外匯市場是什麼？新手全面外匯交易指南

外匯 (外匯市場) - 基本定義

近年來，外匯交易越來越受到越南投資者的關注。然而，仍存在一些對 foreign exchange market 及其運作方式的普遍誤解。

外匯市場 (或稱 Forex、FX) 是一個去中心化的市場，貨幣在此進行交易。廣義上，外匯可以包括：

• 外幣：USD、EUR、AUD、JPY 及其他國際貨幣單位
• 國際支付工具：國際銀行卡、匯票、匯款單
• 價值證券：政府債券、國際公司股票
• 加密貨幣：比特幣、以太坊及其他數字貨幣
• 黃金：貴金屬，也被視為一種外匯

在現代交易背景下，foreign exchange market 主要指的是交易者買賣貨幣對，並從匯率波動中尋求利潤的市場。

外匯市場是如何運作的？

市場規模與特性

外匯交易市場是全球最大的金融市場之一，平均每日交易量高達5.3萬億美元。這數字顯示外匯市場極為活躍且具有高度流動性。

與股票或債券市場相比，Forex 仍保持規模領先。匯率的持續波動為熟悉市場的交易者創造了無數賺錢機會。

主要貨幣對交易

雖然外匯市場上有超過30種主要貨幣在交易，但“主要”貨幣對佔市場價值的85%，且具有最高的流動性。

主要貨幣對包括：

• EUR/USD (歐元/美元)
• USD/JPY (美元/日元)
• GBP/USD (英鎊/美元)
• AUD/USD (澳元/美元)
• USD/CHF (美元/瑞士法郎)
• NZD/USD (紐元/美元)
• USD/CAD (美元/加幣)

在每個貨幣對中，有兩個組成部分：基礎貨幣 (base currency - 位於左側) 和 報價貨幣 (quote currency - 位於右側)。匯率反映這兩種貨幣之間的相對價值。

外匯交易是如何進行的？

基本交易原則

要進行外匯交易，你需要預測匯率的變動方向並下單。主要有兩種交易方向：

1. 買入 (Long)：預期貨幣對價格上漲，買入後等待價格上升再賣出以獲利。

2. 賣出 (Short)：預測貨幣對價格下跌，賣空後等待價格下跌再買回以獲利。

實際交易範例

假設你決定交易 EUR/USD。當前匯率為 1.1500 (即1歐元=1.1500美元)。

你預計歐元會升值，因此用11,500美元買入10,000歐元。兩週後，匯率升至1.2500，此時你決定賣出10,000歐元，獲得12,500美元。

結果：你從這筆交易中賺取了1,000美元的利潤。

不過，外匯市場的特點是你不需要大量資金就能進行大額交易。透過槓桿 (leverage)，你只需支付一小部分保證金 (例如60美元)，就能控制價值數萬美元的交易。

重要術語與概念

為了有效進行外匯交易，你必須熟悉專業術語：

Leverage (槓桿)：允許你用較少的資金控制較大的交易量。槓桿比例常見有50:1、100:1、200:1等。

Margin (保證金)：你需要存入交易平台的資金，用於開倉和維持持倉。這是參與市場的必要資金。

Pip (點數)：衡量匯率變動的最小單位。例如，EUR/USD 從1.2000升至1.2005，變動為5點。

Spread (價差)：買入價 (bid) 與賣出價 (ask) 之間的差距。這是外匯經紀商的收入來源。

Lot (交易單位)：你買賣的貨幣數量。有多種大小，從 nano (100單位)、micro (1,000單位)、mini (10,000單位) 到標準手 (100,000單位)。

