Поздно ночью я получил срочный звонок от френа из Чжэцзян. Его голос дрожал, выдавая глубокое сожаление и панику. Оказалось, что он только что понес ужасные убытки в 거래 криптоактивами — 20,000 USDT на полном марже ордер в лонг с 10-кратным плечом, который был полностью уничтожен всего из-за 3%-ного падения цены.

Такая ситуация не редкость. Многие трейдеры ошибочно полагают, что полное использование капитала может максимизировать прибыль, думая, что даже в случае убытков они смогут быстро их компенсировать. Однако на самом деле все наоборот. Торговля с полным капиталом подобна обоюдоострому мечу, ее риски значительно превышают потенциальную прибыль.

Основная причина ликвидации заключается не в самом кредитном плечо, а в чрезмерной концентрации позиций. Давайте объясним это на простом примере:

Предположим, у вас есть 1000 USDT. Если вы используете 900 USDT с 10-кратным плечом, всего лишь 5% обратного колебания приведет к ликвидации. В то же время, если вы используете только 100 USDT с тем же 10-кратным плечом, рынку потребуется развернуться на 50%, чтобы вызвать такие же последствия. Ошибка моего френа заключалась в том, что он поставил 95% своего капитала; даже минимальная коррекция при высоком плече может привести к катастрофическим последствиям.

После глубокого размышления и практики я выделил три торговых принципа, которые могут эффективно снизить риски:

1. Ограничение на средства для одной сделки: в каждой сделке можно использовать только 20% от общего капитала. Например, для счета в 10000 USDT максимальная сумма для одной сделки составляет 2000 USDT. Даже при 10% убытке общий убыток составит всего 200 USDT, что не окажет смертельного удара по общему капиталу.

2. Строгие настройки стоп-лосса: ограничьте убытки по одной сделке до 3%. Например, если вы открываете позицию на 2000USDT с 10-кратным плечом и устанавливаете стоп-лосс на уровне 1.5%, максимальный убыток составит 300USDT, что как раз составляет 3% от общего капитала.

3. Избегайте колеблющихся рынков, сохраняйте рациональность: торгуйте только на рынках с ясной тенденцией, не поддавайтесь краткосрочным колебаниям и эмоциям.

Один из моих френдов строго соблюдал эти три принципа, и с частых ликвидаций он за три месяца увеличил 5000USDT до 8000USDT. Позже он заметил: "Я раньше думал, что полная ставка — это шанс сделать большой выигрыш, теперь я понимаю, что разумное управление позицией — это способ долгосрочного выживания на рынке."

В этом быстро меняющемся рынке криптоактивов выжить достаточно долго, чтобы говорить о прибыли, возможно только при условии рационального управления рисками и четкого определения торговой стратегии. Именно это является ключом к успеху на этом рынке, полном возможностей и вызовов.