O que é a Velora?

(Fonte: docs.velora)

A Velora (VLR) posiciona-se como middleware DeFi, integrando diversas fontes de liquidez através de uma interface completa e API para proporcionar negociações mais rápidas e eficientes, bem como uma experiência de utilizador superior. Anteriormente designada ParaSwap, a transformação da Velora acompanha a evolução dos agregadores DeFi. O lançamento do token de governação VLR veio consolidar a liderança da Velora entre protocolos agregadores, tornando-a um elemento-chave para negociação e infraestrutura em ambientes multi-chain.

Posicionamento Central da Velora

A Velora tem como objetivo reduzir a fricção para traders e maximizar a utilização da liquidez. Recorre à análise avançada de percursos e à divisão de ordens em vários caminhos, identificando automaticamente as melhores taxas de câmbio e simplificando operações complexas num só passo. Os seus principais atributos incluem:

• Agregação DEX eficiente: Analisa simultaneamente centenas de fontes de liquidez para garantir taxas competitivas.
• Divisão inteligente de ordens e negociação multi-caminho: Fragmenta grandes ordens por múltiplos pools de liquidez, mitigando o risco de derrapagem.
• Operações cross-protocol: Permite ações com um clique entre plataformas, como a troca de ETH por DAI e o depósito instantâneo no Aave, reduzindo tempo e custos de gás.
• Otimização de gás: Considera o custo de gás na escolha do percurso, aumentando o retorno líquido dos utilizadores.
• Rede privada de criadores de mercado: Adota o protocolo Augustus RFQ para cotações e execuções com baixa derrapagem e resistência a MEV.

Estas soluções tornam o DeFi mais acessível, beneficiando traders de grande volume e utilizadores regulares.

Negociação cross-chain e sem gás: uma nova experiência DeFi

O Velora Delta representa o novo conjunto de smart contracts da plataforma, desenvolvido sobre a Portikus Intents Network e já disponível no Ethereum, Base e Optimism. Esta arquitetura agregadora incorpora:

• Transações cross-chain: Os utilizadores podem formular intenções entre redes (por exemplo, trocar USDC Base por USDC Optimism) sem bridging manual ou necessidade do token de gás da rede de destino.
• Preços competitivos: Agentes disputam em leilão para oferecer o preço mais vantajoso.
• Abstração de taxas de gás: Não há taxas de gás no momento da submissão—o utilizador autoriza o token, os agentes tratam da execução e dos custos.
• Redução do risco de MEV: A concorrência entre agentes e a execução otimizada diminuem fortemente ataques sandwich e manipulação de preços.
• Experiência de utilizador fluída: A interface Velora simplifica o processo cross-chain em apenas alguns passos.

O processo Delta decorre em três fases:

1. Encaminhamento da ordem: As ordens dos utilizadores são enviadas para a rede Portikus.
2. Leilão de agentes: Na Portikus, os agentes competem pelo direito de execução.
3. Execução contratual: O agente vencedor ativa o smart contract Velora Delta para concluir a operação.

O Velora Delta eleva o padrão da agregação DeFi, reunindo funcionalidades cross-chain, execução sem gás e garantia do melhor preço.

Protocolo de ordem limite da Velora

Além da agregação e das capacidades cross-chain, a Velora lançou um protocolo de ordem limite multi-chain disponível em Ethereum, Polygon, BSC, Avalanche, Arbitrum e Optimism. As funções principais são:

• Amplo suporte de ativos: Compatível com tokens ERC-20 e NFTs ERC-721, permitindo trocas entre token e NFT ou NFT por NFT com lógica de ordem limite.
• Eficiência de gás superior: Oferece desempenho otimizado face a outros protocolos de ordem limite.
• Flexibilidade aprimorada: Os utilizadores definem livremente os ativos de pagamento da contraparte, promovendo maior composabilidade.

Os developers podem criar dApps e ampliar a utilidade do DeFi e dos NFTs com o protocolo Velora, que funciona como ferramenta de negociação e infraestrutura fundamental.

Modelo de receita

As receitas principais da Velora advêm de:

• Taxas de swap: Parceiros que integrem a Velora podem aplicar taxas. A DAO recolhe 15 % do total de taxas de swap através do protocolo Augustus; operações via Delta só originam partilha de receita em resultados lucrativos.
• Captura de valor excedente: Oscilações de mercado favoráveis geram valor excedente, recolhido pela DAO e reinvestido no crescimento e sustentabilidade da plataforma. Especificamente, 100 % do excedente é recolhido no modelo Market e 50 % no modelo Delta.

Tokenomics

O token VLR é o ativo de governação e staking da Velora, recompensando utilizadores e comunidade. O VLR substitui o PSP numa equivalência de 1:1, com emissão limitada a 2 mil milhões. As suas funções são:

• Governação: Os detentores de VLR votam em parâmetros do protocolo, estrutura de taxas e diretrizes estratégicas.
• Staking e incentivos: O staking de VLR permite a repartição das taxas do protocolo e receber recompensas da DAO.
• Recompensas cross-chain: Os participantes em staking recebem rendimentos proporcionais provenientes dos tokens de gás em todas as redes onde a Velora está ativa.

Além disso, 80 % das taxas do protocolo são alocadas aos participantes em staking e 20 % ao tesouro da DAO para apoiar o crescimento do ecossistema.

Distribuição do token

A distribuição inicial do VLR foca-se na comunidade, desenvolvimento e sustentabilidade do ecossistema:

• Futuros membros da equipa (5 %): Destinado a futuras contratações estratégicas.
• Equipa central (17,6 %): Suporte ao desenvolvimento e operações a longo prazo.
• Investidores pre-seed e conselheiros (2,4 %): Recompensa a apoiantes iniciais.
• Ecossistema (51 %): Apoio ao desenvolvimento de dApps, parcerias e infraestrutura principal.
• Reservas (10 %): Garante a estabilidade de longo prazo.
• Investidores seed (14 %): Financiamento da fase inicial.

(Fonte: docs.velora)

Esta distribuição equilibra o crescimento pela comunidade, os incentivos da equipa e a expansão do ecossistema, garantindo o desenvolvimento descentralizado e sustentável da Velora.

Pode iniciar a negociação spot de VLR aqui: https://www.gate.com/trade/VLR_USDT

Conclusão

A Velora (VLR) é muito mais do que um agregador—afirma-se como plataforma completa de infraestrutura DeFi, combinando agregação DEX, negociação cross-chain sem gás, protocolos de ordem limite e formação de mercado privada. Proporciona aos utilizadores a melhor execução de preço com custos mínimos, supera as restrições single-chain e oferece uma experiência DeFi verdadeiramente integrada. Com a introdução do token VLR e a maturação dos mecanismos de governação, a Velora continuará a inovar a experiência dos utilizadores e a consolidar-se como middleware indispensável para o ecossistema DeFi.