影響外匯市場的因素

外匯市場受到多種力量的影響：

中央銀行政策

中央銀行控制貨幣供應量，制定政策直接影響匯率。例如，量化寬鬆 (增加貨幣供應) 通常會導致貨幣貶值。

經濟與金融消息

有關國家經濟的正面消息會刺激該國貨幣需求，若貨幣供應未同步增加，則貨幣會升值。

市場情緒

交易者常根據對市場走向的預期行動。當多數交易者相信某貨幣會升值，他們會買入，推動需求上升，進而推升匯價。

政治地緣因素

重大政治事件、選舉或衝突可能對匯率產生顯著影響。

投資外匯的優勢

交易成本極低

外匯市場的交易成本是所有金融市場中最低的。你不需支付資產管理費、經紀佣金或高額稅金。主要收入來自價差 — 買賣價之間的差額。

24小時運作

不同於股票或其他市場有固定收盤時間，外匯市場全天候24/5運作，全球皆可交易。這讓你可以在任何時間依照個人行程進行交易。

無市場操控

由於市場規模巨大且參與者眾多，沒有任何機構、組織或銀行能完全控制外匯市場。這確保了交易的公平與透明。

槓桿的威力

透過槓桿，你可以控制遠大於保證金的交易規模。例如，200:1的槓桿，只需100美元就能交易20,000美元。

低門檻進入

你只需幾百萬越南盾的保證金就能開始交易外匯。這與股票、房地產或其他資產市場需要較大資金的情況截然不同。

8步驟入門外匯交易指南

步驟1：學習基本概念

在開始交易前，你需要理解長短、多空、槓桿、保證金、點數、價差和交易單位等專業術語。這些概念是理解交易工具與正確下單的基礎。

步驟2：了解不同交易市場

外匯交易有多種方式：

即期外匯市場：即時交易，兩個工作日內結算。這是銀行與金融機構常用的市場。

外匯差價合約 (CFD)：不實際持有貨幣，只預測價差。這是越南最常見的交易方式 (約99%的外匯平台)。

期貨合約：允許在未來某個特定日期以預定價格進行交易。

期權 ###Options###：預測價格將升或降，與固定價格比較。

貨幣ETF：追蹤貨幣相對美元價值的交易所交易基金。

( 步驟3：選擇可信交易平台

最重要的標準是平台必須獲得國際監管機構許可，如 ASIC )澳洲###、FCA ###英國###、CySEC (賽普勒斯)。此外，還應比較交易成本、佣金、產品範圍與平台介面。

( 步驟4：開設交易帳戶

開戶時，你需提供：

• 身份證件 )雙面###
• 電子郵件與電話號碼
• 銀行帳戶資訊

( 步驟5：選擇交易貨幣對

分析因素以預測價格走向：

經濟狀況：若美國經濟疲弱，美元會受到負面影響。你可以賣出美元，買入經濟較強國家的貨幣。

貿易地位：出口多的國家會獲得較多外匯，刺激經濟並推升貨幣升值。

政治局勢：重大政治事件、選舉或政策決策會直接影響貨幣。

) 步驟6：確定保證金金額

根據平台政策計算保證金需求。一個實用原則是：每筆交易只用約2%的資金作為保證金。例如，若交易100,000美元，保證金比例為1%，則需存入1,000美元。

( 步驟7：決定買入或賣出

買入 )Long###：若你認為基礎貨幣會升值：

• 利潤隨價格上漲而增加
• 價格下跌則虧損

賣出 (Short)：若你認為基礎貨幣會貶值：

• 利潤隨價格下跌而增加
• 價格上漲則虧損

( 步驟8：使用止損與限價單管理風險

止損單 )Stop Loss(與限價單 )Take Profit(是必備工具：

止損單：自動在價格達到設定點時平倉，降低損失。

限價單：在預設利潤點自動平倉。

範例：EUR/USD 現在是1.11128，你預計會升到1.2000再回落。你設置在1.2000的賣出限價單，當匯率達到此價時，系統會自動執行賣出。

) 步驟9：監控與調整

最重要的是不要感情用事。市場經常波動，但你需堅持策略。持續學習、分析並改善交易技巧，以實現長期盈利。

誰在參與外匯市場？

主要參與者包括：

政府與中央銀行：進行交易以調節貨幣匯率，確保外匯供應，支持國家經濟。

大型商業銀行：佔大部分交易量，為客戶執行大宗交易。

外匯經紀商：提供交易服務給散戶投資者。

散戶投資者：約佔每日交易量的1/3，約1.7萬億美元，佔每日總規模5萬億美元。

交易規範與安全注意事項

外匯市場規模巨大，但監管較為分散，沒有單一監管機構。各國由不同組織監督：

在美國，主要有 CFTC (商品期貨交易委員會) 和 NFA 國家期貨協會。

為保障安全，建議選擇獲得 ASIC 澳洲、FCA 英國、CySEC 賽普勒斯等權威監管機構許可的交易平台。

結論

foreign exchange market 是一個龐大且充滿動態的金融市場，充滿各種賺取利潤的機會。具有透明、入市成本低、門檻小的特點，Forex 成為全球投資者的熱門選擇。

然而，外匯市場也存在風險。成功需要你掌握基礎知識、持續實踐、嚴格風險管理並遵循交易策略。

從小開始學習，累積經驗，逐步建立交易技巧，是在外匯交易世界取得成功的關鍵。