Нью-йоркская фондовая биржа (NYSE) сотрудничает с Securitize для запуска платформы токенизации ценных бумаг на основе RWA: торговля 24/7, мгновенный расчет, ввод-вывод средств в стейблкоинах

Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE) материнская компания ICE сегодня (24-го числа) официально объявила о полном запуске собственной «платформы токенизированных ценных бумаг». Эта стратегическая инициатива направлена на токенизацию традиционных ценных бумаг, таких как государственные облигации и акции, с использованием блокчейн-технологий для обеспечения круглосуточной торговли и мгновенного расчетов.
(Предыстория: BlackRock планирует запуск «токенизированных фондов» BUIDL! Захватить крупный рынок RWA — реальных активов)
(Дополнительный фон: Может ли умный контракт заменить ETF? Взлет и опасения вокруг токенизированных акций)

Содержание статьи

Переключить

• Pillar-движок интегрируется с блокчейном, BNY и Citi обеспечивают клиринг
• Три ключевых преимущества: T+0 расчет и круглосуточная торговля
• Финансовый «интернет-эпоха»: NYSE больше не остается в стороне

По мере того как токенизация активов (RWA) переходит от концепции к практике, один из самых влиятельных торговых площадок — Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE) — наконец-то присоединяется к движению. Материнская компания Intercontinental Exchange (ICE) 24 марта объявила о сотрудничестве с платформой токенизации Securitize для разработки платформы торговли токенизированными ценными бумагами, основной особенностью которой является преодоление ограничений по времени и эффективности традиционных рынков.

Новая платформа планирует обеспечить круглосуточную торговлю без ограничений по выходным или праздничным дням. Механизм расчетов будет сокращен с традиционного T+1 до почти мгновенного, и сделка будет завершена сразу после исполнения. Кроме того, инвесторы смогут размещать заказы в долларах (а не в целых акциях), а также использовать стейблкоины для входящих и исходящих платежей, минуя банковские задержки.

Pillar-движок интегрируется с блокчейном, BNY и Citi обеспечивают клиринг

Техническая архитектура новой платформы объединяет существующий механизм сопоставления NYSE — Pillar — с блокчейн-расчетами на цепочке. Передняя часть использует проверенную технологию NYSE для сопоставления сделок, а задняя — обрабатывает расчет и хранение на блокчейне, поддерживая мультицепочечные расчеты.

На стороне клиринга ICE сотрудничает с BNY (Bank of New York Mellon) и Citi (Citibank), внедряя механизм токенизированных депозитов, позволяющий участникам клиринга переводить средства и вносить гарантийные взносы вне рабочего времени банков, полностью устраняя временные зоны и задержки.

Ключевым партнером по технологиям в этом проекте является Securitize. Эта платформа уже получила одобрение SEC в качестве агента по передаче ценных бумаг и сотрудничает с BlackRock по запуску токенизированных фондов BUIDL. В настоящее время Securitize готовится к IPO через слияние с Cantor Equity Partners II, оцениваемое в 1,25 миллиарда долларов.

Три ключевых преимущества: T+0 расчет и круглосуточная торговля

Согласно планам ICE, платформа NYSE для токенизации будет обладать следующими тремя основными функциями, решающими проблемы традиционных финансов:

• Мгновенный расчет (Atomic Settlement): отказ от текущих циклов T+1 или T+2, реализация T+0 — мгновенной сделки и передачи.
• Глобальная ликвидность: через цифровые кошельки инвесторы по всему миру смогут легче получать доступ к качественным активам, таким как государственные облигации США и частные кредиты.
• Фрагментация владения: снижение барьеров для входа в дорогостоящие ценные бумаги, позволяя широкой публике участвовать в инфраструктурных и товарных инвестициях с минимальными суммами.

Финансовый «интернет-эпоха»: NYSE больше не остается в стороне

Это объявление последовало за высказыванием генерального директора BlackRock Ларри Финка, который назвал токенизацию «электронной почтой Уолл-стрит» — эпохой новых возможностей. Президент NYSE отметил, что блокчейн не только снизит операционные издержки, но и предоставит гибкость, недоступную существующим биржам:

«Мы строим инфраструктуру для следующего века капиталовложений. Через токенизацию мы можем делать перемещение активов так же быстро, как передавать сообщения, сохраняя при этом строгие стандарты регулирования и безопасности, которыми славится Нью-Йоркская фондовая биржа.»