Como aprender a investir em ações de forma eficaz - 10 princípios que os investidores precisam dominar

Você está começando na área de investimento em ações? Deseja melhorar seu desempenho nas negociações, mas não sabe por onde começar? A verdade é que apenas aprender a teoria não é suficiente. Os investidores de sucesso precisam acompanhar continuamente as notícias do mercado, aprender com a experiência de veteranos do setor e, acima de tudo, praticar constantemente. Este artigo resume 10 princípios básicos que qualquer pessoa que queira aprender a investir em ações com sucesso deve entender claramente.

1. Defina claramente o caminho desde os primeiros passos

Investir em ações é dividido em duas trajetórias principais:

Trajetória de curto prazo: Aplicar técnicas de negociação diária (day trading), determinar pontos de entrada/saída com base na análise técnica e acompanhar as notícias do mercado.

Trajetória de longo prazo: Estratégia de comprar e manter, baseada na análise fundamental da empresa para selecionar ações de qualidade.

Cada trajetória exige abordagens diferentes:

• Para negociações de curto prazo: é necessário dominar análise técnica, estratégias de derivativos, reagir rapidamente às notícias econômicas
• Para investimentos de longo prazo: focar na leitura de relatórios financeiros, entender o modelo de negócio, aplicar média de preço

Ao escolher a trajetória adequada à sua tolerância ao risco e objetivos financeiros, siga rigorosamente a estratégia para evitar decisões impulsivas influenciadas pelo psicológico.

2. Não coloque “todos os ovos na mesma cesta”

Este é o princípio de ouro que todos os investidores experientes, incluindo Warren Buffett, recomendam. Diversificar a carteira ajuda a minimizar perdas quando o mercado está volátil.

Como diversificar:

• Comprar várias ações de setores diferentes
• Combinar ações, títulos e outros ativos
• Investir em índices de ações (como S&P 500, VN30)

Benefício claro: quando o mercado está em baixa, uma carteira diversificada sofre menos queda do que manter uma única ação. Buffett recomenda que investidores de longo prazo invistam em índices — essa é uma estratégia simples, mas extremamente eficaz.

3. Habilidades na seleção de ações de qualidade

Se optar pelo caminho de investimento de longo prazo, escolher boas ações é a decisão mais importante. É preciso analisar cuidadosamente relatórios financeiros, estratégias de crescimento e potencial de produtos da empresa no futuro.

Sinais de ações de qualidade:

• Situação de endividamento saudável: índice de liquidez (Ativos de curto prazo / Passivos de curto prazo) acima de 1,5
• Crescimento estável: Receita e lucro crescem de forma consistente ao longo dos anos (exceto durante crises econômicas como COVID-19)
• Desempenho operacional: Margem de lucro, ROE, ROA aumentam continuamente de ano para ano
• Dividendos regulares: Sinal de empresa com lucros estáveis
• Liderança confiável: Gestores sem histórico de enganos ou ocultação de informações

Na prática, empresas vietnamitas que mais valorizaram na última década, como Vicostone, Vingroup, Vinamilk, Hòa Phát, Nhựa Bình Minh… são grandes corporações com alta participação de mercado e liderança reconhecida continuamente. Boas ações podem não subir rapidamente como ações especulativas, mas são excelentes ativos de proteção em reversões de mercado.

4. Ajuste flexível da carteira conforme o ciclo do mercado

O mundo não fica parado, as necessidades humanas mudam e o mercado de ações também. Mesmo investidores de longo prazo devem periodicamente verificar o desempenho de cada posição e reequilibrar a proporção de acordo com a situação atual.

Exemplo prático: Quando a COVID-19 se espalhou, o banco central flexibilizou a política monetária e reduziu as taxas de juros. Isso tornou o crédito mais barato, aumentando a demanda por imóveis — exatamente o momento ideal para aumentar a participação de ações do setor imobiliário. No entanto, no início de 2022, políticas de restrição de crédito imobiliário reduziram a demanda, e os preços dessas ações também caíram. Nesse momento, é preciso diminuir a proporção para proteger os lucros.

