Криптоактивы: прогноз и анализ трендов на рынке

Недавно у меня была возможность глубже поразмышлять о тенденциях на рынке Криптоактивов. Я считаю, что истинное направление рынка станет ясным только после сентября. Учитывая макроэкономические препятствия, летние ограничения ликвидности и корректировку позиций в конце квартала, динамика рынка может действительно проявиться только после августовских праздников.

Недавние рыночные события показывают, что рост большинства малокапитализированных токенов в основном вызван сжатием шортов. Трейдеры, испытывая влияние предыдущего отскока, покупают на рост, но не хватает поддержки долгосрочных держателей. Многие токены испытали резкий рост, после которого последовало аналогичное падение.

Эфириум проявил себя неожиданно, в то время как связанные с искусственным интеллектом токены, ранее сильно пострадавшие, возглавили восстановление. С другой стороны, токены с реальным применением, сильными фундаментальными показателями или механизмами выкупа продемонстрировали устойчивость, проявляя не только большую стабильность во время падения, но и более быстрое восстановление.

Основываясь на наблюдениях за рынком, я подвел следующие итоги:

1. Реальный и устойчивый спрос на биткойн

Традиционный капитал постепенно входит в рынок биткойнов через различные регулируемые каналы. В настоящее время природа капитала, поддерживающего биткойн, кардинально отличается от предыдущих периодов, что делает массовую ликвидацию маловероятной, если только она не будет вызвана серьезными макроэкономическими событиями.

2. Увеличение диверсификации мелких токенов

В долгосрочной перспективе средства снова будут направлены в токены с малой капитализацией, но это не будет всеобъемлющим процессом. Только токены с ясным назначением и реальными сценариями применения могут привлечь средства. Вот почему я считаю, что Ethereum может обойти другие публичные блокчейны. Четкое регулирование, увеличение использования децентрализованных финансов, дефляционная структура и спрос на стейкинг вместе создают мощный положительный цикл.

3. Токены, поддерживаемые венчурным капиталом, сталкиваются со структурными рисками

Разблокировка токенов будет продолжать оказывать давление на цену. В условиях нехватки ликвидности постоянные распродажи со стороны валидаторов и ранних инвесторов ограничивают потенциал роста. Токены некоторых экосистем, в частности, подвержены постоянному давлению распродаж, что связано со структурой вознаграждений валидаторов.

4. Структурные преимущества мем-токенов

Мем-токены имеют структурные преимущества, безрисковое снятие давления на инвестиции, справедливый выпуск, полностью основанный на внимании. Это чисто механика спекуляции, которая работала на ранних этапах.

Тем не менее, я считаю, что этот этап подходит к концу. Запуск некоторых событий по созданию токенов может означать пик интереса к мем-токенам. После этого интерес к мем-токенам начинает угасать. Только те токены, которые имеют сильную историю и рыночное признание, обладают истинной спекулятивной ценностью.

5. Будущие рыночные тренды

Если мем-токены больше не являются основной возможностью, то какой следующий фокус?

Мое мнение заключается в следующем: сочетание искусственного интеллекта и криптоактивов.

• Как и в случае с бумом децентрализованных финансов, большинство ранних проектов искусственного интеллекта потерпели неудачу после спекуляций. Но настоящие проекты, основанные на практическом применении, тихо строятся в медвежьем рынке.
• С исчерпанием прибыли от мем-токенов внимание рынка, естественно, переключится на новые нарративы. Искусственный интеллект, благодаря своей четкой полезности, скорее всего, станет следующим热点ом.
• Многие проекты, сочетающие искусственный интеллект и шифрование, используют модель честного распределения, отражая стремление рынка к справедливости.

Вот почему я недавно потратил время на изучение и предварительное размещение в этой области. Хотя сейчас не обязательно спешить с созданием полной позиции, я верю, что если рынок снова покажет сильный рост, в этой области откроются наибольшие асимметричные возможности.