T-Mobile USA обращается к рынкам капитала с выпуском старшего долга на сумму $2 миллиардов

T-Mobile US Inc. (TMUS) обозначила планы по продаже облигаций на сумму примерно 2,0 миллиарда долларов через свою полностью принадлежащую дочернюю компанию, T-Mobile USA, Inc. Компания планирует выпустить старшие долговые ценные бумаги в двух траншах с разными сроками погашения и структурой купонов.

Структура долга и график

Первый компонент включает $1.150 миллиарда в виде старших облигаций с купоном 5.000% с погашением в 2036 году, в то время как второй транш состоит из $850 миллионов с купоном 5.850% и датой погашения в 2056 году. Такой двухуровневый подход позволяет T-Mobile USA сбалансировать краткосрочные и долгосрочные потребности в финансировании, управляя при этом рисками процентных ставок. Ожидается, что сделка будет завершена 12 января 2026 года после завершения процесса зарегистрированного публичного размещения.

Стратегия распределения капитала

T-Mobile USA намерена использовать доходы от этой продажи облигаций для рефинансирования, решая существующие долговые обязательства через стратегическое управление долгом. Помимо сокращения долга, компания может направить средства на общекорпоративные инициативы, поддерживающие расширение операций и стратегические приоритеты.

Двухсрочная структура предложения отражает осознанный подход T-Mobile к оптимизации структуры капитала, позволяя компании получать доступ к благоприятным рыночным условиям при сохранении финансовой гибкости для корпоративных нужд.