Experiência: Investidores de verdade não apenas mantêm posições por muito tempo, mas sabem quando manter com a proporção certa. Mesmo Buffett, famoso por “buy and hold”, ajusta frequentemente a estrutura da carteira em seus relatórios.

5. Controle de riscos sempre — A chave para sobreviver

Negociações de curto prazo têm alto risco, portanto, controlar riscos é fundamental. Ferramentas úteis:

Ordens de stop loss (Stop Loss): Venda automática de ações quando o preço cai abaixo de um nível predefinido, limitando perdas.

Ordens de stop buy (Stop Buy): Comprar ações quando o preço atinge um limite superior, evitando comprar na alta.

Regra de ouro: Defina o ponto de stop cerca de 10-15% abaixo do preço de entrada. Essa abordagem garante que o risco seja suportável — mesmo que haja perdas, elas permanecem dentro do limite psicológico.

6. Técnicas para determinar o momento de entrada/saída do mercado

Negociadores profissionais usam análise técnica (gráficos, padrões, indicadores) para identificar pontos ideais.

Dois indicadores mais populares:

RSI (Índice de Força Relativa): Mede a volatilidade do preço.

• RSI < 30: Ações em venda forte, oportunidade de compra
• RSI > 70: Sobrecomprado, sinal de inflação, preparação para ajuste

Stochastic (Oscilador Estocástico): Identifica sinais de reversão.

• Acima de 80: Sobrecompra, alta probabilidade de queda
• Abaixo de 20: Sobrevenda, recuperação próxima

Dominar esses indicadores ajuda a evitar comprar no topo ou vender no fundo.

7. A arte de “pegar o fundo” das ações

Se for bem-sucedido, pegar o fundo pode gerar lucros extraordinários. Mas é uma das técnicas mais perigosas.

Sinais seguros de fundo:

• Preço faz novos fundos, mas os indicadores de momentum (RSI, Stochastic) aumentam → força de venda enfraquecendo, tendência de reversão próxima
• Preço forma fundos mais altos que os anteriores → pressão de venda já enfraquecida
• Volume de negociação aumenta durante a queda → investidores retornando para pegar o fundo

Nota importante: Invista apenas uma pequena parte do capital na tentativa de pegar o fundo. Nunca arrisque todo o patrimônio. Evite pegar o fundo de ações especulativas ou ações abaixo do valor nominal — essas podem despencar ainda mais.

8. Aviso: Não tome empréstimos para investir

Este é um erro fatal que muitos cometem. Invista apenas com dinheiro sobrando, que você pode perder sem afetar sua vida.

No Vietnã, o risco é especialmente alto devido a muitas “empresas de fachada” oferecendo investimentos com juros de até 1000% ao mês — uma armadilha de dinheiro. Você pode usar margem (crédito de margem) de uma corretora confiável para aumentar os lucros, mas deve entender os riscos. Por exemplo: com alavancagem de 1:20, uma alta de 1% no preço gera 20% de lucro, mas uma queda de 5% pode zerar seu capital.

9. Aprendizado contínuo é a base do sucesso

Uma das lições valiosas de Warren Buffett é: nunca perca dinheiro ao investir. Para isso, você deve:

• Estudar constantemente análise de ações
• Praticar negociações para testar a teoria
• Registrar lições de cada operação (de sucesso ou fracasso)

A melhor abordagem é começar com pouco capital ou conta demo, acumulando experiência prática sem risco de perder dinheiro. Quando dominar, aumente gradualmente o volume.

10. Psicologia estável — A última chave

O mercado de ações é altamente volátil. Uma posição com lucro pode virar prejuízo em 1-2 dias.

Lembretes importantes:

• Mantenha a calma e analise as causas da volatilidade
• Decida por stop loss ou manter com base na estratégia, não por emoção
• Evite decisões impulsivas por medo — podem gerar arrependimentos
• Lembre-se: cada reversão de mercado é uma oportunidade de aprender

Resumindo

Aprender a investir com sucesso não é um segredo, mas uma combinação de conhecimento, disciplina, paciência e estabilidade emocional. Os princípios acima são a base que todo investidor profissional segue. Comece com passos pequenos, aprenda continuamente e nunca pare de evoluir.