Frontdoor заключает крупную сделку по приобретению 2-10 Home Buyers Warranty и обеспечивает финансирование на сумму 1,47 млрд долларов

Frontdoor, Inc. (NASDAQ: FTDR) успешно завершила приобретение 2-10 Home Buyers Warranty после получения всех необходимых регуляторных одобрений и выполнения всех условий закрытия сделки. Лидер рынка гарантий на дома из Мемфиса также объявил о ценах и завершении крупного кредитного соглашения на сумму 1,47 миллиарда долларов, структурированного для поддержки сделки.

Детали сделки и финансовая структура

Приобретение 2-10 Home Buyers Warranty представляет собой сделку полностью за наличные на сумму $585 миллионов, с учетом стандартных корректировок после закрытия, включающих наличные средства, существующие долговые обязательства, издержки по сделке, требования к оборотному капиталу и регуляторные резервы капитала, поддерживаемые внутри бизнеса на момент закрытия.

Кредитное соглашение состоит из трех компонентов: $418 миллионов долларов по Транш А по кредиту с фиксированным сроком, $800 миллионов долларов по Транш В и $250 миллионов долларов по револьверной линии кредита. Компания использовала эти средства для погашения предыдущих долговых инструментов, погашенных в 2026 и 2028 годах, финансирования приобретения 2-10 Home Buyers Warranty и поддержания гибкости для программ обратного выкупа акций и общекорпоративных инициатив.

Стратегическое влияние и расширение рынка

По словам Билла Кобба, председателя и генерального директора Frontdoor, сделка укрепляет рыночную позицию компании за счет объединения дополняющих друг друга сервисных предложений. Портфель гарантий 2/10, особенно гарантия на новые строительные конструкции, расширяет присутствие Frontdoor в смежных сегментах рынка и создает возможности для кросс-продаж через существующие платформы гарантий на дома и услуги по требованию.

Эта сделка значительно повышает конкурентоспособность Frontdoor за счет немедленного увеличения числа участников, доходов и прибыльности. Бренд 2-10 HBW обладает более чем 40-летним опытом работы в отрасли, защищая около 5,8 миллиона жилых объектов и поддерживая партнерские отношения с тысячами специалистов по недвижимости, застройщиками и поставщиками услуг по всей стране.

Текущая бизнес-основа Frontdoor

Frontdoor действует как материнская компания, управляющая American Home Shield, которая обслуживает около двух миллионов участников и занимает лидирующие позиции в категории планов домашнего обслуживания. American Home Shield предлагает комплексную защиту до 23 основных систем и устройств дома, обеспечивая домовладельцам предсказуемость бюджета и удобство обслуживания.

Приложение Frontdoor, работающее на базе собственной технологии Streem, позволяет осуществлять видеоконсультации в реальном времени, связывая домовладельцев с квалифицированными специалистами для диагностики и решения проблем. Платформа также предоставляет практические преимущества, такие как инструкции по самостоятельному ремонту, скидки на услуги и дополнительные ценности.

История гарантий 2-10 Home Buyers Warranty

Основанная и расположенная в Колорадо, 2-10 Home Buyers Warranty зарекомендовала себя как надежный поставщик защиты для новых строительных конструкций, систем и устройств, применимых как к новым, так и к существующим жилым объектам. Более 40 лет работы компании демонстрируют глубокую рыночную экспертизу и прочные отношения в сфере жилой недвижимости и домашних услуг.

Консультационные услуги

BofA Securities выступила в роли финансового советника Frontdoor, юридическую поддержку оказывала Simpson Thacher & Bartlett. Evercore выступила финансовым советником 2-10 Home Buyers Warranty, а Ropes & Gray предоставляла юридические услуги.

Инвестиционные отношения: Мэтт Дэвис, 901-701-5199, IR@frontdoorhome.com
Контакт для СМИ: Том Коллинз, 901-701-5198, MediaCenter@frontdoorhome.com