Compreender os Acordos de Património Habitacional: O que é um Acordo de Património Habitacional e como funciona?

Se está a perguntar “o que é um acordo de capital próprio de habitação”, não está sozinho. Esta opção de financiamento emergente tem ganho destaque como uma alternativa para proprietários que têm dificuldades em qualificar-se para produtos de crédito tradicionais. Ao contrário de empréstimos tradicionais de capital próprio ou HELOCs, um arranjo de partilha de capital de habitação funciona com um princípio fundamentalmente diferente—você está a emprestar contra o valor futuro da sua casa, não contra o valor de hoje.

A Mecânica Central: O que distingue um Acordo de Capital Próprio de Habitação

Então, o que é realmente um acordo de capital próprio de habitação? Na sua forma mais simples: você recebe uma quantia em dinheiro de uma firma de investimento, e em troca, concede-lhes uma participação na valorização ou depreciação futura da sua casa. Isto não é tecnicamente um empréstimo, o que significa que não enfrentará pagamentos mensais ou encargos de juros—uma mudança significativa em relação ao financiamento convencional de capital próprio.

A percentagem de partilha de capital fica fixada antecipadamente, calculada com base na avaliação atual da sua casa (determinada por um perito externo), na sua posição de capital próprio existente, localização geográfica e solvabilidade. A empresa pode então ajustar o valor avaliado para estabelecer um valor inicial, que se torna a sua base de empréstimo e fornece proteção aos investidores contra uma potencial queda no valor da casa.

Aqui está a principal diferença em relação a outros produtos de capital próprio: a sua estratégia de saída não se resume apenas a pagar um valor fixo mais juros. Em vez disso, quando o acordo termina—tipicamente entre 10 e 30 anos, dependendo do fornecedor—você liquida a sua obrigação vendendo a propriedade ou comprando a participação do investidor.

Propriedade e Posição de Gravame: O que mantém, o que partilha

Vamos ser claros: você mantém a propriedade total da sua casa. O que muda é que um gravame é colocado na propriedade, posicionando a empresa de investimento na segunda posição, se tiver uma hipoteca. Isto significa que, durante uma execução hipotecária, o seu credor hipotecário é pago primeiro, depois o parceiro de capital recebe a sua parte.

Você mantém o direito de vender a qualquer momento antes de o acordo terminar. No entanto, uma vez que venda ou atinja a data final, precisará de liquidar com a empresa de investimento usando os lucros da venda, refinanciamento da casa, venda de ativos ou poupanças acumuladas.

Calculando o que, no final, irá Deve

O valor final—e, consequentemente, o que paga ao investidor—depende do preço de venda da sua casa ou da avaliação atualizada. A sua obrigação real divide-se assim:

Se a sua casa valorizar: paga à empresa uma percentagem do valor final da casa ou uma percentagem dos ganhos de valorização.

Se a sua casa permanecer estável: normalmente deve uma percentagem do valor final ou do montante em dinheiro inicialmente avançado.

Se a sua casa depreciar: as obrigações de pagamento variam—pode dever uma percentagem do valor final, uma parte dos fundos inicialmente avançados, ou potencialmente nada, dependendo dos termos do contrato.

A Descrição dos Custos: O que deve orçamentar

Compreender o que é um acordo de capital próprio de habitação significa entender a sua estrutura de taxas. Espere estes custos típicos ao iniciar um acordo:

• Encargos de origem: 3% a 5% do valor do seu avanço de capital
• Serviços de avaliação: $200 até $1,250
• Inspeção da propriedade: $650 até $1,050
• Trabalho de título: $200 até $900
• Gestão de escrow: $250 até $500

Quando sair, provavelmente enfrentará mais uma rodada de avaliação, inspeção e custos de título/escrow. Se vender, também aplicam-se comissões imobiliárias ao seu agente. É por isso que comparar múltiplos fornecedores e opções tradicionais de empréstimos de capital próprio ou HELOC faz sentido financeiro—os custos variam significativamente consoante a localização, características da propriedade e abordagem de subscrição de cada empresa.

Onde Aceder a Estes Acordos

Os acordos de partilha de capital de habitação não aparecem no seu banco local, cooperativa de crédito ou através de credores hipotecários tradicionais. Em vez disso, empresas apoiadas por venture capital dominam este espaço, com limitações geográficas a serem consideradas. Em início de 2024, a disponibilidade ainda é irregular pelo país.

Aspire opera em cinco estados: Califórnia, Colorado, Flórida, Massachusetts e Washington.

HomePace serve nove regiões: Arizona, Colorado, Illinois, Minnesota, Carolina do Norte, Ohio, Tennessee, Utah e Washington.

HomeTap cobre 16 estados incluindo Arizona, Califórnia, Flórida, Michigan, Minnesota, Nevada, Nova Jérsia, Nova Iorque, Carolina do Norte, Ohio, Oregon, Pensilvânia, Carolina do Sul, Utah, Virgínia e Washington.

Point estende-se a 26 estados mais Washington D.C., oferecendo a cobertura mais ampla com presença em Arizona, Califórnia, Colorado, Connecticut, Flórida, Geórgia, Havai, Illinois, Indiana, Maryland, Massachusetts, Michigan, Minnesota, Missouri, Nova Jérsia, Nova Iorque, Carolina do Norte, Ohio, Oregon, Pensilvânia, Carolina do Sul, Tennessee, Utah, Virgínia, Washington e Wisconsin.

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Unlock oferece serviços em 14 estados: Arizona, Califórnia, Colorado, Flórida, Michigan, Nova Jérsia, Carolina do Norte, Oregon, Pensilvânia, Carolina do Sul, Tennessee, Utah, Virgínia e Washington.

Quando um Acordo de Capital Próprio de Habitação Faz Sentido

A principal vantagem do que é um acordo de capital próprio de habitação é simples: acesso ao capital quando as portas do crédito tradicional se fecham. Se não tem rendimento suficiente, não qualifica devido a restrições de crédito, ou tem fluxo de caixa inadequado para empréstimos convencionais, estes acordos podem ser uma tábua de salvação.

No entanto, a troca é ceder uma parte do potencial de valorização futura da sua casa. Também está a comprometer-se com uma obrigação potencialmente longa—(até três décadas com alguns fornecedores), e corre o risco de venda forçada se não puder pagar quando o acordo expirar.

Antes de se comprometer, candidate-se a múltiplos fornecedores de acordos de capital próprio de habitação e explore financiamentos alternativos como empréstimos tradicionais de capital próprio. Compare custos totais, condições e implicações entre as opções para tomar uma decisão informada que esteja alinhada com as suas circunstâncias financeiras e objetivos de longo prazo na propriedade da casa.