新手股票交易指南 - 9個必掌握的原則

想在股票投資中取得成功嗎？這些是任何投資者都必須了解的關鍵原則。除了學習理論外，交易者還需要不斷更新市場資訊，並向有經驗的投資者學習。本文將總結9條黃金原則，幫助你提升股票投資績效。

1. 選擇適合你的策略

首先，你需要明確自己屬於哪一類：

短期投資 - 採用日內交易策略，依靠技術分析尋找買賣點。這種方式要求你持續追蹤市場，有較高的風險承受能力，並具備讀取圖表和技術信號的知識。

長期投資 - 採用買入並持有策略，根據基本面分析和財報選股。你不需要每天盯盤，風險較低，但需要對行業和公司有深入了解。

確定策略後，務必嚴格遵守，以避免因心理因素而做出錯誤決策。

比較兩種方法：

2. 多元化投資組合 - 保護你的資產

這是所有經驗豐富投資者都推薦的秘訣。甚至沃倫·巴菲特也堅持這一原則。多元化有助於降低重大損失的風險。

你可以通過以下方式多元化：

• 投資不同產業的股票
• 投資於指數基金 (S&P 500、VN30等)
• 結合多種資產：股票、加密貨幣、外匯

股票指數已經是多元化的投資組合。當熊市來襲，這些指數的跌幅通常較個股小。在牛市階段，投資指數可能不會像個股那樣大幅上漲，但長期來看，收益仍遠高於存款或債券。

3. 選擇優質股票的技巧

如果採用長期投資法，選對股票是生死攸關的決定。你需要：

• 閱讀公司財報
• 理解其發展策略
• 評估產品的市場潛力

優質股票的特徵：

◆ 低負債，短期償付能力指標 (短期資產/短期負債) > 1.5

◆ 營收和利潤連續5年成長 (除非遇到整體經濟危機)

◆ 利潤率、ROE、ROA等指標逐年提升

◆ 穩定派發股息

◆ 管理層具有信譽，無違法或隱瞞資訊的紀錄

優秀的管理團隊扮演關鍵角色。越南如Vicostone、Vingroup、Vinamilk、Hòa Phát等大公司，過去10年都由連續獲獎的管理層領導，成長迅速。

優質股票在熱潮市場中可能不會大幅漲升，但在市場下跌時卻是避險的黃金資產。這是經驗豐富的投資者常推薦新手採用的策略。

4. 根據市場趨勢調整投資組合

市場不斷變化，即使是長期投資者也應定期檢查績效並調整比重。

例如：COVID-19爆發時，央行放鬆貨幣政策，降低利率。借貸變得容易，房地產需求上升，帶動相關股票價格上漲。但到2022年初，政策收緊，房市需求下降，房地產股又回落。

聰明的投資者懂得適應新政策和趨勢。沃倫·巴菲特雖然長期持有，但其伯克希爾基金的持股組合卻在不斷調整。

5. 風險管理 - 生存的關鍵

尤其是短線交易，控制風險是存活和成長的關鍵。

使用止損指令來保護資產：

◆ 止損賣出 (Sell Stop)： 當股價跌至預設點時賣出，避免進一步損失。

◆ 止搶買入 (Buy Stop)： 在特定價位買入，跟隨上升趨勢。

有效技巧：設定10%至15%的止損點，幫助你控制風險，即使虧損也在可承受範圍內。

6. 精準掌握買入賣出時機

經驗豐富的投資者會用技術分析尋找最佳點。

兩個常用指標：

◆ RSI (相對強弱指標)： 衡量價格波動程度。RSI < 30 表示超賣，可能反彈；RSI > 70 表示超買，可能見頂。

◆ 隨機指標 (Stochastic)： 衡量趨勢強度。>80 表示超買，可能轉跌；<20 表示超賣，可能反彈。

如果還不熟悉，可以從這兩個指標的基本交易信號開始。

7. 捕捉股票底部的技巧

成功捕底能最大化獲利，但風險也很高。建議只用少量資金。

判斷底部的跡象：

◆ 股價不斷創新低，但RSI、Stochastic等指標卻在上升，顯示賣壓逐漸減弱

◆ 股價開始形成較高的底部，顯示賣壓已經減弱

◆ 在下跌趨勢中出現大量成交，投資者在「抄底」

**注意：**不要在投機股或低於面值的股票底部進場，這些股票跌得很深，風險較大。

8. 控制投資慾望 - 勿借款投資

只用自己資金投資，即使虧損也不會影響長遠。絕對不要借錢交易，因為風險巨大。

若想放大收益，可以使用有控管的槓桿 (使用槓桿)。例如：用1:20的槓桿操作阿里巴巴股票，只需$100 即可控制$2,000的持倉。在最壞情況下，只會損失本金，不會負債。股價上漲1%，就能獲利20%。

9. 持續學習與穩定心態

為了不在投資中虧損，你需要不斷學習、分析和實踐。模擬交易帳戶是練習分析技巧的好工具，無需冒實資風險。

市場波動劇烈，一個大幅盈利的倉位可能在1-2天內變成虧損。保持冷靜，分析背後的原因，做出正確的持有或止損決策。不要讓恐懼或慌亂驅使你匆忙止損，否則可能後悔莫及。

結論

學習股票交易需要耐心、紀律和穩定的心態。運用上述原則，你將建立堅實的基礎，走向長期成功的投資之路。