## Американский фондовый рынок 2024: Возможности и вызовы для глобальных инвесторов

### Положительные сигналы с Уолл-стрит

Когда речь заходит о крупнейших инвестиционных возможностях, невозможно не упомянуть американский фондовый рынок — место сосредоточения более 75% глобальной рыночной капитализации. Это крупнейшая биржа в мире с общей стоимостью более 46,5 трлн долларов США по состоянию на III квартал 2022 года. Эта система включает две основные биржи: Нью-Йоркскую фондовую биржу (NYSE) с капитализацией около 30,1 трлн долларов и Nasdaq, где зарегистрированы тысячи компаний из различных секторов.

Благодаря текущим ценам на американские ценные бумаги, инвесторы наблюдают за заметным циклом восстановления. После сложного периода 2022-2023 годов, вызванного инфляцией, российско-украинской войной и политикой повышения процентных ставок, рынок начал активно восстанавливаться с октября 2023 года.

### Основные индексы и показатели эффективности

Для отслеживания рынка инвесторы должны хорошо понимать четыре ключевых индекса:

**Индекс Dow Jones (DJIA)** создан в 1896 году Чарльзом Дау и представляет около 25% рыночной стоимости американского фондового рынка. В индекс входят 30 крупнейших компаний, и он тщательно отслеживается для оценки общего экономического положения. По состоянию на 27/03/2024 индекс Dow Jones составляет 39 411 пунктов.

**S&P 500** появился в 1957 году и включает 500 крупнейших публичных компаний, составляющих до 70% всей рыночной стоимости биржи. Этот индекс считается лучшим стандартом для оценки акций с крупной капитализацией по всему миру. По состоянию на 27/03/2024 уровень S&P 500 составляет 5 220 пунктов.

**Nasdaq Composite** основан в 1971 году и включает более 3 000 зарегистрированных компаний, включая множество технологических предприятий и стартапов. Этот индекс склонен отражать отношение инвесторов к технологическому сектору. На 27/03/2024 Nasdaq Composite зафиксировал уровень 18 210 пунктов.

**Nasdaq 100** появился в 1985 году и включает 100 ведущих компаний на Nasdaq. Этот нефондовый индекс особенно сосредоточен на секторах технологий, телекоммуникаций, биотехнологий, медиа и услуг. Цена на 27/03/2024 — 18 269 пунктов.

### Впечатляющая динамика за последние 5 лет

Американский фондовый рынок продемонстрировал впечатляющие показатели. Индекс S&P 500 вырос на 85,78% за 5 лет; Dow Jones — на 54,13%; Nasdaq 100 — на 147,43%. Также крупные акции показали значительный рост: Microsoft (MSFT) — на 256,33%, Apple (AAPL) — на 261,33%, NVIDIA (NVDA) — на впечатляющие 1 908,58%.

### Выдающиеся акции 2024 года

В 2024 году некоторые акции показали впечатляющую эффективность. Journey Medical Corporation выросла на 181,68%, Praxis Precision Medicines — на 394,39%, Jin Medical International — на 750%, Viking Therapeutics — на 795,13%, Shockwave Medical — на 828,8%, Lifeway Foods — на 787%, Smith-Midland — на 491,89%, а Intellinetics — на 285,12%.

Благодаря текущим ценам на американские ценные бумаги, ведущие технологические компании, такие как Apple, Microsoft, Amazon, Google и Tesla, продолжают лидировать на рынке благодаря позитивным новостям о ИИ, облачных вычислениях и энергетической трансформации.

### Способы торговли на американском рынке

Инвесторам, желающим участвовать в рынке, необходимо соблюдать правила биржи. Для вьетнамских инвесторов, учитывая текущие юридические ограничения, наиболее распространённый способ — через маржинальную торговлю — использование контрактов на разницу (CFD). Этот метод позволяет получать прибыль на разнице цен без прямого владения ценными бумагами, что позволяет использовать как тренды роста, так и падения.

### Стандартное время работы

Основные биржи работают с понедельника по пятницу. Стандартная торговля проходит с 20:35 (по вьетнамскому времени, летом) до 3:00 следующего утра. Вне рабочего времени, после закрытия, торговля ведется с 3:00 до 5:30. Предварительная торговля (Pre-market) — с 19:00 до 20:35. Индексы, такие как S&P 500 и Nasdaq 100, имеют расширенное расписание с понедельника по субботу.

### Перспективы рынка в будущем

Перспективы цен на американские ценные бумаги зависят от двух основных факторов. Первый — денежно-кредитная политика Федеральной резервной системы (Fed). Инвесторы ожидают снижения ставок в 2024-2025 годах. По прогнозам Goldman Sachs, ФРС проведет 3 снижения в 2024 году и 4 — в 2025 году, доведя долгосрочную ставку до уровня 3,25-3,5%.

Второй фактор — геополитические события. Продолжительная война России и Украины, а также возможные конфликты на Ближнем Востоке создают риски для рынка. В случае эскалации этих событий инвесторы обычно переводят средства в безопасные активы, такие как золото или Bitcoin, что может замедлить рост американских акций. Некоторые эксперты считают, что при обострении конфликта на Ближнем Востоке рынок может снизиться на 7-10%.

### Восстановительный тренд с IV квартала 2023 года

После волатильных месяцев, начиная с октября 2023 года, индексы показывают явное восстановление. Dow Jones вырос на 5,59% за первые 3 месяца 2024 года. S&P 500 — почти на 10% за тот же период. Nasdaq Composite — на 2,28% всего за март 2024. Nasdaq 100 показал наиболее впечатляющую динамику, увеличившись на 24,17% за последние полгода 2023 и начало 2024, преодолев отметку 16 000 в ноябре и превысив 18 000 в марте.

Несмотря на это, индексы демонстрируют признаки замедления, возможно, формируя дно перед новым этапом роста. Важным является то, что инвесторы должны быть хорошо информированы о рыночной ситуации, понимать текущие цены и факторы влияния для принятия обоснованных инвестиционных решений.

### Итог

Американский фондовый рынок продемонстрировал стойкость и мощный потенциал восстановления. С крупными компаниями, такими как Apple, Microsoft, Tesla, Amazon и Google, продолжающими лидировать, а также с перспективами снижения ставок, инвестиционные возможности остаются широкими для трейдеров с четкой стратегией. Однако геополитические риски и глобальная экономическая волатильность требуют от инвесторов осторожности и постоянного обновления рыночной информации.