Oscilador que os traders precisam conhecer: O que é e como usar o Stochastic

Oscilador Estocástico (STO) é uma ferramenta de Análise Técnica com mais de 70 anos de existência, mas continua a ser uma escolha importante para traders em todo o mundo. A sua popularidade advém da capacidade de identificar o momento do preço e pontos de reversão de tendência. No entanto, muitas pessoas utilizam-no de forma superficial, sem compreender profundamente. Agora, vamos entender completamente este indicador.

O que é realmente o Oscilador Estocástico

O Oscilador Estocástico é um indicador de Momentum que mede a posição do preço de fecho em relação ao intervalo máximo e mínimo, exibindo valores entre 0 – 100

Neste oscilador, podemos observar padrões de movimento claros:

• Em tendência de alta: o preço faz novos picos continuamente, mantendo o preço de fecho próximo do máximo no período de 14 dias, fazendo com que o valor do STO se aproxime de 100
• Em tendência de baixa: o preço faz novos fundos continuamente, mantendo o preço de fecho próximo do mínimo, fazendo com que o valor do STO se aproxime de 0

A principal vantagem deste indicador é indicar zonas de preço, usando %K para mostrar quando o preço está acima de 80 (zona de sobrecompra (Overbought)) e abaixo de 20 (zona de sobrevenda (Oversold)). Além disso, pode-se usar a média de %K ((valor médio de %K)) para observar mudanças de momentum.

Fórmula simples de cálculo do Oscilador

Este instrumento consiste em duas partes principais: %K (valor principal) e %D (média de 3 dias)

%K = [(C – L14) / (H14 – L14)] × 100

onde:

• C = preço de fecho atual
• L14 = mínimo do período de 14 dias
• H14 = máximo do período de 14 dias

%D = (média de %K dos últimos 3 dias) / 3

Exemplo com dados do petróleo WTI: em 8/9/2023, preço de fecho 84.4, H14=84.4, L14=77.07, então %K = 100, indicando que o preço está no ponto mais alto do período.

Fast Stochastic vs Slow Stochastic: qual a diferença

Fast Stochastic calcula-se diretamente com o preço mais recente, resultando em valores que mudam rapidamente. Se o preço de fecho for igual ao máximo, o %K será imediatamente 100.

Slow Stochastic calcula uma média do Fast Stochastic, o que torna:

• mais suave
• sinais mais tardios
• menos sinais falsos
• mais adequado para análise de médio prazo

4 formas de ler e usar o Oscilador Estocástico

1. Identificação de tendência (Trend)

Indicação da direção do preço comparando %K e %D:

• %K > %D: preço acima da média, tendência de alta
• %K < %D: preço abaixo da média, tendência de baixa

Atenção: este método funciona bem no curto prazo, mas a longo prazo pode gerar muitos sinais falsos.

2. Medir a força do momentum

Observando a diferença entre %K e %D:

• Diferença grande: momentum forte, tendência acelerando
• Diferença pequena: momentum fraco, possível reversão próxima

3. Zonas de sobrecompra/sobrevenda (Overbought/Oversold)

Uso mais comum:

• %K > 80: Sobrecomprado → preço muito alto, evitar compra
• %K < 20: Sobrevendido → preço muito baixo, evitar venda

Estas zonas alertam para possíveis mudanças de grande magnitude.

4. Encontrar pontos de reversão (Divergência)

Inclui dois tipos:

Divergência de baixa:

• preço faz novos picos, mas %K faz picos mais baixos
• sinal de venda fraco → possível reversão para baixa

Divergência de alta:

• preço faz novos fundos, mas %K faz fundos mais altos
• sinal de compra → possível reversão para alta

Vantagens e limitações

Vantagens

✓ Fácil de calcular e interpretar - usa apenas 3 variáveis ✓ Bom para identificar zonas de preço - Overbought/Oversold claros ✓ Útil para trading de curto prazo - adequado para Day Trading

Limitações

✗ Indicador atrasado - sinais chegam com atraso, requer confirmação ✗ Utiliza poucos dados - não indicado para tendências de grande escala ✗ Sinais falsos frequentes - usar sozinho pode levar a perdas

Combinação com outras ferramentas de Análise Técnica

1. Estocástico + EMA

Usar EMA para indicar tendência + Estocástico para confirmar pontos de entrada:

• Preço acima da EMA = oportunidade de compra (aguardar cruzamento %K acima %D)
• Preço abaixo da EMA = oportunidade de venda (aguardar cruzamento %K abaixo %D)

2. Estocástico + RSI

Usar RSI para confirmar força excessiva + Estocástico para sinais de cruzamento:

• RSI > 50 + %K > %D = zona de compra
• RSI < 50 + %K < %D = zona de venda

3. Estocástico + MACD

Usar MACD para indicar momentum de tendência + Estocástico para pontos de reversão:

• MACD cruzando para cima + %K cruzando para cima de Sobrevendido = sinal forte de compra
• MACD cruzando para baixo + %K cruzando para baixo de Sobrecomprado = sinal forte de venda

4. Estocástico + Padrão de Preço

Usar padrões de preço para identificar formações + Estocástico para timing:

• Quando há padrão de reversão ou breakout
• Confirmar com Estocástico a saída do preço do padrão

Exemplo: Triângulo em formação, %K cruzando %D para cima de Sobrevendido, com vela verde = sinal de compra

Estratégia de trading com GBP/USD exemplo

Ferramentas: Estocástico(14,1,5) + EMA(75)
TimeFrame: 5 minutos

1. Passo 1: Observar o preço abaixo da EMA75 → procurar oportunidade de venda
2. Passo 2: Aguardar %K cruzar %D para baixo, saindo de zona de Sobrecomprado → abrir Short
3. Passo 3: Fechar Short quando %K cruzar %D para cima, entrando em zona de Sobrevenda

Resultado: lucro na movimentação rápida de curto prazo

Informações importantes a lembrar

• Estocástico não é sinal de compra/venda perfeito
• Deve ser combinado com outras ferramentas de análise técnica para confirmação
• Ajustar parâmetros conforme o seu timeframe
• Testar em conta demo antes de usar dinheiro real
• Sucesso na negociação depende de escolher o indicador certo + gestão de risco + disciplina

Resumo

O Oscilador Estocástico continua sendo uma ferramenta valiosa para traders, mas deve-se entender que é apenas uma entre várias ferramentas. O sucesso na negociação vem de uma análise multidimensional, gestão de risco adequada e experiência adquirida com prática contínua, que permite escalar operações de forma segura.