7 個技術分析工具，2024 年 Swing 交易者不可或缺

什麼是搖擺交易？簡單來說，這是一種持有加密資產數天到數週，以利用短期價格波動的方法。如果將其與長期買入並持有策略 (buy-and-hold)相比，搖擺交易更具彈性，但也需要技術分析的技巧。

並非每個人都能全天盯著圖表進行日內交易，也不是每個人都能耐心持有代幣數年。搖擺交易正是介於這兩者之間的理想選擇。要在這種交易風格中取得成功，你需要使用適合的技術指標。以下文章將介紹7個所有搖擺交易者都應該知道的強大分析工具。

1. 移動平均線 (Moving Average) - 判斷基本趨勢的工具

在分析價格圖表時，首先要回答的問題之一是：「目前的趨勢是什麼？」移動平均線能幫助你回答這個問題。

這個工具的運作方式是計算某段時間內資產的平均價格 (例如：20天、50天或200天)。結果呈現為一條平滑的線，而非複雜的鋸齒圖，有助於你輕鬆辨識主要趨勢。

大多數搖擺交易者會比較兩條不同的移動平均線：一條短期 (20天)，一條長期 (200天)。當短期線突破長期線向上時，為多頭信號 (金叉)，暗示上升趨勢可能會持續。相反，當短期線跌破長期線，則為空頭信號 (死叉)。

你也可以將移動平均線用作動態支撐或阻力位。許多交易者會在價格回落並反彈到移動平均線時進場買入，或在價格跌破該線時退出。

2. 相對強弱指標 (RSI) - 發現反轉機會

RSI是一個振盪指標，幫助你判斷資產是否過買或過賣。RSI值在0到100之間，解讀非常簡單：

• RSI高於70：資產過買，可能即將調整
• RSI低於30：資產過賣，可能反彈

計算RSI時，會比較過去14天的平均漲幅與平均跌幅 (14為預設值，但你也可以調整)。

實例：假設比特幣大幅上漲，RSI達到75，表示買盤壓力很大。聰明的交易者會開始考慮賣出或部分獲利。反之，如果RSI跌到25，則表示賣壓過重，價格可能即將反彈。

一個重要點：RSI非常靈活。有些交易者用7天的RSI來提高敏感度，有些則用21天來看得更全面。根據你的交易風格調整即可。

3. 布林帶 (Bollinger Bands) - 判斷超買超賣區域

如果你想像一條道路兩側有圍欄，布林帶就是這個概念。這個工具由三條線組成：

• 中線：移動平均線 (通常是20天)
• 上下圍欄：由標準差計算，隨價格波動而擴張或收縮

當波動性增加時，圍欄會擴大；波動性降低時，圍欄會收窄。這非常有用，因為：

• 當價格觸及上圍欄時，資產通常過買
• 當價格觸及下圍欄時，資產通常過賣

你可以在價格觸及上圍欄時賣出，或在觸及下圍欄時買入。

布林帶也具有高度可調性。有些交易者用10天的設定來捕捉快速變動，有些則用20天甚至更長。

4. 費波那契回撤 (Fibonacci Retracement) - 判斷支撐與阻力

費波那契回撤基於一組自然數列，稱為費波那契數列。應用於市場時，它幫助你找到資產在調整時可能停止的價格水平。

用法非常簡單：選擇圖表上的一個高點和低點，工具會在重要的百分比位置畫出水平線：23.6%、38.2%、50%、61.8%、100%。

這些水平被視為價格可能反彈或停止的「停靠點」。例如：如果比特幣從$30,000漲到$40,000後回落，你可以用費波那契找出可能的支撐點 (可能在38.2%或50%的位置)。

有趣的是，交易者也可以加入自訂的水平，例如76.4%，以獲得更詳細的分析。

5. MACD (Moving Average Convergence Divergence) - 捕捉動能變化

MACD是一個趨勢指標，設計用來捕捉動能的變化。計算方式如下：

1. 取12日EMA減去26日EMA (得到MACD線)
2. 畫出一條9日EMA作為「信號線」

解讀方式：

• MACD線向上突破信號線：買入信號，可能開始上升
• MACD線向下突破信號線：賣出信號，可能開始下跌

此外，可以觀察MACD柱狀圖 (histogram)，它顯示MACD線與信號線之間的差距。柱狀圖擴大代表買盤動能增加，縮小則代表賣壓增加。

6. 一目均衡表 (Ichimoku Cloud) - 全面性搖擺交易工具

一目均衡表又稱Ichimoku Kinko Hyo，是一個複雜但非常強大的工具。它由五個主要部分組成：

1. Tenkan-sen：快速線，計算過去9個周期的最高價與最低價的平均
2. Kijun-sen：較慢的線，計算過去26個周期的最高價與最低價的平均
3. Chikou Span：延遲線，將當前價格向後移26個周期
4. Senkou Span A與B：形成「雲」，提前投影到未來

當價格在雲之上，趨勢偏多；在雲之下，偏空。雲也作為動態支撐與阻力區域。

這個工具能提供整體市場的視角，幫助搖擺交易者節省分析時間。

7. 交易量 (Volume) - 確認趨勢的強度

交易量是指在一定時間內交易的股票或合約數量。它非常重要，因為能反映有多少人相信某個價格動作。

基本規則：

• 價格上升 + 高交易量 = 買盤壓力大，趨勢可靠
• 價格下降 + 高交易量 = 賣壓大，趨勢可靠
• 價格上升 + 低交易量 = 動能較弱，可能是陷阱

搖擺交易者可以將交易量與其他指標結合。例如：若移動平均線出現金叉信號，但交易量很低，則需保持警覺，因為趨勢可能缺乏動力。

結合多個指標 - 成功的關鍵

最重要的是：不要只依賴單一指標。成功的搖擺交易者通常會結合2-3個指標，以獲得全面的市場觀察。

例如：

• 使用移動平均線判斷整體趨勢
• 利用RSI尋找較佳進場點 (等待RSI回落至30以下再買入)
• 用布林帶確認支撐與阻力
• 配合交易量確認動能

此外，風險管理也非常重要。務必設定止損 (stop loss)，以保護資金，並在合理的價位獲利了結 take profit。避免過度使用槓桿，尤其是剛開始進行搖擺交易時。

什麼是搖擺交易？它不僅僅是看幾個指標，而是結合知識、工具、紀律與風險管理的藝術。從基本工具如移動平均線和RSI開始，逐步提升技能，掌握更複雜的工具如一目均衡表。實踐、犯錯、學習，才是通往成功的唯一道路。