的一個關鍵特色在於其投資組件的處理方式。傳統的永久性保單如終身壽險包含現金價值帳戶，隨著時間累積投資增長，部分保費會投入這些帳戶。雖然保障型萬能壽險技術上也包含現金價值，但其增長幅度較全額永久性保障來得微小。

這種設計理念直接轉化為成本節省。由於保障型萬能壽險不以現金價值累積和投資增長為優先，保費遠比終身壽險便宜。這對於尋求簡單、永久保障且不想承擔投資複雜性或高額費用的個人來說具有很大吸引力。Aite-Novarica集團的研究委員Ken Toffolo指出，年長申請人尤其能從這種結構中受益——他們可以獲得終身保障，無需管理投資績效或支付與財富累積相關的高額保費。

與一般的萬能壽險（另一種永久性選擇）相比，保障型萬能壽險對於年長申請人的保費仍具有競爭力。然而，萬能壽險需要更積極管理其現金價值帳戶，涉及持續的投資績效決策——這對許多消費者來說是一種行政負擔，他們更偏好避免。

為何長者特別看重保障型萬能壽險

壽險核保通常主要依賴兩個因素：年齡和健康狀況。這使得隨著申請人年齡增長，獲得經濟實惠的保障變得越來越困難。定期壽險雖然提供最便宜的保費，但一旦申請人進入80歲，往往就無法再購買。相反，終身壽險在高齡時變得過於昂貴。

保障型萬能壽險填補了這一市場的關鍵保障空白。正如Toffolo所解釋的，當傳統定期壽險不再適用於較年長的申請人時，它的定價接近定期壽險，卻比終身壽險便宜得多。此外，保障型萬能壽險的核保年齡可以延伸到80多歲，使得這種保障在其他選擇變得不切實際或負擔不起時，仍然可行。

成本差異非常顯著。根據行業基準，一份面值10萬美元的保障型萬能壽險，適用於85歲女性的月保費約為1,134美元。而同樣申請人的終身壽險月保費約為1,420美元，約高出25%。對於權衡選擇的長者來說，保障型萬能壽險提供了一條更容易獲得終身保障的途徑。

保單彈性：隨著情況變化調整保障

保險資訊協會媒體關係主管Scott Holeman強調，保障型萬能壽險所具備的彈性是其一大吸引力。與其他萬能壽險變體類似，保障型萬能壽險允許你根據財務狀況和保險需求的變化，調整死亡給付金額、修改保障期限或改變繳費頻率。

許多保單還包含可選的附加條款——你可以加入的特殊功能，以定制你的保障。其中一個受歡迎的選項是退還保費附加條款，若你在特定期限內取消保單，則退還已支付的全部或部分保費。這個功能為那些對長期繳費猶豫不決的人提供額外的安心感。

如何做出決策：保障型萬能壽險是否適合你？

選擇合適的壽險類型最終取決於你的具體情況和財務目標。首先要明確你的核心保障需求。如果你年輕且正在建立財務基礎，定期壽險通常能以最低成本提供足夠的保障，未來若情況需要，也可以升級為其他類型。

然而，如果你的重點是獲得永久保障，且不強調現金價值增長，並希望找到一個實際延續一生的經濟實惠方案，保障型萬能壽險值得認真考慮。它結合了永久性、經濟性和可及性——尤其適合年長申請人，為尋求保障而不想承擔過多複雜性或成本的消費者提供了一個實用的選擇。