外匯市場是什麼？2025年新手投資者詳細指南

外匯是什麼 - 基本定義

近年來，外匯交易已成為越南一個熱門的投資選擇。然而，許多人仍對此概念存在誤解。

外匯 (Forex 或 FX) 不僅僅是貨幣。根據廣義定義，外匯可以包括：

• 外幣：USD、EUR、AUD、JPY…
• 國際支付工具：銀行卡、匯票、支票
• 國際證券：債券、外國公司股票
• 數字資產：比特幣、以太坊
• 黃金及貴金屬：被認可為外匯
• 國內貨幣在國際交易中的使用：如CNY在非洲國家使用

在交易背景下，forex 指的是一個去中心化的市場，參與者可以買賣並交換不同的貨幣，以達到多種目的：進出口、風險對沖或投機獲利。

目前，外匯市場的平均交易量達到每日至5.3兆美元，使其成為全球最大金融市場，遠超股市或債市。

外匯交易的特點

交易商品 - 貨幣對

不同於股票市場的個股買賣，外匯以貨幣對的形式運作。例如：EUR/USD 是歐元 (EU) 與美元 (美元) 的貨幣對。

由於匯率持續受到經濟、地緣政治、市場心理等因素的影響，這創造了不斷的交易機會。

基本匯率概念

Base Currency (基準貨幣)：在貨幣對中位於前方的貨幣，代表基礎價值。

• 例如：EUR/USD = 1.1500 表示1歐元 = 1.1500美元

Quote Currency (報價貨幣)：在貨幣對中位於後方的貨幣，用來定價。

主要貨幣對

雖然有超過30種貨幣在交易，但主要貨幣對佔市場價值的85%：

符號	國家	貨幣名稱
USD	美國	美元
EUR	歐盟	歐元
JPY	日本	日元
GBP	英國	英鎊
CHF	瑞士	法郎
CAD	加拿大	加幣
AUD	澳洲	澳幣
NZD	紐西蘭	紐幣

運作方式 - 從預測到獲利

利潤獲取原理

外匯交易基於一個簡單的原則：預測匯率變動方向，然後買入或賣出以獲取差價利潤。

如果你認為EUR/USD會升值，你就買入 (稱為多頭（Long）)。如果預測相反，則賣出 (稱為空頭（Short）)。

示意範例

你用11,500美元以1.1500的匯率買入10,000歐元。兩週後，匯率升至1.2500，你賣出10,000歐元，獲得12,500美元。利潤：1,000美元。

不過，交易平台提供槓桿 (leverage)，允許你用僅60美元 (以200倍槓桿)進行交易。這是優勢，但同時也是雙刃劍。

其他資產在外匯平台上

除了基本的外匯，現代交易平台還提供：股指、商品、黃金、加密貨幣。

你需要了解的專業術語

Long (買入)：預測價格上升，買入以待高價賣出。

Short (賣出)：預測價格下降，先賣出再買入，從差價中獲利。

Leverage (槓桿)：允許用較少資金進行較大規模的交易。例如：50:1、100:1、500:1的槓桿。

Margin (保證金)：維持交易所需的最低存款。

Pip (點子)：匯率最小變動單位，通常是千分之一。例如：EUR/USD由1.2000變到1.2005，為5點。

Spread (價差)：買價 (bid) 與賣價 (ask)之間的差距，以點數計算。這是交易所的主要收入來源。

Lot (交易單位)：交易單位 - Nano (100單位)、Micro (1,000)、Mini (10,000)、Standard (100,000)。

其他類型的外匯市場

現貨外匯市場

按約定價格交易，即時或兩個工作日內結算。在越南，這類交易被禁止。

差價合約（CFD）(Contract For Difference)

雙方之間的價差合約，不需持有實體資產。佔越南99%的外匯交易。不被禁止，但建議選擇持有國際牌照的交易平台 (ASIC、FCA、CySEC) 以保障安全。

期貨合約

約定在未來某個日期以固定價格交換貨幣。較少在越南使用。

選擇權 (FX Options)

允許預測匯率升降，若預測正確即可獲利，預測錯則損失。

貨幣ETF

追蹤某種貨幣相對美元或貨幣籃的價值的基金。在越南不常見。

外匯交易的優勢

超低成本

無資產管理費、經紀費或稅金。經紀商僅從點差中獲利，即買賣價差。

24/7市場

全球全天候運作，適合非工作時間參與。你可以早上、下午、晚上甚至睡覺時交易。

無人能操控

每日交易量達5兆美元，且有政府、銀行、企業、散戶等眾多參與者，無任何機構甚至央行能控制市場。

( 槓桿的威力 用少量保證金即可獲得百倍甚至千倍的利潤。例如：60美元保證金可用200倍槓桿交易12,000美元，但槓桿也會放大損失。

) 低門檻 只需幾百萬越南盾即可開始。其他市場如股市、房地產或貴金屬，資金門檻較高。

開始外匯交易的九個必要步驟

步驟1：掌握8個基礎概念

交易前，需熟悉：Long、Short、Leverage、Margin、Pip、Spread、Lot、CFD。理解這些概念有助於正確下單與有效管理風險。

步驟2：了解交易模型

主要有5種外匯市場：現貨外匯 ###越南禁止###、CFD (允許但須國際牌照)、期貨、選擇權、ETF。在越南，主要透過CFD交易。

( 步驟3：選擇可信賴的交易平台 標準：持有國際牌照 )必須###、低點差、低佣金、多樣產品、易用平台。比較多個平台後再決定。

( 步驟4：開設帳戶 提供基本資料：身分證正反面、電子郵件、電話、銀行帳戶。身份驗證流程通常需數小時至數天。

) 步驟5：選擇貨幣對進行交易 分析因素：

• 經濟狀況：經濟疲弱貨幣貶值，經濟強勁則升值。
• 貿易地位：出口多的國家貨幣較強。
• 政治局勢：選舉、利率政策等影響匯率。

步驟6：確定保證金金額

若要交易100,000美元，保證金1%，則需存款1,000美元。安全規則：每次只用資金的2%投入一個貨幣對。

步驟7：決定買入或賣出

• 買入：預測匯率會升，利潤隨匯率上升而增加。
• 賣出：預測匯率會跌，利潤隨匯率下降而增加。

步驟8：設置風險管理指令

使用兩種主要指令：

• 止損（Stop Loss）：在較低價格平倉，限制損失。
• 獲利（Take Profit）：在較高價格平倉，鎖定預期利潤。

範例：EUR/USD現為1.11128，你預測會升至1.2000再回落，設置在1.2000的賣出止盈，當價格到達時自動平倉。

步驟9：持續監控與調整

外匯市場變動頻繁。避免感情用事，堅持策略，不斷學習，相信紀律與耐心會帶來利潤。

影響外匯市場的因素

中央銀行

通過量化寬鬆 (QE)或緊縮貨幣政策控制貨幣供應。這些政策直接影響貨幣價值。

經濟消息與數據

投資者偏好經濟前景良好的國家。正面經濟消息會促使貨幣需求增加，推升匯率。

市場心理

當交易者相信某貨幣會朝某個方向走，他們會跟隨交易。這種共識可能擴大波動。

管理與監管規範

外匯市場規模巨大，但監管較少，因為缺乏24/7監督機構。取而代之的是國內組織監督，並要求供應商遵守標準：

• 美國：CFTC (商品期貨交易委員會) 和 NFA ###國家期貨協會###
• 歐洲：FCA、CySEC
• 亞太：ASIC

建議選擇持有這些機構牌照的交易平台，以保障權益。

日交易規模

外匯市場每日處理約5兆美元，相當於每小時220億美元。主要參與者包括：

• 大型金融機構 (50%)
• 跨國公司 (15%)
• 政府與銀行 (10%)
• 散戶投資者 (25%)

特別提醒：投機者佔比高達90%，主要集中在USD、EUR、JPY。

參與外匯市場的群體

1. 政府與中央銀行：管理國家貨幣供應
2. 大型銀行：進行大量交易
3. 外匯經紀商：提供交易平台
4. 散戶投資者：約佔三分之一，日交易總額達1,700億美元

總結

外匯市場是具有吸引力的投資機會，入場成本低、全天候運作、無人能操控、潛在利潤高。然而，外匯也是一把雙刃劍——利潤與損失可能同樣巨大。

成功的關鍵在於：

• 深入理解基本概念
• 選擇可信賴的交易平台
• 嚴格風險管理 (止損、獲利)
• 持續學習與更新知識
• 堅持既定策略，不感情用事

掌握這些知識，你就已經準備好以更有策略的方式進入外匯交易世界，成功的機會也會更接近。